อัตราส่วนของความมั่นคงทางการเงิน: สูตรการคำนวณ การวิเคราะห์ความมั่นคงทางการเงิน

ทุก บริษัท ที่ทำงานต้องมีประสิทธิภาพ ความหมายของธุรกิจใด ๆ คือการเพิ่มขึ้นของรายได้และการลดจำนวนของค่าใช้จ่ายเพื่อเพิ่มกำไรสุทธิ

มีหลายวิธีและตัวเลือกในการศึกษาประสิทธิภาพของการทำงานขององค์กรในอุตสาหกรรมเฉพาะและในตลาดต่าง ๆ สำหรับผลิตภัณฑ์

เหตุใดจึงต้องใช้สัมประสิทธิ์ในการประเมินความมั่นคงทางการเงิน

ผลลัพธ์ขององค์กรสามารถพิจารณาได้ทั้งในระยะยาวและระยะสั้น ในเวลาเดียวกันตัวบ่งชี้ที่เหมือนกันในช่วงเวลาที่แตกต่างกันควรตีความแตกต่างกัน ผลงานดังกล่าวสามารถประมาณได้โดยกำไรที่ได้รับการหมุนเวียนสินทรัพย์ผลกำไรการผลิตศึกษาอัตราส่วนความมั่นคงทางการเงินและวิธีอื่น ๆ อีกมากมาย

ให้เราพิจารณารายละเอียดเพิ่มเติมเกี่ยวกับวิธีการตรวจสอบความเสถียรขององค์กรค่าสัมประสิทธิ์รวมถึงวิธีวิเคราะห์อย่างถูกต้อง

ความมั่นคงทางการเงินเป็นลักษณะที่ช่วยในการตัดสินว่าองค์กรสามารถเข้าร่วมในกิจกรรมทางธุรกิจได้อย่างมั่นใจ

ความมีประโยชน์

วิเคราะห์ อัตราส่วนทางการเงิน การพัฒนาอย่างยั่งยืนคุณสามารถเข้าใจได้ว่าองค์กรนั้นมีเสถียรภาพหรือไม่ คุณยังสามารถตัดสินว่าจะดึงดูดและใช้ทรัพยากรเงินสดอย่างมีประสิทธิภาพได้อย่างไร นอกจากนี้อัตราส่วนความมั่นคงทางการเงินที่คำนวณอย่างถูกต้องช่วยให้เราสามารถเข้าใจพลวัตของเงินทุนผลกำไรรวมถึงเครดิตและความสามารถในการชำระหนี้ซึ่งเป็นสิ่งสำคัญในการประเมินโอกาสในการลงทุนและการพัฒนาขององค์กร

การวิเคราะห์ที่คล้ายกันสามารถดำเนินการโดย บริษัท ตรวจสอบที่จ้างองค์กรรวมถึงบริการส่วนบุคคลที่อยู่ในโครงสร้างองค์กร

คุณต้องเข้าใจกระบวนการที่เกิดขึ้นในองค์กร

ก่อนที่จะพิจารณาอัตราส่วนความมั่นคงทางการเงินอย่างละเอียดยิ่งกว่านั้นไม่คุ้มที่จะคำนวณและรู้ขอบเขตโดยประมาณที่คุณสามารถพูดคุยเกี่ยวกับทางเลือกที่ถูกต้องของเวกเตอร์การพัฒนาที่แน่นอนรวมถึงความเที่ยงตรงของกระบวนการผลิตภายในองค์กร คุณจำเป็นต้องมีความคิดเกี่ยวกับกระบวนการที่เกิดขึ้นทั้งภายในองค์กรและนอกเขตของกิจกรรมและความเสี่ยงที่เป็นไปได้ที่ภาคธุรกิจบางแห่งอาจเผชิญ และถ้าใครตัดสินองค์กรโดยใช้อัตราส่วนความมั่นคงทางการเงินสูตรการคำนวณของพวกเขาไม่เข้าใจสาระสำคัญของพวกเขาก็เป็นไปได้ที่จะวาดข้อสรุปที่ผิดพลาดที่ไม่สอดคล้องกับสถานะที่แท้จริงของกิจการ

ตัวชี้วัดทั้งหมดสามารถแบ่งออกเป็นสองช่วงตึกที่เชื่อมต่อกัน: แน่นอนและญาติ

ตัวชี้วัดสัมบูรณ์

กลุ่มนี้รวมถึงตัวชี้วัดดังกล่าวและอัตราส่วนความมั่นคงทางการเงินสูตรการคำนวณที่แสดงถึงระดับความครอบคลุมที่เป็นไปได้ของแหล่งสำรองทั้งหมดโดยแหล่งที่มา:

1. SOS ช่วยให้คุณเห็นจำนวนสินทรัพย์หมุนเวียนของตัวเอง คำนวณโดยการลบสินทรัพย์ถาวรออกจากจำนวนเงินทุนและทุนสำรองขององค์กร: SOS = (K + P) -
2. FC (ความพร้อมของเงินทุนหมุนเวียน) มันจะช่วยให้เห็นการปรากฏตัวของแหล่งที่ดึงดูดและเป็นเจ้าของแหล่งที่จะก่อตัวสำรองในการคำนวณ FC นั้นมีความจำเป็นต้องลบสินทรัพย์ไม่หมุนเวียนของ บริษัท ออกจากผลรวมของทุนขององค์กรทุนสำรองและหนี้สินฟรีที่มีระยะยาว: FC = (K + Pc + PD) - An
3. OI (จำนวนหนี้สินที่เกิดขึ้นจากการสำรองและต้นทุน) คำนวณโดยการลบสินทรัพย์ถาวรออกจากผลรวมของหนี้สินของตัวเองและระยะยาวเงินกู้ยืมระยะสั้นขององค์กร: OI = (Ps + Pd + Zk) - An

ตัวบ่งชี้สัมบูรณ์ของความมั่นคงทางการเงินแต่ละตัวสอดคล้องกับตัวบ่งชี้ของЗЗ (ตัวบ่งชี้การยืนยันโดยแหล่งที่มาของเงินสำรองและต้นทุน)

ค่าตัวบ่งชี้ถูกจำแนกตามประเภทสถานการณ์ทางการเงิน

พิจารณาสถานการณ์ต่าง ๆ ที่อาจมีองค์กรขึ้นอยู่กับค่าของตัวบ่งชี้สัมบูรณ์ หลังจากการคำนวณมีความจำเป็นต้องทำการวิเคราะห์ตามประเภทของสถานการณ์ทางการเงิน

ตัวบ่งชี้สถานการณ์ทางการเงินขององค์กรโดยการมีสินทรัพย์หมุนเวียนของตัวเองซึ่งคำนวณเป็น SOS - ЗЗสามารถมีค่าต่อไปนี้:

• ถ้าตัวบ่งชี้คือ≥ 0 นี่จะบ่งบอกถึงความเป็นอิสระอย่างแท้จริง
• หากตัวบ่งชี้คือ <0 สิ่งนี้อาจบ่งบอกถึงความเป็นอิสระปกติสถานะไม่แน่นอนหรือวิกฤต

ตัวบ่งชี้ของเงินทุนหมุนเวียนขององค์กรซึ่งคำนวณเป็น FC - ЗЗรับค่าต่อไปนี้:

• ถ้าตัวบ่งชี้คือ≥ 0 สิ่งนี้อาจบ่งบอกถึงความเป็นอิสระหรือสัมบูรณ์แบบปกติ;
• หากตัวบ่งชี้ <0 สิ่งนี้อาจบ่งบอกถึงสถานะที่ไม่เสถียรหรือวิกฤต

ดังนั้นตัวบ่งชี้ของปริมาณรวมของแหล่งที่มาหลักซึ่งหุ้นและต้นทุนที่เกิดขึ้นจะถูกคำนวณโดยสูตร OI - ZZ และแสดงดังต่อไปนี้:

• ถ้าตัวบ่งชี้คือ≥ 0 สิ่งนี้อาจบ่งบอกถึงความแน่นอนความเป็นอิสระปกติหรือสถานะไม่แน่นอนขององค์กร
• หากตัวบ่งชี้คือ <0 แสดงว่าสถานะวิกฤต

ตอนนี้ให้พิจารณาว่าแนวคิดเรื่องความเป็นอิสระสัมบูรณ์ปกติรวมถึงสภาวะไม่มั่นคงและวิกฤตหมายถึงอะไร

อิสรภาพอย่างแท้จริง

เมื่อองค์กรเป็นอิสระอย่างสมบูรณ์จากแหล่งเงินภายนอกมันได้รับการคุ้มครองอย่างสมบูรณ์จากปัจจัยภายนอกที่ได้รับอิทธิพลจากนักลงทุนและเจ้าหนี้

สถานการณ์นี้แทบจะไม่เคยพบและถือว่าเป็นข้อยกเว้นที่หายาก นอกเหนือจากสิ่งที่เธอพูดเกี่ยวกับความมั่นคงทางการเงินที่ดีค่าของตัวบ่งชี้ดังกล่าวยังอาจบ่งชี้ว่าฝ่ายบริหารไม่ทราบว่าจะดึงดูดเงินยืมจากแหล่งภายนอกได้อย่างไร

