En virksomheds midlertidige likviditetsgrad er den vigtigste egenskab, der bestemmer den aktuelle økonomiske tilstand. Samtidig er det nødvendigt at skelne mellem virksomhedens nuværende solvens, om det kan afvikle sine gæld med likviditet, det vil sige med tilgængeligheden af penge og andre ressourcer for at betale gæld i øjeblikket, men i praksis opfattes de i synkroniseringen i det overvældende flertal af tilfælde.
solvens
En vigtig indikator, hvormed forholdet mellem mellemligviditet bestemmes, er virksomhedens driftskapital, der udgør forskellen mellem kortfristede forpligtelser og kortfristede aktiver. Enhver organisation har driftskapital indtil det tidspunkt, hvor omsætningsaktiver har et større beløb sammenlignet med kortfristede forpligtelser. Denne indikator kaldes også netto omsætningsaktiver.
I det overvældende flertal af tilfælde er hovedårsagen til, at mængden af driftskapital ændrer sig, overskuddet eller tabet af den organisation, der er modtaget over en bestemt periode.
Hvordan ændres det?
En virksomheds midlertidige likviditetsgrad, hvis formel inkluderer driftskapital, er direkte afhængig af ændringer i den. Stigningen i egenkapitalen, der stiger ved at overskride stigningen i antallet af kortfristede aktiver i sammenligning med de aktuelle kortfristede forpligtelser, ledsages ofte af en pengestrøm. Faldet i driftskapital, der observeres, hvis væksten i omsætningsaktiver hænger bag stigningen i kortfristede forpligtelser, bestemmes hovedsageligt af modtagelsen af alle former for lån eller lån.
En virksomhed skal være i stand til let at omdanne sin arbejdskapital til rigtige penge, og dette er et af de grundlæggende koncepter, der bestemmer forholdet mellem mellemligviditet. Hvis der i omsætningsaktiver er en tilstrækkelig stor mængde vanskeligt at realisere kapital, reduceres virksomhedens solvens.
konkurs
Beslutninger, der træffes afhængigt af systemet med kriterier, der bruges til at erklære virksomheder insolvente, er grundlaget for at udarbejde et forslag til økonomisk støtte til sådanne organisationer, såvel som deres omorganisering eller endda fuldstændig likvidation.
Hvis virksomhedens mellemliggende likviditetsgrad er lille, og det ikke har evnen til at sikre sine kortsigtede forpligtelser, kan kreditorer uafhængigt indgive en ansøgning om voldgift for at erklære virksomheden insolvent, dvs. at erklære konkurs.
Følgelig etableres konkurs som en vis tilstand af manglende solvens for et selskab udelukkende i en retssag.
Hvad er konkurs?
Der er to typer:
- Simple. Bruges i forhold til skyldneren, der er skyld i useriøsitet, dårlig opførsel af deres anliggender eller inkonsekvens. Dårlig forretningsførsel betyder deltagelse i spil, udførelse af spekulative operationer, for store husholdningsbehov, mangler i regnskab og meget mere.
- Ondsindet. Denne type konkurs skyldes, at virksomheden tager nogen ulovlige handlinger for at vildlede sine egne kreditorer.Dette vedrører især skjult af dokumenter, såvel som nogle af selskabets forpligtelser, den bevidste overdrivelse af kilderne til udseendet af virksomhedens ejendom.
Ud over ovenstående tegn, der kan bestemme dette selskab som insolvent, er der også et antal yderligere kriterier, der indikerer sandsynligheden for potentiel konkurs, samt forudsiger en situation, når forholdet mellem mellemligviditet falder. En formel kan også tage disse kriterier i betragtning.
Hvad er disse kriterier?
En virksomheds konkurrencekriterier er som følger:
- Et forkert system af omsætningsaktiver samt observering af en tendens mod en mulig stigning i antallet af vanskelige at sælge aktiver.
- Faldet i omsætningshastigheden for midler på grund af det faktum, at overdreven lagre ophobes, samt forfaldne gæld hos kunder og købere.
- For mange dyre lån eller lån, der er tilgængelige i virksomhedens forpligtelser.
