กิจกรรมการหักบัญชีเป็นงานที่มีวัตถุประสงค์เพื่อปล่อยภาระผูกพันการชำระเงินระหว่างองค์กรธุรกิจ ในบทความเราจะพิจารณาสาระสำคัญของการล้างและขอบเขตของมัน
การล้างกิจกรรมการล้าง
การล้างการแปลจากภาษาอังกฤษ (การล้าง) หมายถึง "สะอาด", "สะอาด", "ฟรี" และในเชิงพาณิชย์มันเป็นวิธีปฏิบัติพิเศษเมื่อทำงานในตลาดหลักทรัพย์ กล่าวคือการล้างกิจกรรมเป็นการยกเว้นจากภาระผูกพันที่จะต้องจ่ายเป็นเงินสดซึ่งตั้งอยู่บนพื้นฐานของการตั้งถิ่นฐานร่วมกันระหว่างคู่สัญญา
ตัวอย่างเช่นผู้ขายและผู้ซื้อพบกันในตลาด ครั้งแรกเรื่องของการขายและมูลค่าของมันจะถูกกำหนด ถัดไปสรุปสัญญา ดังนั้นการดำเนินการที่ใช้แทนกันได้จะเกิดขึ้นบนพื้นฐานของการที่ผู้ซื้อจ่ายเงินและผู้ขายโอนสินค้า นี่คือตัวอย่างคลาสสิก
ในตลาดหลักทรัพย์การประชุมของคู่สัญญานั้นค่อนข้างหายาก ผู้ซื้อและผู้ขายจะแยกตามเวลาและพื้นที่ บทบาทของผู้ประสานงานจะเล่นโดยตัวกลางที่จัดระเบียบคำนวณและรับประกันการปฏิบัติตามพันธกรณี ต้องขอบคุณการพัฒนาเทคโนโลยีของระบบอัตโนมัติที่ทันสมัยมันเป็นไปได้ที่จะประมวลผลข้อมูลจำนวนมาก ทำการคำนวณที่จำเป็น การแลกเปลี่ยนการทำธุรกรรม: การลงทะเบียนและการบัญชี, การชดเชยภาระผูกพันระหว่างคู่สัญญา, การค้ำประกันและการดำเนินงานอื่น ๆ
คู่ค้าสามารถเป็นองค์กร บริษัท ระหว่างประเทศและแม้แต่ประเทศทั้งหมด และเป้าหมายของกิจกรรมดังกล่าวคือสินค้าบริการหลักทรัพย์
บน ตลาดหลักทรัพย์ กิจกรรมการหักบัญชีเป็นกระบวนการที่มีวัตถุประสงค์หลักคือการคำนวณและการปฏิบัติตามภาระผูกพันซึ่งกันและกัน และเงื่อนไขหลักของการทำธุรกรรมคือดุลการชำระเงิน
กิจกรรมการหักบัญชี: กฎหมายของรัฐบาลกลางหมายเลข 7 ลงวันที่ 02/07/2011
กิจกรรมขององค์กรการหักบัญชีในสหพันธรัฐรัสเซียได้รับการควบคุมโดยกฎหมายของรัฐบาลกลางลงวันที่ 07.02.2011 ฉบับที่ 7-FZ (ซึ่งแก้ไขเพิ่มเติมเมื่อวันที่ 12.30.2015) "กิจกรรมการหักบัญชีและการหักบัญชี"
ในสหพันธรัฐรัสเซียมันอยู่ภายใต้การบังคับใช้สิทธิ์ใช้งาน ใบอนุญาตออกโดยธนาคารแห่งประเทศรัสเซียอายุการใช้งานไม่ จำกัด แต่สามารถยกเลิกได้ด้วยเหตุผลที่ระบุไว้ในมาตรา 28 ของกฎหมายหมายเลข 7-FZ
รายการกิจกรรมที่ บริษัท ไม่สามารถมีส่วนร่วมในการหักล้างกิจกรรมได้ระบุไว้อย่างชัดเจนในข้อ 3 ของข้อ 5 ของกฎหมายข้อ 7-FZ มันเป็นสิ่งสำคัญที่จะต้องทราบว่าสำหรับการดำเนินการหลัง บริษัท จะต้องให้จำนวนเงินเริ่มต้นของมากกว่า 100 ล้านรูเบิล
การล้างการดำเนินงาน
