Samlet likviditetsforhold: formel

overordnet likviditetsforhold ellers samlet likviditetsforhold - dette er forholdet mellem virksomhedens omsætningsaktiver og dets kortfristede forpligtelser. Det er således muligt at bestemme, hvor meget organisationens nuværende aktiver er i stand til at dække nogen kortfristede forpligtelser.

Hvorfor er det nødvendigt?

Jo højere den samlede likviditetsindikator er, desto større tillid vil der være, at det vil være i stand til at tilbagebetale alle virksomhedens forpligtelser på bekostning af de aktiver, der er til rådighed.

Det er ret vanskeligt at retfærdiggøre den acceptable indikator. Naturligvis vil den generelle indikator for likviditet variere afhængigt af virksomhedens specifikke aktivitetsområde. Især er det værd at bemærke, at det af forskellige grunde, herunder den betydelige andel af alle slags svære at sælge aktiver, samt varigheden af ​​driftscyklussen for forskellige byggeri eller industrielle virksomheder er nødvendigt at tilvejebringe en højere koefficient sammenlignet med den værdi, der er acceptabel for virksomheder, der opererer inden for forsyning, handel og markedsføring.

Hvordan skal det være?

Det menes, at når det samlede likviditetsforhold for et selskab er under 2: 1, så har det i dette tilfælde ikke evnen til fuldt ud at tilbagebetale alle forpligtelser, det har til tiden.

Et betydeligt overskud af aktiver over forpligtelser (hvilket er en ekstremt sjælden situation for indenlandske virksomheder) antyder, at virksomheden har et ret stort antal gratis ressourcer, som det genererer fra sine kilder. Långivere overvejer en sådan formation egen arbejdskapital mest relevant. At tale fra synspunktet om en bestemt virksomheds resultater, en betydelig akkumulering af reserver samt yderligere opdeling af midler til tilgodehavender skyldes ofte, at virksomheden har uegnet kapitalforvaltning.

Hvad påvirker det?

Den generelle likviditetsindikator, hvis beregningsformel kan bruges til enhver tid, har en lidt overdrevet indflydelse på vurderingen af ​​et virksomheds evne til at opfylde sine forpligtelser, og især ikke den mest optimale beslutning om at bruge det som hovedkriteriet for en potentiel konkurs for virksomheden (andre kendetegn er dens derivater). Naturligvis bruges i dag dette forhold oftest. Men den største fordel, som en fælles likviditetsindikator (formel) har, er let beregningen og ikke en slags universalitet eller forståelse, som de ofte prøver at tilskrive den.

Hvilken værdi er optimal?

Praksis for indenlandske og udenlandske virksomheder viste, at hvis en virksomhed har en koefficientværdi på mere end to, så er det for industrielle virksomheder mere sandsynligt en undtagelse fra reglen, fordi der er mange grunde, hvorfra det er værd at fremhæve det vigtigste for indenlandske virksomheder - dette er en mangel på egenkapital såvel som behovet i retning af den resulterende nettofortjeneste direkte til forbrugets behov.

mangler

Den generelle indikator for balance i likviditet (formel) har flere ulemper, nemlig:

• Statisk. De opnåede indikatorer beregnes på baggrund af balancedataene, der viser virksomhedens ejendomsstatus i henhold til dets tilstand på en bestemt dato, hvilket resulterer i, at de er samtidige.I denne forbindelse kræves en detaljeret analyse af deres dynamik på forskellige tidsperioder.
• Muligheden for at overdrive. I denne henseende kan alle slags "døde" genstande, såsom illikvide lagre af forskellige varebeholdninger, indgå i sammensætningen af ​​aktiver.
• Lavt informationsindhold. Hvis der bruges en generel likviditetsindikator (formel) i balancen, er det temmelig svært at forudsige fremtidige betalinger eller kontantindtægter, som er hovedopgaven med at analysere virksomhedens nuværende solvens.
• Muligheden for overvurdering på grund af tilgodehavender, der er illikvide. Siden for nylig manglen på betalinger er blevet masse, mens en betydelig del af tilgodehavender er forfalden, og en bestemt del af det er, at gæld, som usandsynligt vil blive opkrævet eller slet ikke vil blive betalt, kan vi sige, at faktisk steg kundegælden i den nuværende balance netop på grund af for lav betalingsdisciplin, og ikke fordi virksomhedsaktiviteten i virksomheden steg.

Hvordan analyseres?

