ค่าสัมประสิทธิ์ความมั่นคง ความมั่นคงทางการเงินขององค์กร

ธุรกิจใด ๆ ควรทำกำไรและผลกำไรให้กับเจ้าของ ในช่วงเวลาของการขยายหรือเพิ่มกำลังการผลิตผู้บริหารอาจตัดสินใจใช้ทุนที่ยืมเพิ่มเติม

ความมั่นคงทางการเงินขององค์กรเป็นตัวบ่งชี้ที่บ่งบอกถึงความเป็นอิสระของ บริษัท จากทรัพยากรภายนอก มันถูกใช้ในการวิเคราะห์ความพอเพียงของธุรกิจว่าสามารถทำได้อย่างมีประสิทธิภาพโดยไม่ต้องใช้เงินทุนภายนอก

เพื่อการศึกษาที่ครอบคลุมนักเศรษฐศาสตร์ใช้ปัจจัยต่าง ๆ ของความมั่นคงขององค์กร ด้วยวิธีนี้เท่านั้นที่สามารถทำการเปรียบเทียบวัตถุประสงค์ของสินทรัพย์และหนี้สินของงบดุลเพื่อค้นหาว่า บริษัท สามารถตอบสนองความต้องการที่มีอยู่ด้วยเงินทุนของตนเองได้อย่างไร

เครื่องชี้วัดความมั่นคงทางการเงิน วิเคราะห์โดยใช้สัมประสิทธิ์ พิจารณาที่พบบ่อยที่สุดของพวกเขา

อัตราส่วนอิสระ

มันก็เรียกว่า อัตราส่วนทางการเงิน ความเป็นอิสระ ด้วยความช่วยเหลือของมันเป็นไปได้ที่จะเห็นจำนวนเงินของ บริษัท เองที่มีอยู่ในโครงสร้างของเงินทุนที่มีอยู่ทั้งหมด

มันถือว่าเป็นพื้นฐานซึ่งช่วยในการสร้างเท่าใด ส่วนได้เสีย ที่มีอยู่ในสินทรัพย์ขององค์กร

วิธีการคำนวณค่าสัมประสิทธิ์ความมั่นคง?

เพื่อหาค่าของสัมประสิทธิ์อิสระคุณต้องใช้สูตรต่อไปนี้:

Ka = Ks / A

ที่อยู่:

• Ka คือสัมประสิทธิ์ของความอิสระ
• Ks - ส่วนของผู้ถือหุ้น (สายของความสมดุลหมายเลข 1300);
• และ - สินทรัพย์ของ บริษัท (ยอดเงินคงเหลือเลขที่ 1600)

มันถูกสร้างขึ้นว่าสัมประสิทธิ์ความมั่นคงนี้จะเป็นปกติเมื่อค่าอยู่ในช่วง 0.5-0.7

ซึ่งหมายความว่าส่วนของเจ้าของควรอยู่ที่ 50-70% ของสินทรัพย์ทั้งหมด ในกรณีนี้สัมประสิทธิ์ความมั่นคงจะระบุว่า บริษัท มีความเป็นอิสระทางการเงินในระดับที่ค่อนข้างดี

ค่าสัมประสิทธิ์ของการพึ่งพาทางการเงิน

ช่วยในการสร้างส่วนแบ่งของกองทุนที่ยืมมาในหนี้สินรวมของ บริษัท ค่าสัมประสิทธิ์ความมั่นคงดังกล่าวถูกนำมาใช้เพื่อที่จะเข้าใจระดับของการพึ่งพาเงินทุนที่ยืมมาซึ่งใช้เป็นแหล่งทางการเงินสำหรับดำเนินกิจกรรมทางเศรษฐกิจ

มันถูกคำนวณด้วยวิธีดังต่อไปนี้:

Kfz = O / P

ที่อยู่:

• Kfz - ค่าสัมประสิทธิ์ของการพึ่งพาทางการเงิน
• О - ภาระผูกพันทั่วไปของ บริษัท (งบดุลเลขที่ 1400, 1500, 1530, สุทธิจากหนี้สินต่อผู้ก่อตั้ง, ยอดดุลหมายเลข 1540);
• P - หนี้สิน (ยอดคงเหลือหมายเลข 1700)