การดำเนินการที่อธิบายไว้เป็นการทำธุรกรรมชดเชย พวกเขาสามารถมีเต็มบางส่วนหรือไม่มีความปลอดภัยใด ๆ ในกรณีแรกความเสี่ยงของการสูญเสียทางการเงินจะลดลงเนื่องจากจำนวนเงินที่จำเป็นสำหรับการทำธุรกรรมอยู่ในบัญชีของผู้เข้าร่วม
ด้วยหลักประกันบางส่วนในบัญชีของผู้เข้าร่วมก็เพียงพอที่จะมีเงินบางส่วนหรือยืนยันด้วยข้อมูลจากสัญญาอื่น ๆ การดำเนินการดังกล่าวสามารถดำเนินการได้โดยไม่มียอดเงินคงเหลือในบัญชีของผู้เข้าร่วมนั่นคือไม่มีหลักประกัน แต่การทำธุรกรรมดังกล่าวมีความเสี่ยงมากพอ
ประเภทการหักบัญชี
ขึ้นอยู่กับผู้เข้าร่วมในกิจกรรมมี:
- การล้างง่าย นี่คือการคำนวณภาระผูกพันสำหรับทั้งผู้เข้าร่วมแต่ละรายและสำหรับแต่ละธุรกรรม
- พหุภาคี มันเกี่ยวข้องกับการคำนวณภาระผูกพันรวม
- ส่วนกลาง มันขึ้นอยู่กับการทำธุรกรรมผ่านบัญชีของ บริษัท หักบัญชี ยิ่งกว่านั้นเธอมีสิทธิ์ทั้งหมดของผู้เข้าร่วมในการทำธุรกรรม
บริษัท ที่มีชื่อมีสิทธิ์ที่จะเป็นอิสระไม่เพียง แต่กำหนดประเภทของการล้างที่ต้องการใช้ แต่ยังรวมเข้าด้วยกัน หากภาระหน้าที่ในหลักทรัพย์หรือกระแสเงินสดมีลักษณะที่เหมือนกันองค์กรตัวกลางอาจทำหน้าที่หักกลบลบล้างภาระผูกพันเหล่านี้
ประเภทของการทำธุรกรรมหักบัญชี
ขึ้นอยู่กับวิธีการไกล่เกลี่ยพวกเขาแยกแยะ:
- การหักบัญชีธนาคาร มันมีอยู่ในประเทศเหล่านั้นที่ภาคธนาคารมีการโต้ตอบและพัฒนาอย่างแข็งขัน มันแสดงถึงการตั้งถิ่นฐานระหว่างธนาคารในรูปแบบที่ไม่ใช่เงินสด เงื่อนไขหลักคือการหักกลบกับการจ่ายเงินสดที่เทียบเท่ากัน
- การล้างสกุลเงิน หมายถึงระบบพันธะระหว่างประเทศ ในกรณีนี้การชำระบัญชีสามารถทำได้เฉพาะในราคาที่กำหนดเท่านั้น - สามารถพัฒนาสกุลเงินหักล้างพิเศษสำหรับสิ่งนี้ได้ วิธีการหักล้างนี้ใช้วิธีการหากผู้เข้าร่วมไม่มีสกุลเงินที่แปลงสำหรับการชำระหนี้ร่วม แน่นอนว่าคุณสามารถชำระด้วยทองคำได้ แต่ตามกฎแล้วทรัพยากรดังกล่าวในหลายประเทศมี จำกัด
- สินค้า มันเป็นตัวแทนของระบบการชำระเงินระหว่างการแลกเปลี่ยนและตลาดสินค้าโภคภัณฑ์
การล้างสมาชิก
องค์ประกอบของกิจกรรมตัวกลางประกอบด้วย:
- องค์กรตัวกลางจัดทำเอกสารตามกฎหมายของสหพันธรัฐรัสเซียในกิจกรรมประเภทนี้ได้รับใบอนุญาตจากธนาคารแห่งรัสเซียจากนั้นดำเนินการต่อไป
- สมาชิกล้าง นิติบุคคลหรือบุคคลเข้าทำข้อตกลงการบริการที่ชัดเจนกับองค์กร;
- ศูนย์ล้าง มันเป็นองค์กรที่กระบวนการล้างธุรกรรมเกิดขึ้นผ่านตลาดหลักทรัพย์และผู้ค้าขายอื่น ๆ
- ศูนย์รับฝากเป็นผู้ค้ำประกันในตลาดหลักทรัพย์ การทำธุรกรรมต้องผ่านผู้จัดงานการค้า
- องค์กรการตั้งถิ่นฐาน หลังจากได้รับผลการหักล้างนิติบุคคลธุรกิจนี้จะคำนวณกระแสเงินสด