Til at begynde med skal du nøje evaluere sammensætningen såvel som tidspunktet for dannelsen af ​​gælden og derefter finde ud af, om flere typer af gæld, hvor der er betydelige forskelle i tidspunktet for forekomsten, blev kombineret i en artikel. Allerede efter at der er taget højde for dette, justeres værdien af ​​de faktiske tilgodehavender, det er muligt at beregne detaljeret koefficienten (generel likviditetsindikator). Af denne grund indikerer de internationale økonomiske rapporteringsstandarder såvel som dem, der er vedtaget af Russlands finansministerium, at det er nødvendigt fuldt ud at afsløre det fulde beløb af finansielle forpligtelser i en separat forklarende note.

Reflektionen af ​​aktiver i balancen udføres i det overvejende flertal af sagerne til deres oprindelige kostpris, det vil sige direkte i det beløb, der blev periodiseret eller betalt i processen med at købe eller fremstille et bestemt produkt. Under inflation kan regnskab over aktiver i overensstemmelse med de faktiske omkostninger i sidste ende føre til forskelle mellem ejendommens marked og bogførte værdi.

Aktievaluering

Kravet om øget forsigtighed, der indføres i indenlandsk praksis med hensyn til værdiansættelse af lagre, samt deres obligatoriske opskrivning ved årets udgang, hvis markedsværdien er mindre end den bogførte værdi, tillader ikke i dette tilfælde at løse problemet, fordi i moderne markedsforhold for inflation er omkostningerne til lagre en størrelsesorden højere sammenlignet med deres omkostninger. Af denne grund forvrænges oplysninger om virksomhedens nuværende aktiver, og likviditetsgraden undervurderes.

Det er derfor, når man fastlægger den samlede indikator for balance i likviditet, er det ekstremt vigtigt at overholde PBU 5/98 instruktioner om obligatorisk information om, hvilken aktuel markedsværdi af aktier i noterne til erklæringerne, uanset om dette skøn er lavere eller højere end balancen.

Hvad skal man overveje?

Det er værd at bemærke, at eventuelle anbefalede indikatorværdier altid skal overvejes nøje og tage hensyn til både omfanget af din virksomhed og karakteristika ved omsætningen af ​​tilgængelig kapital. Under visse betingelser kan forholdet mellem varigheden af ​​den igangværende driftscyklus såvel som løbetiden for de tilstedeværende gæld, værdien af ​​denne indikator være en størrelsesorden, der er lavere end forventet, dvs. behovet for at bruge sin egen driftskapital er en størrelsesorden mindre end halvdelen af ​​omsætningsaktiverne.En lignende situation er ret almindelig i praksis med handelsvirksomheder, mens en generel indikator for likviditeten af ​​en bygnings- eller industrivirksomhed sjældent forekommer.

Så hvis vi mekanisk sammenligner værdien af ​​aktiver og forpligtelser, ikke under hensyntagen til funktionerne i produktionsaktiviteterne samt forskellige individuelle komponenter af kortfristede aktiver og forpligtelser, kan vi i sidste ende fordreje pålideligheden af ​​vurderingen af ​​en virksomheds økonomiske tilstand. Af denne grund skal den generelle indikator for likviditeten i en virksomheds balance kun tages med i betragtning ud fra en analyse af dens dynamik.

Hvor bruges det?

I denne forbindelse kan vi konkludere, at omfanget og analysefunktionerne, som likviditetsforholdet har, er meget højere end traditionel visdom. En dybdegående analyse af virksomhedens solvens indebærer brug af et antal yderligere værktøjer, som du kan maksimere resultaterne af analysen med. Det er værd at bemærke, at de vigtigste spørgsmål, der skal afklares i processen med at udføre en sådan analyse, er:

• Kvalitetssammensætning kortfristede forpligtelser og omsætningsaktiver.
• Omsætningsgraden for de tilstedeværende aktiver samt graden af ​​dets korrespondance med omsætningshastigheden for alle forpligtelser.
• Funktioner i regnskabspraksis for værdiansættelse af forpligtelser og aktiver.

Den generelle likviditetsindikator viser således kun grundlæggende oplysninger om virksomhedens tilstand, og for en fuldstændig vurdering af dens solvens er det nødvendigt at gennemføre en meget mere detaljeret undersøgelse.

formel

Likviditetsforholdet beregnes ved følgende formel:

K_OL = (A₁ + 0,5A₂ + 0,3A₃) / (P₁ + 0,5P₂ + 0,3P₃)

I processen med likviditetsanalyse bør værdien af ​​dette forhold være mere end 1, da virksomheden ellers forudser potentiel konkurs.