นอกจากนี้ "O" ควรรวมถึง: หนี้ต่อเจ้าของระยะยาวและ หนี้สินหมุนเวียน รายได้สำหรับรอบระยะเวลาต่อไปนี้รวมทั้งสำรองสำหรับค่าใช้จ่ายในอนาคต

ค่าของสัมประสิทธิ์นี้จะกลายเป็นปกติเมื่อมันผันผวนระหว่าง 0.5-0.8 ซึ่งหมายความว่าระดับของภาระผูกพันไม่ควรเกิน 50-80% ของระดับหนี้สินทั้งหมดของ บริษัท

หากสังเกตเห็นสถานการณ์ที่แตกต่างกันมันก็คุ้มค่าที่จะทบทวนโครงสร้างของทรัพยากรเนื่องจากกิจกรรมทางเศรษฐกิจขององค์กรดำเนินไป

อัตราส่วนแสดงอัตราส่วนของทุนที่ยืมมาต่อส่วนของผู้ถือหุ้น

ในการรับข้อมูลทั่วไปเกี่ยวกับระดับของกองทุนที่ยืมมาในส่วนของทุนให้ใช้สัมประสิทธิ์ความมั่นคงนี้ สูตรการคำนวณได้รับด้านล่าง ช่วยให้เข้าใจว่าทุนที่ดึงดูดนั้นมีค่าเท่าใดต่อหน่วยของทรัพยากร

ค่าสัมประสิทธิ์ความมั่นคงดังกล่าวสามารถคำนวณได้ดังนี้:

KZs = KZ / Ks

ที่อยู่:

• KZs - ค่าสัมประสิทธิ์แสดงอัตราส่วนของทุนที่ยืมมาเพื่อเป็นเจ้าของเงินทุน;
• KZ - ทุนที่ยืมมา (งบดุลเลขที่ 1500, 1,400)

โดยทั่วไปค่าของสัมประสิทธิ์นี้จะถูกเปรียบเทียบในการเปลี่ยนแปลง ค่าปกติขีด จำกัด คือ 0.7 ทั้งหมดข้างต้นบ่งชี้ว่าเสถียรภาพทางการเงินขององค์กรไม่น่าเชื่อถือเนื่องจากมีความเสี่ยงจากการผิดนัดชำระหนี้แก่เจ้าหนี้จากทุนที่ยืมมา

อัตราส่วนความคล่องแคล่วของเงินทุนหมุนเวียนของตัวเอง

หากคุณจำเป็นต้องรู้ว่าส่วนหนึ่งของเงินทุนหมุนเวียนซึ่งเป็นทุนนั้นจะใช้สัมประสิทธิ์ความมั่นคงนี้

สามารถคำนวณได้ดังนี้

Km = Oss / Ks

ที่อยู่:

- กม. - ค่าสัมประสิทธิ์ความคล่องแคล่วของเงินทุนหมุนเวียน

- Oss - เงินทุนหมุนเวียนขององค์กรเอง (จากยอดคงเหลือหมายเลข 1300 คุณต้องลบหน้าหมายเลข 1100)

ความคล่องแคล่ววิเคราะห์ได้ดีที่สุดในการเปลี่ยนแปลง โดยธรรมชาติอัตราส่วนนี้ขึ้นอยู่กับจำนวนเงินทุนที่ยืมมา หากค่าอยู่ในช่วง 0.2-0.5 ความคล่องแคล่วนั้นถือว่าเป็นเรื่องปกติ

การเบี่ยงเบนจากบรรทัดฐานอาจบ่งบอกถึงระดับที่สูงเกินไปของกองทุนที่ยืมมาหรือการเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วของจำนวนเงินทุน