- ผู้จัดตลาด ผู้จัดงานคลาสสิกคือตลาดหลักทรัพย์ซึ่งดำเนินกิจกรรมการชำระล้างและรับฝากเพิ่มเติม
สำหรับการก่อรูปและการพัฒนาของตลาดหลักทรัพย์บทบาทของผู้จัดงานประกวดราคาสามารถเล่นได้โดยองค์กรกำกับดูแลตนเองซึ่งเกิดขึ้นจากองค์ประกอบของผู้เข้าร่วมมืออาชีพ สมาคมดังกล่าวเป็นความสมัครใจ
การล้างคุณสมบัติกระบวนการ
การหักล้างกิจกรรมในตลาดหลักทรัพย์กำลังดำเนินการเป็นระยะ ขั้นแรกให้ทำสัญญาที่ตลาดหลักทรัพย์ด้วยความช่วยเหลือของนายหน้า ต่อไปจะมีการชี้แจงรายละเอียดของธุรกรรมปริมาณต้นทุนเวลาส่งมอบและเงื่อนไขอื่น ๆ อย่างละเอียด
จากนั้นลงทะเบียนธุรกรรมและยืนยันความตั้งใจ ต่อไปนี้เป็นการคำนวณความต้องการร่วมซึ่งผู้เข้าร่วมตัดสินว่าใครจะต้องจ่ายค่าบริการของนายหน้าค่าคอมมิชชั่นในตลาดหลักทรัพย์และผู้เข้าร่วมตลาดมืออาชีพอื่น ๆ ในขั้นตอนสุดท้ายการตั้งถิ่นฐานร่วมกันเกิดขึ้นระหว่างพวกเขา
กิจกรรมการหักบัญชีธนาคาร
ในภาคการธนาคารบทบาทของการดำเนินงานตัวกลางจะดำเนินการโดยการล้างบ้านและศูนย์ คนแรกเป็นเครื่องมือทางการเงินที่ทรงพลังและมีสถานะเป็นอิสระ หอการค้าคำมั่นสัญญาภาระผูกพันตามสัญญาซึ่งจะช่วยลดความเสี่ยงและรับประกันผลลัพธ์ทางการเงิน
หากห้องถูกสร้างขึ้นภายในการแลกเปลี่ยนนั่นคือมันเป็นหน่วยโครงสร้างแล้วการแลกเปลี่ยนจะควบคุมกิจกรรมของมัน ดังนั้นจึงเป็นผู้ค้ำประกันการทำธุรกรรม หลังจากได้เลือกรูปแบบทางกฎหมายตามกฎหมายของสหพันธรัฐรัสเซียแล้วหอการค้าสามารถจัดเป็นนิติบุคคลอิสระได้ นอกจากนี้ความสัมพันธ์กับการแลกเปลี่ยนเป็นสัญญาตามธรรมชาติ เป็นสิ่งสำคัญที่จะต้องทราบว่าสำนักหักบัญชีดังกล่าวสามารถโต้ตอบกับการแลกเปลี่ยนหลายครั้ง
ขั้นตอนของการตั้งถิ่นฐานและกิจกรรมการหักบัญชี
ทันทีที่โบรกเกอร์ได้รับการแก้ไขในการแลกเปลี่ยนขั้นตอนการหักบัญชีจะเริ่มขึ้น กิจกรรมการชำระบัญชีและการหักบัญชีมีคุณลักษณะบางอย่างและอยู่ระหว่างกระบวนการยุติการลงทะเบียนใหม่สำหรับเจ้าของใหม่ของการรักษาความปลอดภัย
- ลงทะเบียนในการแลกเปลี่ยน
- ยืนยันโดยคู่สัญญา
- หลักทรัพย์และเงินผ่านโบรกเกอร์จะถูกโอนไปยังการแลกเปลี่ยน
- กระบวนการลงทะเบียนใหม่กำลังดำเนินการอยู่
- กระบวนการในการส่งคืนหลักทรัพย์ที่จดทะเบียนใหม่ไปยังตลาดหลักทรัพย์
- โอนเงินของหลักทรัพย์ที่จดทะเบียนใหม่ผ่านโบรกเกอร์ไปยังเจ้าของใหม่
การล้างเป็นกลไกการกำกับดูแลที่สำคัญในการลงทุนในตลาดหุ้น ด้วยความช่วยเหลือของมันปริมาณเงินระหว่างผู้เข้าร่วมจะลดลง ฟังก์ชั่นการรับประกันในการปฏิบัติตามภาระผูกพันช่วยให้มั่นใจถึงสภาพคล่องที่มีคุณภาพสูงของตลาดเอง
