Perkembangan jangka panjang mana-mana perusahaan bergantung kepada keupayaan pengurusan untuk mengenal pasti masalah-masalah yang telah timbul dan mempertingkatkannya dengan cekap. Untuk mencapai matlamat ini, analitik kewangan digunakan, tujuannya untuk mengenal pasti semua elemen bermasalah dalam alat pengurusan syarikat.
Apakah analisis kewangan sesuatu perusahaan
Analisis kewangan harus difahami sebagai penggunaan bersepadu prosedur dan kaedah tertentu untuk penilaian objektif keadaan perusahaan dan kegiatan ekonominya. Asas penilaian adalah maklumat perakaunan kuantitatif dan kualitatif. Ia adalah selepas analisisnya bahawa keputusan pengurusan khusus dibuat.
Analisis kewangan difokuskan pada kajian tahap ekonomi, teknikal dan organisasi perusahaan, serta unit yang berkaitan dengannya. Matlamat analisis kewangan termasuklah penilaian terhadap aktiviti ekonomi dan perindustrian syarikat, termasuk diagnosis kebankrapan.
Keutamaan analisis kewangan
Analisa kewangan dan ekonomi keadaan perusahaan menimbulkan tugas-tugas khusus, pemenuhannya menentukan ketepatan hasil analitik. Kami bercakap tentang membuka rizab dan peluang pengeluaran yang belum digunakan, menilai kualiti, mewujudkan kesan jenis aktiviti tertentu pada keseluruhan keputusan pengurusan dan mengenal pasti faktor-faktor yang menyebabkan penyimpangan dari piawaian. Dalam proses analisis, ramalan keputusan yang diharapkan dari aktiviti perusahaan dan penyediaan maklumat yang diperlukan untuk membuat keputusan pengurusan juga dijalankan.
Ia boleh dikatakan bahawa analisis kewangan perusahaan memainkan peranan pengurusan kewangan dalam syarikat itu sendiri dan dalam proses kerjasama dengan rakan kongsi, pihak berkuasa cukai, dan sistem kewangan dan kredit. Pada masa yang sama, aktiviti perniagaan, kestabilan kewangan, keuntungan dan keuntungan direkodkan. Analisis itu sendiri juga boleh ditakrifkan sebagai instrumen pengurusan, perancangan, serta memantau aktiviti syarikat dan diagnostiknya.
Harus diingat bahawa analisis aspek-aspek tertentu perusahaan adalah berdasarkan analisis sistem indikator, lebih-lebih lagi, dalam keadaan dinamik. Ini disebabkan oleh fakta bahawa aktiviti kewangan dan perindustrian ekonomi syarikat, serta bahagiannya, mempunyai petunjuk yang saling berkaitan. Atas sebab ini, perubahan dalam penunjuk khusus boleh menjejaskan kewangan akhir penunjuk teknikal dan ekonomi aktiviti perusahaan.
Analisis kewangan dan ekonomi perusahaan: matlamat
Bercakap tentang bentuk analisis syarikat ini, perlu diperhatikan bahawa ia membayangkan gabungan kaedah potongan dan induksi. Dalam erti kata lain, semasa kajian indikator individu, penganalisis mesti mengambil kira perkara umum.
Satu lagi prinsip penting ialah apabila menganalisis perusahaan, semua jenis proses perniagaan dikaji dengan mengambilkira kebergantungan mereka, saling ketergantungan dan interkoneksi. Bagi analisis faktor-faktor dan punca-punca, dalam kes ini, analisis adalah berdasarkan kepada pemahaman prinsip berikut: setiap faktor dan sebab harus menerima penilaian objektif. Oleh itu, kedua-dua punca dan faktor-faktor yang mula-mula dikaji, diikuti oleh klasifikasi mereka ke dalam kumpulan: menengah, asas, tidak penting, signifikan, kurang jelas dan menentukan.