อัตราส่วนแสดงอัตราส่วนของกองทุนที่ไม่สามารถเคลื่อนย้ายได้และสินทรัพย์มือถือ

การใช้สัมประสิทธิ์ความมั่นคงทางการเงินนี้คุณสามารถวิเคราะห์โครงสร้างของเงินทุนได้ แสดงจำนวนเงินทุนหมุนเวียนสำหรับสินทรัพย์ไม่หมุนเวียน

สำหรับการคำนวณให้ใช้สูตรต่อไปนี้:

Km / u = Ao / Ano

ที่อยู่:

- Km / i - สัมประสิทธิ์แสดงอัตราส่วนของกองทุนที่ไม่สามารถเคลื่อนย้ายได้และสินทรัพย์มือถือ

- AO - สินทรัพย์หมุนเวียน (ยอดคงเหลือในบรรทัดที่ 1200);

- Avno - สินทรัพย์ไม่หมุนเวียน (สายของความสมดุลหมายเลข 1100)

เนื่องจากตัวบ่งชี้นี้ไม่มีค่าเชิงบรรทัดฐานจึงเป็นธรรมเนียมที่จะต้องทำการวิเคราะห์ในการเปลี่ยนแปลง หากตัวบ่งชี้ลดลงเมื่อเวลาผ่านไปแสดงว่ามีการเพิ่มจำนวนสินทรัพย์ไม่หมุนเวียนทั้งหมดและในทางกลับกัน

อัตราส่วนความปลอดภัย เงินทุนหมุนเวียน

ค่าสัมประสิทธิ์ความมั่นคงทางการเงินนี้แสดงให้เห็นอย่างชัดเจนว่าเงินทุนหมุนเวียนสามารถครอบคลุมส่วนของผู้ถือหุ้นได้ สำหรับการคำนวณมันมีค่าโดยใช้สูตรต่อไปนี้:

Kosz = (Ks - Avno) / Ao,

ที่อยู่:

- Kosz - อัตราส่วนความปลอดภัยของเงินทุนหมุนเวียนด้วยเงินทุนของตัวเอง

หากค่าของสัมประสิทธิ์นี้มากกว่า 0.1 จะถือว่า บริษัท ได้รับเงินของตัวเองในระดับที่เหมาะสม หากตัวบ่งชี้น้อยกว่าก็ควรพิจารณาที่จะลดจำนวนเงินที่ยืมมาในโครงสร้างทั่วไปของเงินทุนหมุนเวียน

แน่นอนมิฉะนั้นความเสี่ยงของการล้มละลายขององค์กรที่มีหนี้คงค้างให้กับเจ้าหนี้เพิ่มขึ้น

มูลค่าของอัตราส่วนความมั่นคงทางการเงินควรเป็นอย่างไร

ข้างต้นได้รับตัวชี้วัดและอัตราส่วนต่าง ๆ ขอบคุณที่คุณสามารถคำนวณเสถียรภาพทางการเงินขององค์กร เมื่อทำการวิเคราะห์พวกมันก็คุ้มค่าที่จะเปรียบเทียบค่ากับสิ่งที่ถือว่าถูกต้อง

ต้องจำไว้ว่าอุตสาหกรรมที่แตกต่างกันมีลักษณะที่แตกต่างกันโดยมีค่าของตัวชี้วัดซึ่งอาจเกี่ยวข้องกับกิจกรรมเฉพาะ

ดังนั้นก่อนที่จะทำการสรุปใด ๆ จำเป็นต้องทำการวิเคราะห์โดยประมาณของ บริษัท อื่นที่คล้ายคลึงกับการศึกษาและดำเนินกิจกรรมของพวกเขาในอุตสาหกรรมเดียวกัน

ตัวชี้วัดจะต้องมีการศึกษาในการเปลี่ยนแปลง

ค่าสัมประสิทธิ์ความมั่นคงที่คำนวณได้ใด ๆ จะแสดงภาพที่ไม่สมบูรณ์หากมีการวิเคราะห์โดยสถานะปัจจุบันเท่านั้น ใช่มีข้อ จำกัด บางประการที่ บริษัท ไม่ได้เข้าไปในเขตความเสี่ยง