ความเป็นอิสระปกติ

สภาพทางการเงินขององค์กรดังกล่าวรับประกันความสามารถในการละลายที่ดีและยังบ่งชี้ถึงการยอมรับการตัดสินใจด้านการจัดการที่ถูกต้องเกี่ยวกับกิจกรรมทางธุรกิจ

อัตราส่วนของความมั่นคงทางการเงินและการละลายสามารถเตือนผู้บริหารเกี่ยวกับการดำเนินการตามนโยบายที่ผิดขององค์กร

สถานะไม่แน่นอน

หากตัวบ่งชี้ยืนยันสถานะนี้แสดงว่า บริษัท มีปัญหาเกี่ยวกับความสามารถในการละลายหรือเราคาดหวังได้ในอนาคตอันใกล้ สิ่งนี้สามารถแก้ไขได้โดยการลดลูกหนี้รวมถึงจำนวนวันที่ต้องใช้สำหรับการหมุนเวียนสินค้าคงคลังแบบเต็ม

สภาวะวิกฤติ

บางทีสถานการณ์นี้เป็นสิ่งที่ผู้กำกับหรือผู้จัดการไม่ต้องการที่จะเผชิญ หากตัวชี้วัดทั้งหมดมีค่าลักษณะรัฐเช่นนั้นก็จำเป็นเร่งด่วนในการแก้ไขวิธีการทำธุรกิจ องค์กรดังกล่าวไม่สามารถทำงานได้หากไม่มีสินเชื่อภายนอก ในขณะเดียวกันสินเชื่อระยะสั้นและระยะยาวไม่รวมส่วนของผู้ถือหุ้นไม่เพียงพอที่จะครอบคลุมเงินทุนหมุนเวียน

ไม่สามารถสรุปได้โดยการวิเคราะห์อัตราส่วนความมั่นคงทางการเงินค่านิยมซึ่งอาจแตกต่างกันไปขึ้นอยู่กับขอบเขตธุรกิจ

มันเป็นสิ่งสำคัญอย่างยิ่งที่จะเห็นในเวลาที่แนวโน้มในการเปลี่ยนแปลงของตัวชี้วัดเพื่อให้คุณไม่ได้พบว่าตัวเองอยู่ในรางน้ำซึ่งเรียกว่าการล้มละลายขององค์กร

ลองพิจารณาตัวบ่งชี้ที่เกี่ยวข้อง

การวิเคราะห์ตัวบ่งชี้ที่สัมพันธ์กันจะขึ้นอยู่กับการเปรียบเทียบค่าปัจจุบันกับที่อยู่ในปีก่อนหน้า เปรียบเทียบ:

• อัตราส่วนที่แท้จริงของความมั่นคงทางการเงินขององค์กรในปีปัจจุบันและตัวชี้วัดที่คล้ายคลึงกันในช่วงระยะเวลาหนึ่งของปีที่แล้ว
• อัตราส่วนจริงกับค่ากฎระเบียบ
• อัตราส่วนจริงกับข้อมูลที่คล้ายกันของ บริษัท คู่แข่ง
• อัตราส่วนจริงกับค่าที่สังเกตได้ในอุตสาหกรรมขององค์กร

ค่าสัมประสิทธิ์สำหรับการประเมินความมั่นคงทางการเงินขององค์กรซึ่งมีการวิเคราะห์ในวิธีนี้:

1. เอกราช โดยการคำนวณตัวบ่งชี้นี้คุณสามารถกำหนดสัดส่วนของทุนในจำนวนเงินรวมของแหล่งที่มาทั้งหมดของการจัดหาเงินทุนกิจกรรมขององค์กร มันถูกกำหนดให้เป็นอัตราส่วนของผู้ถือหุ้นต่อสินทรัพย์ทั้งหมดขององค์กร: Ks / (Ao + An)
2. เป็นทุน มันถูกใช้ในการคำนวณอัตราส่วนของเงินทุนของตัวเองและยืม มันถูกกำหนดให้เป็นอัตราส่วนของหนี้สินระยะยาวต่อผลรวมของหนี้สินระยะยาวและส่วนของผู้ถือหุ้น: Пд / (Пд + К)
3. เพื่อระดมทุน ช่วยกำหนดจำนวนเงินทุนหมุนเวียนที่ต้องพึ่งพาเงินที่ยืมมาในระยะสั้น คำนวณเป็นอัตราส่วนของหนี้สินระยะยาวต่อผลรวมของหนี้สินระยะยาวและสินทรัพย์ของตัวเอง: Пд / (Пд + Ас)
4. การเงิน ช่วยให้คุณกำหนดจำนวนเงินที่ต้องชำระด้วยเงินทุนของตนเองและต้องขอบคุณเงินกู้ภายนอก ในการคำนวณมันจำเป็นต้องหาอัตราส่วนของทุนต่อจำนวนเงินที่ยืมมา: K / Pz
5. ความคล่องแคล่ว (ความสามารถในการหมุนเวียนอย่างรวดเร็ว) ของความเสมอภาค ตัวบ่งชี้นี้ช่วยกำหนดจำนวนหน่วยเงิน เงินทุนหมุนเวียนสุทธิ สำหรับ 1 CU เงินสดของตัวเอง คำนวณเป็นอัตราส่วนของสินทรัพย์สภาพคล่องต่ำต่อจำนวนทุน: Anl / Ao
6. อัตราส่วนของหนี้ของซัพพลายเออร์และผู้ซื้อ (ลูกหนี้และเจ้าหนี้) ช่วยให้เข้าใจจำนวนเจ้าหนี้ที่ชำระใน 1 CU บัญชีลูกหนี้ ในการคำนวณอัตราส่วนนี้จำเป็นต้องค้นหาอัตราส่วนของหนี้สองตัว: Zd / Zk

อัตราส่วนความมั่นคงทางการเงินที่ระบุข้างต้นเป็นที่นิยมที่สุดและมีอยู่ในเกือบทุกเรื่องทางการเงิน

ในความเป็นจริงมีปัจจัยอื่น ๆ นักเศรษฐศาสตร์ที่มีประสบการณ์จาก บริษัท ต่าง ๆ สามารถคำนวณอัตราส่วนความมั่นคงทางการเงินได้ทั้งที่รู้จักกันในวงกว้างและผู้ที่ไม่มีอะไรเขียนในวรรณคดี พวกเขายังใช้สิ่งที่พวกเขาคิดขึ้นมาเองเกี่ยวกับองค์กรเฉพาะอย่างเคร่งครัด

การวิเคราะห์ความมั่นคงทางการเงินเป็นวิธีหลักในการกำหนดความมั่นคงขององค์กร

อัตราส่วนความมั่นคงทางการเงินแสดงสถานะปัจจุบันขององค์กรและนอกจากนี้พวกเขาสามารถคาดการณ์การพัฒนา แต่สำหรับเรื่องนี้ขอแนะนำให้ใช้ข้อมูลทั้งหมดในคอมเพล็กซ์ ต้องขอบคุณสิ่งนี้จึงเป็นไปได้ที่จะตรวจสอบการพึ่งพาอาศัยกันของความเป็นอยู่ขององค์กรในการเปลี่ยนแปลงปัจจัยต่าง ๆ ที่ส่งผลกระทบต่อธุรกิจ

ข้อสรุปอะไรที่สามารถวาด?

ตลอด การวิเคราะห์เสถียรภาพทางการเงิน ค่าสัมประสิทธิ์จะต้องตรวจสอบในเชิงลึกระบุสาเหตุที่นำไปสู่ค่าดังกล่าว เป็นไปได้ว่าตัวบ่งชี้ที่น่าพอใจเป็นเพียงปรากฏการณ์ชั่วคราวที่เกี่ยวข้องกับการได้รับเงินกู้หรือความล่าช้าในการชำระค่าสินค้าโดยลูกค้ารายใหญ่

ไม่ว่าในกรณีใด ๆ สิ่งแรกที่คุณต้องใส่ใจกับผลลัพธ์ของกิจกรรมคือการทำกำไร แน่นอนตัวบ่งชี้หลักของความสำเร็จของธุรกิจใด ๆ จะเป็นกำไรสุทธิที่เจ้าของใส่ไว้ในกระเป๋าของเขาหากกิจกรรมทางเศรษฐกิจไม่ได้ผลกำไรตัวบ่งชี้ที่ดีจะไม่บ่งบอกความถูกต้องของการทำธุรกิจ

นอกจากนี้ในภาพรวมคุณต้องทำการวิเคราะห์งบดุลประเมินผลกำไรสภาพคล่องของกองทุนรวมถึงระดับความสามารถในการละลายขององค์กรก่อนที่จะสรุปข้อสรุปเกี่ยวกับความเป็นไปได้ในการทำธุรกิจ