Langkah seterusnya adalah mengkaji pengaruh pada proses ekonomi menentukan, faktor asas dan penting. Tetapi faktor yang tidak dapat dikesan dan tidak penting dikaji hanya jika perlu dan hanya selepas selesai bahagian utama analisis. Perlu dipertimbangkan fakta bahawa analisis kewangan tidak selalu membayangkan kajian semua faktor, kerana ini hanya relevan dalam beberapa kes.
Lebih-lebih lagi, jika kita bercakap mengenai objektif analisis analisis perusahaan, masuk akal untuk menentukan komponen proses penilaian berikut:
- analisis keupayaan untuk membayar balik pinjaman;
- memantau keadaan perusahaan pada masa penilaian;
- pencegahan kemuflisan;
- penilaian syarikat pada penggabungan atau jualannya;
- mengesan dinamika keadaan kewangan;
- analisis keupayaan syarikat untuk membiayai projek pelaburan;
- meramalkan aktiviti kewangan perusahaan.
Perlu diingat bahawa dalam proses mengkaji keadaan kewangan perusahaan, entiti ekonomi yang difokuskan untuk mendapatkan maklumat yang sangat tepat dan objektif mengenai aktiviti perusahaan boleh menggunakan bantuan penganalisis kewangan.
Entiti sedemikian boleh dibahagikan kepada dua kategori:
- Luar: pemiutang, juruaudit, agensi kerajaan, pelabur.
- Dalaman: pemegang saham, komisen audit dan pembubaran, pengurusan dan pengasas.
Matlamat lain yang boleh dilakukan analisis kewangan, tetapi bukan berdasarkan inisiatif perusahaan, adalah untuk menilai potensi pelaburan dan keupayaan kredit syarikat. Analisis sedemikian, sebagai peraturan, menarik kepada bank-bank, yang penting untuk mengesahkan kesolvenan dan keuntungan perusahaan. Ini adalah logik, kerana mana-mana pelabur yang berpotensi berminat mendapatkan maklumat mengenai kecairan syarikat dan tahap risiko yang berkaitan dengan kehilangan deposit.
Ciri analisis dalaman dan luaran
Perakaunan dan analisis kewangan dalaman diperlukan untuk memenuhi keperluan perusahaan itu sendiri. Ia boleh memberi tumpuan kepada mengenal pasti tahap kecairan syarikat, dan penilaian menyeluruh terhadap hasilnya dalam tempoh laporan lepas. Kaedah penilaian sedemikian adalah relevan apabila penganalisis kewangan atau pengurusan syarikat berhasrat untuk menentukan bagaimana realistik dan relevan adalah peruntukan dana untuk pengembangan pengeluaran yang dirancang, dan apakah kesan tambahan biaya yang ada padanya.
Bagi analisis kewangan luaran, ia dijalankan oleh penganalisis yang tidak berkaitan dengan perusahaan. Mereka juga tidak mempunyai akses kepada maklumat syarikat dalaman.
Sekiranya analisis dalaman dilaksanakan, maka masalah dengan menarik maklumat dari mana-mana kategori tidak akan timbul, termasuk yang tidak dapat diakses. Dalam kes analisis luaran, beberapa batasan kaedah penilaian awalnya diambil kira kerana kekurangan maklumat sepenuhnya.
Jenis analisis kewangan
Analisi, yang mana keadaan perusahaan dinilai, boleh dibahagikan kepada beberapa jenis utama mengikut kandungan proses pengurusan:
- retrospektif, atau analisis semasa;
- prospektif (awal, ramalan);
- analisis kewangan dan ekonomi operasi;
- analisis, yang mengambil kira keputusan jangka masa tertentu.
Setiap spesies digunakan bergantung pada tugas utama.
Kaedah analisis kewangan
Kaedah analisis kewangan semasa termasuk bidang-bidang berikut:
- Analisis menegak. Ini adalah salah satu daripada jenis penilaian penyata kewangan perusahaan, di mana analisis adalah bahagian item kunci kira-kira dan pelbagai jenis liabiliti dan aset. Dengan teknik ini, peruntukan sumber ditunjukkan dalam pecahan.
- Analisis mendatar. Ini adalah analitik kewangan syarikat, di mana penilaian dinamik item kunci kira-kira dilaksanakan. Kedua-dua watak dan arah trend dinilai.