- Tilstedeværelsen af forfaldne lån eller lån samt en stigning i dens andel af det samlede antal forpligtelser i virksomheden.
- Tendensen er en markant stigning i kortfristede forpligtelser i forhold til en stigning i de mest likvide aktiver.
- Forholdet mellem intermediær likviditet reduceres. Balanceformlen indikerer klart dette symptom, som et resultat heraf skal virksomheden træffe nogle foranstaltninger på, ellers kan det erklæres konkurs i den nærmeste fremtid.
- Fremkomsten af langfristede aktiver ved hjælp af kortvarige finansieringskilder.
Udførelse af analysen vil det være nødvendigt at identificere og fjerne ovennævnte negative tendenser rettidigt, hvis de observeres i virksomheden.
Hvad skal man overveje?
Du skal huske, at virksomhedens nuværende solvens kun afsløres i overensstemmelse med balanceoplysningerne en gang i kvartalet eller en måned. Men på samme tid bør virksomhedsafviklingen med kreditorer gennemføres dagligt.
Det er af denne grund, at for at udføre en operationel analyse af selskabets solvens, der er relevant i øjeblikket, for at opnå daglig kontrol med modtagelsen af penge fra salg af forskellige tjenester eller varer, fra tilbagebetaling af andre tilgodehavender såvel som andre modtagelser af midler og sikre kontrol med gennemførelsen af deres egen betaling forpligtelser over for kreditorer og leverandører, bør der udarbejdes en specialiseret betalingskalender. Det vil indeholde de midler, som virksomheden i øjeblikket har til rådighed, forventede indtægter, dvs. tilgodehavender, samt en afspejling af betalingsforpligtelser i en given periode.
Forberedelsen af den operationelle betalingskalender udføres på grundlag af data om salg eller forsendelse af produkter, om erhvervede kontante aktiver, dokumentation om lønningsliste eller forskud til ansatte, baseret på kontoudtog og anden nødvendig information.
Hvis det er nødvendigt at vurdere udsigterne for selskabets solvens, bestemmes den hurtige likviditetsgrad, den mellemliggende dækningsgrad og andre.
likviditet
En virksomhed kan kaldes likvid, hvis den har ressourcerne til fuldt ud at tilbagebetale kortsigtet gæld på lån ved at sælge omsætningsaktiver.
En virksomhed kan i et vist omfang være likvid, fordi kortfristede aktiver inkluderer deres forskellige typer, hvor der er vanskelige at sælge samt let at sælge aktiver. I denne henseende er der flere likviditetsgrupper af virksomhedens omsætningsaktiver.
absolut
Hastighedsforhold eller kritisk likviditetsforhold (midlertidig dækning) er forholdet mellem kontanter samt hurtig salg af kortfristede værdipapirer til eksisterende kortfristede gæld.Denne indikator giver dig mulighed for at forstå, hvilken specifik del af denne gæld, der kan tilbagebetales på balancetidspunktet. De acceptable værdier for denne koefficient er 0,2-0,3.
mellemprodukt
I dette tilfælde overvejes det midlertidige likviditetsforhold. Formlen for balancen i dette forhold inkluderer forholdet mellem kontanter og kortvarigt hurtigt handlede værdipapirer, der er til stede i virksomheden, til de tilgængelige tilgodehavender, samt forskellige kortfristede gældsforpligtelser. Selve formlen er som følger:
K crit. Licv. = DZ + DS + KFV / KO = (s. 240 + s. 250 + s. 260) / (s. 610 + s. 620 + s. 630 + s. 650 + s. 660)> 0,7 - 1
Denne egenskab giver dig mulighed for at se antallet af kortsigtede forpligtelser for virksomheden. Det kan slukkes ikke kun på grund af kontanter og værdipapirer, der er til stede i virksomhedens balance i øjeblikket, men også på grund af mulige kvitteringer for eventuelle afsendte produkter, leverede tjenester eller udført arbejde.