แต่จะทำอย่างไรเมื่อปีตัวเลขปียังคงอยู่ภายในขอบเขตที่กำหนด แต่มีความหมายที่แตกต่างกันอย่างไร

การวิเคราะห์พลวัตของการเปลี่ยนแปลงในตัวชี้วัดดังกล่าวจะช่วยในการรับมือกับงานนี้จากการศึกษานี้คุณสามารถเห็นแนวโน้มการพัฒนาของ บริษัท ในแง่ของความมั่นคงทางการเงิน

มันมีลักษณะเป็นอย่างไร ตัวอย่างเช่นใช้ตัวเลขที่มีเงื่อนไขในการคำนวณสัมประสิทธิ์อิสระ

ในกรณีของเราในปี 2014 มันเปิดออกที่ระดับ 0.66 สมมติว่าตัวบ่งชี้เดียวกันในปี 2013 คือ 0.55 นั่นคือในช่วงปี 2014 ค่าสัมประสิทธิ์อิสระเพิ่มขึ้น 0.11

ข้อสรุปใดที่สามารถดึงออกมาจากการเปลี่ยนแปลงของตัวบ่งชี้นี้ได้? เนื่องจากข้อเท็จจริงที่ว่าตัวบ่งชี้เอกราชแสดงส่วนแบ่งในสินทรัพย์เราได้รับการเปลี่ยนแปลงในเชิงบวกในโครงสร้างงบดุล

นั่นคือส่วนแบ่งของผู้ถือหุ้นเพิ่มขึ้น 11% นี่เป็นไปได้ถ้า บริษัท มีเลเวอเรจน้อยกว่าหรือมีเงินทุนของตัวเองซึ่งเปลี่ยนเป็นทุน

นี่เป็นปรากฏการณ์ที่ดีที่เพิ่มความมั่นคงทางการเงินโดยรวมของ บริษัท สถานการณ์ดังกล่าวอาจเป็นผลมาจากการใช้การตัดสินใจด้านการจัดการที่ถูกต้องโดยผู้บริหารขององค์กรเพื่อเปลี่ยนโครงสร้างของสินทรัพย์

ในทำนองเดียวกันคุณต้องเปรียบเทียบข้อมูลจากช่วงเวลาที่แตกต่างกันและตัวบ่งชี้อื่น ๆ สิ่งนี้จะทำให้เป็นไปได้ที่จะเข้าใจในทิศทางที่ บริษัท กำลังดำเนินการไม่ว่าจะเพิ่มความมั่นคงทางการเงินและความเป็นอิสระหรือในทางกลับกันสะสมจำนวนภาระหนี้ที่สามารถนำไปสู่การสูญเสียความสามารถในการละลาย

ธุรกิจใด ๆ ควรพยายามเป็นอิสระจากปัจจัยภายนอก

ข้อสรุป

แม้จะมีอัตราส่วนจำนวนมาก แต่เป้าหมายของพวกเขาก็เหมือนกัน - เพื่อแสดงระดับความเป็นอิสระทางการเงินของ บริษัท จากทุนที่ยืมภายนอก

คุณสามารถทำการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมเกี่ยวกับการพึ่งพาขององค์กรในกองทุนที่ยืมมาโดยใช้ตัวชี้วัดความมั่นคงทางการเงินข้างต้น อัตราส่วนจะช่วยในการประเมินคุณสมบัติของบุคลากรการจัดการในเรื่องของการดึงดูดเช่นเดียวกับการใช้เงินทุนของตัวเองและยืม

เมื่อทำการวิเคราะห์ดังกล่าวมีความจำเป็นต้องคำนึงถึงปัจจัยอุตสาหกรรม ทั้งนี้ขึ้นอยู่กับภาคเศรษฐกิจที่ บริษัท ดำเนินธุรกิจโครงสร้างของสินทรัพย์อัตราส่วนของสินทรัพย์หมุนเวียนและสินทรัพย์ไม่หมุนเวียนอาจแตกต่างกันซึ่งในทางกลับกันจำเป็นต้องมีความครอบคลุมมากขึ้นหรือน้อยลงด้วยเงินกู้ยืม