- Analisis koefisien. Dengan jenis ini, penunjuk kewangan, ekonomi dan pengeluaran dikira atas dasar penyata kewangan. Analisis kewangan dan perakaunan tersebut juga meneliti kenyataan kerugian, laporan keuntungan dan dokumen pengawalseliaan lain. Pengiraan pekali membuat kemungkinan untuk menilai keberkesanan dan kecekapan pelbagai sumber, aktiviti dan modal syarikat, termasuk.
- Analisis trend. Dengan penilaian sedemikian, setiap kedudukan pelaporan dibandingkan dengan tempoh sebelumnya yang tertentu, sebagai akibatnya, trend pergerakan perusahaan ditentukan. Dengan menggunakan trend yang ditubuhkan, pembentukan nilai mungkin petunjuk masa depan dijalankan. Dalam erti kata lain, analisis berpandangan ke hadapan sedang dijalankan.
- Analisis faktor. Dalam kes ini, penilaian pengaruh faktor-faktor tertentu pada keputusan akhir aktiviti syarikat digunakan. Untuk penyelidikan, teknik stokastik dan deterministik digunakan.
- Analisis perbandingan. Kami bercakap mengenai analisis ladang mengenai penunjuk ringkasan bengkel, jabatan, anak syarikat, dan sebagainya. Analisis kewangan di ladang organisasi juga dijalankan berhubung dengan penunjuk perusahaan bersaing.
Analisis koefisien sebagai alat analitik kewangan utama
Sebagai kaedah analisis kewangan utama, anda boleh menentukan pekali. Ini dijelaskan oleh fakta bahawa penilaian kuantitatif mengenai keadaan syarikat dan penggunaan pelbagai keputusan pengurusan yang bertujuan untuk mengubah penunjuk spesifik dibuat berdasarkan nisbah kewangan dan ekonomi. Dalam kes ini, anda boleh melihat hubungan langsung antara sumber-sumber syarikat yang telah diambil kira dan kecekapan operasi mereka, yang dinyatakan melalui nilai nisbah kewangan dan ekonomi dan data dalam item kunci kira-kira.
Kaedah analisis kewangan ini melibatkan penilaian empat kumpulan penunjuk ekonomi yang relevan:
- Rasio keuntungan (keuntungan). Data sedemikian berfungsi untuk mencerminkan keuntungan modal syarikat apabila menjana pendapatan menerusi penggunaan pelbagai jenis aset.
- Rasio kebolehpercayaan kewangan (kestabilan). Dalam kes ini, tahap ekuiti dan modal pinjaman syarikat ditunjukkan, dan struktur modal syarikat dipaparkan.
- Nisbah kesolvenan (kecairan). Menggambarkan keupayaan dan keupayaan organisasi untuk memenuhi kewajipan hutang jangka pendek dan jangka panjang.
- Rasio perolehan (aktiviti perniagaan). Menggunakan maklumat ini, anda boleh menentukan bilangan aset syarikat untuk tempoh pelaporan tertentu dan keamatan perolehan mereka, termasuk.
Kaedah analisis kewangan, di mana pekali syarikat diambil sebagai asas perhitungan, dianggap penting untuk alasan bahawa ia memungkinkan untuk mengenal pasti fenomena krisis di syarikat itu dan mengambil langkah-langkah semasa untuk menstabilkan keadaan.
Analisis jenis ini adalah sebahagian daripada pengurusan strategik organisasi.
Contoh analisis kewangan
Untuk memahami intipati menilai keadaan sesebuah organisasi, anda perlu mengkaji contoh analisis kewangan. Katakanlah, untuk sepanjang tempoh kajian yang dijalankan, margin stabil, tetapi terdapat penurunan tertentu.
Dalam tempoh kajian, kenaikan kadar perolehan barang sebanyak 35 hari telah dinyatakan. Ini menunjukkan kehadiran stok lebihan dan peningkatan bilangan stok barangan. Pada masa yang sama, nilai optimum perolehan barangan untuk kedai-kedai perkakasan adalah 80-90 hari.