Den mest optimale værdi for denne koefficient er 1: 1. Det er værd at bemærke, at gyldigheden af konklusionerne vedrørende forholdet i høj grad afhænger af, hvor ”kvalitet” tilgodehavenderne er, det vil sige på tidspunktet for deres udseende, samt af skyldnernes økonomiske forhold. En tilstrækkelig stor mængde af tvivlsom tilgodehavender kan i høj grad forværre virksomhedens samlede økonomiske forhold.
strøm
Dækningsgraden giver dig mulighed for at bestemme den samlede sikkerhed for virksomheden med driftskapital. I dette tilfælde fastlægges forholdet mellem den faktiske pris af de tilstedeværende aktiver og forpligtelser, dvs. kortfristede forpligtelser. På samme måde som den mellemliggende likviditetsgrad overvejes, bestemmes den normative værdi af denne indikator ved at trække udgiftsbeløbet for de kommende perioder såvel som merværdiafgiften på de modtagne værdier fra det samlede antal kortfristede aktiver. Derudover bør kortfristede forpligtelser reduceres med indkomstbeløbet for de kommende perioder, forskellige forbrugsmidler og reserver til fremtidige betalinger og udgifter.
I dette tilfælde viser den nuværende ratio eller den midlertidige likviditetsgrad, hvor meget de nuværende aktiver er i stand til at dække selskabets kortsigtede forpligtelser, hvorfor denne værdi skal være mindst to.
Den aktuelle ratio giver mulighed for at bestemme, hvordan kortfristede forpligtelser dækkes af kortfristede aktiver, der findes i virksomheden. Det vil sige, hvor mange gange et selskab fuldt ud kan tilfredsstille kravene fra sine kreditorer i tilfælde af, at det fuldt ud indbetaler alle de aktiver, det i øjeblikket har.
sikkerhed
Der er også en anden indikator, der bestemmer, hvor meget virksomheden forsynes med sin arbejdskapital. Beregn det på en af to måder:
- Langfristede aktiver trækkes fra kilder til egenkapital, hvorefter det resulterende antal er opdelt i omsætningsaktiver.
- Kortfristede forpligtelser trækkes fra kortfristede aktiver, hvorefter det resulterende antal er opdelt i kortfristede aktiver.
Dette forhold skal være mindst 0,1.
Hvordan arbejder man med eksisterende værdier?
Antag, at forholdet mellem mellemligviditet tages i betragtning, hvis norm er 1: 1. Hvis den aktuelle værdi er mindre end to, og graden af tilvejebringelse af virksomhedens driftskapital er mindre end 0,1, anerkendes selskabets eller organisationens balancestruktur automatisk som helt utilfredsstillende, mens virksomheden selv er insolvent.Hvis en af ovennævnte betingelser er opfyldt, og den anden ikke er, vurderes det, om det er muligt at gendanne virksomhedens solvens.
For at tage en beslutning om den reelle mulighed for en fremtidig gendannelse af et selskabs solvens er det nødvendigt at gøre det mellemliggende kritiske likviditetsforhold (eller den nuværende likviditet) mere end to.
Balance likviditet
En virksomheds solvens påvirkes direkte af likviditeten af dets aktuelle aktiver.
En kvalificeret vurdering fik følgende navn: likviditetsanalyse. Ved at udføre denne procedure sammenlignes aktiver, der er grupperet efter likviditet, med selskabets aktuelle forpligtelse for forpligtelser, der er grupperet efter forfald. I dette tilfælde bestemmelse af likviditetsforholdet (mellemprodukt dækningsforhold) kan bestemme hvordan kortfristede forpligtelser virksomheder forsynes med økonomiske ressourcer.
En sådan egenskab som balance likviditet repræsenterer graden af dækning af et selskabs forpligtelser med dets aktiver, hvis omdrejningstal til penge skal svare til udløbet af de tilstedeværende forpligtelser.
Alle former for ændringer i det nuværende likviditetsniveau kan også analyseres ved dynamikken i virksomhedens driftskapital. Af den grund, at denne værdi er resten efter fuld tilbagebetaling af forskellige kortfristede forpligtelser en stigning i dets niveau svarer til hvor meget forholdet mellem mellemligviditet øges. Konklusioner vedrørende virksomhedens aktuelle tilstand og yderligere handlinger er allerede ved at blive truffet på grundlag af beregningerne.