Bagi penghutang, syarikat tidak memilikinya - semua perdagangan runcit syarikat dibuat berdasarkan pembayaran semasa penghantaran. Penghutang akaun dibungkus dalam tempoh 4-7 hari, yang boleh ditakrifkan sebagai petunjuk positif.
Pada masa yang sama, kitaran operasi meningkat sebanyak 35 hari dalam rangka tempoh yang diliputi oleh analisis. Jelas sekali, ia (kitaran) sepadan dengan peningkatan dalam tempoh perdagangan. Berdasarkan peningkatan dalam tempoh perolehan, jangka masa kitaran kewangan juga meningkat.
Satu contoh analisis kewangan jenis perusahaan ini menentukan aktiviti sebagai cukup stabil untuk membolehkan terlalu banyak gudang. Untuk mengoptimumkan proses sebanyak mungkin, semakan dasar perolehan diperlukan untuk mengurangkan tempoh perolehan.
Bagaimana untuk menganalisis aktiviti-aktiviti bank
Analisis kewangan bank difokuskan pada memastikan pengurusan kualiti dengan membangunkan parameter utama aktivitinya. Kami bercakap tentang petunjuk seperti keuntungan operasi, modal dan perolehan pembayaran, struktur aset dan liabiliti kecekapan jabatan bank, risiko portfolio sumber kewangan dan penetapan harga antara bank.
Dalam usaha untuk mengkaji keadaan bank untuk berjaya, beberapa syarat mesti dipenuhi: maklumat yang digunakan untuk analisis mestilah dipercayai, tepat, tepat pada masanya dan lengkap. Jika data yang disediakan tidak sesuai dengan realiti, kaedah analisis kewangan yang diterapkan tidak akan dapat menghasilkan kesimpulan yang objektif. Ini bermakna bahawa kesan beberapa masalah akan diremehkan, yang mungkin membawa kepada keadaan yang teruk.
Kebolehpercayaan maklumat ditaksir semasa proses pemeriksaan dan semasa penyeliaan dokumentari.
Kaedah penyelidikan negeri bank
Pelbagai aspek aktiviti bank dinilai melalui penggunaan alat saintifik dan metodologi. Ia adalah dengan bantuan mereka bahawa adalah mungkin untuk membangunkan penyelesaian yang optimum untuk tugas tertentu sifat pengurusan.
Terdapat kaedah analisis kewangan bank yang popular:
- Persamaan lembaran imbangan dinamik. Teknik ini melibatkan perakaunan untuk keuntungan dan kerugian. Melalui pengurusan sedemikian, penilaian kewangan faktorial mengenai keadaan bank dan fakta bagaimana aktiviti yang menguntungkan dijalankan.
- Pengurusan kunci kira-kira yang diubahsuai (liabiliti aset yang sama). Dalam kes ini, analisis kewangan melibatkan penilaian cepat keberkesanan pengurusan liabiliti bank.
- Pengurusan utama kunci kira-kira (aset yang bersamaan dengan jumlah ekuiti dan liabiliti yang dibayar). Prinsip utama teknik penilaian ini adalah pengurusan yang cekap dan pemilikan semua aset bank.
- Persamaan baki ekuiti (modal bank sama dengan aset yang ditolak liabiliti dibayar). Jenis persamaan ini adalah relevan apabila diperlukan untuk memperoleh anggaran muktamad tentang keberkesanan pengurusan modal yang ada dalam rangka peningkatan ekuiti. Teknik ini juga digunakan untuk menentukan dan mengendalikan rizab peningkatan keuntungan.
Oleh itu, kita dapat membuat kesimpulan bahawa analisis kewangan perusahaan, contohnya yang diberikan di atas, adalah langkah yang diperlukan untuk menentukan status dan keuntungan syarikat. Tanpa analisis sedemikian, keberkesanan aktiviti perusahaan dapat dikurangkan dengan ketara, dan pada masa yang sama, langkah-langkah pemulihan dalam hal penilaian tak lama mungkin tidak relevan.
Analisis keadaan kewangan perusahaan:
