Pirmais finanšu labklājības noteikums ir ieguldīšana. Bet ir tik daudz finanšu instrumentu, ka cilvēki, kuri vēlas rentabli ieguldīt savu naudu, domā: ko izvēlēties? Kur ieguldīt, lai palielinātu, tos nezaudējot?
Mēs runāsim par tādu ieguldījumu instrumentu kā Sberbank obligācijas. Rentabilitāte un stabilitāte ir šo vērtspapīru galvenās īpašības. Bet vispirms jums nedaudz jārunā par pašu koncepciju. Tad tas tiks sīkāk aprakstīts par Sberbank obligācijām (ienesīgums, kotācijas utt.). Mēs centīsimies atbildēt, kāpēc tie ir mazāk riskants finanšu instruments.
Vai ir izdevīgi pirkt parādus?
Obligācijas ir parādi vārda tiešajā nozīmē. Ja daži cilvēki domā, ka tie ir krājumu sinonīmi vai “kaut kas tamlīdzīgs”, tad viņi ļoti kļūdās. Daudzi cilvēki to zina kas ir parāds jebkura persona var aizņemties noteiktu summu no kaimiņa vai radinieka pret kvīti. Daži ņem banku aizdevumus ar procentiem utt.
Bet obligācijas nav tikai parāds, tās ir saistības, kas iegūst vērtspapīru statusu. Iemesls tam ir tas, ka viņiem tiek veiktas īpašas procedūras un uz tiem attiecas federālais likums, kas reglamentē vērtspapīru tirgus. Bez dalības apmaiņas starpnieks (brokeris) nav iespējams iegādāties obligācijas. Birža kontrolē visu ar šiem aktīviem saistīto darījumu likumību un godīgumu un aizsargā tirgus, nevis konkrētu korporatīvo klientu, intereses.
Obligāciju veidi saistību apmaksai
Obligācijas ir sadalītas daudzos veidos: ar garantētiem kuponiem, apdrošināšanu utt.
Mēs uzskaitīsim tikai pamata veidus:
- Atlaide - viņu nominālā cena ir daudz augstāka par iztērēto, kas ļauj investoriem gūt peļņu no pārdošanas.
- Kupons - galvenie ienākumi rodas no procentiem.
- Obligācijas ar Mini kuponu - gūstiet no tām gan atlaidi, gan kuponu.
Sberbank obligācijas īpašības: ienesīgums un uzticamība
Tagad vairāk par Krievijas lielākās bankas vērtspapīriem.
Pirmkārt, Sberbank obligācijas - ienesīgums un uzticamība. Protams, rentabilitāte tiek salīdzināta ar banku noguldījumiem, kas svārstās ap 3-7% gadā.
Par Sberbank obligācijām rodas loģisks jautājums: kāda ir to ienesīgums? Mēs atbildēsim - 6-12% atkarībā no konkrētā aktīva.
Procentuālais daudzums, protams, ir mazs, gandrīz tāds pats kā noguldījumiem daudzās bankās. Bet mēs sīkāk analizēsim, kādi tie ir izdevīgāki.
Labāk ievietot naudu bankas kontā?
Cilvēki pēc savas būtības ir neuzticīgi un konservatīvi.
Šajā jautājumā nekas nav kārtībā - tie ir pašsaglabāšanās instinkti, ko noteikusi daba. Tas pats attiecas uz attieksmi pret obligācijām, arī no Sberbank. Daudzi, redzot nelielu daļu no saviem ienākumiem, ir vīlušies un izdara nepareizus secinājumus.
Faktiski Sberbank obligācijai ir augstāka ienesīgums nekā bankas depozītam, pat ja to procentuālais daudzums ir vienāds. Krāpšanos? Nemaz.
Ja jūs izlasīsit depozīta līgumu, viss uzreiz kļūst skaidrs: gandrīz puse procentu tiek ieturēta par naudas pirmstermiņa izņemšanu. Dzīvē bieži gadās, ka nauda nepieciešama steidzami - to spēlē baņķieri, aicinot uz augstākām procentu likmēm, bet paredzot papildu nosacījumus. Protams, ir noguldījumi, kur ir atļauts izņemt naudu pirms termiņa, bet procentuālais daudzums no tiem nepārsniedz 5%. Atgādiniet, ka 2015. gada inflācija bija aptuveni 12%, tāpēc cilvēki, kuri rīt ietaupa naudu rītdien, faktiski to zaudē, atšķirībā no tērētājiem, kuri visu pērk uzreiz (protams, nevis uz kredīta).
Sberbank obligāciju priekšrocības
Neskatoties uz nelielu Sberbank obligāciju procentuālo daļu, ieguldītājiem šo aktīvu apskats parasti ir pozitīvs.
Argumenti ir šādi:
- Ienākumi no tiem ir lielāki nekā no banku noguldījumiem.
- Minimāli riski. Atšķirībā no citiem ieguldījumu instrumentiem - kopfondiem, IMS, SPAMM kontiem, obligācijas ir atkarīgas no paša Sberbank uzticamības, nevis no veiksmes tirdzniecībā biržās.
- Vērtspapīru priekšlaicīgas pārdošanas gadījumā biržā investors atšķirībā no bankas depozīta patur procentus no tiem, par kuru priekšlaicīgu izņemšanu tiek zaudēta liela daļa peļņas.
Sberbank obligāciju vēsture vai tas, kā tika maldināti mūsu cilvēki
Protams, šodien neviens neapšauba bankas augsto reitingu. Uzticamība, pieejamība, godīgums, atvērtība - tie ir galvenie viņa vadības politikas principi. Tomēr tas ne vienmēr notika.
Sberbank 1982. gadā emitēja obligācijas PSRS valdībai. Kopš PSRS sabrukuma cilvēki kopš 1993. gada ir spējuši 100 rubļu nominālvērtību apmainīt pret 160. Turklāt apmaiņa bija spiesta, šodien šie vērtspapīri interesē tikai kolekcionārus.
Milzīga inflācija un miljonu rubļu ieviešana faktiski samazināja vērtspapīru cenu par desmit reizes, un 1998. gadā, "nogriežot" trīs rubļus no rubļa, varas iestādes vienkārši aplaupīja investorus, padarot viņu obligācijas 1000 reizes lētākas.
Iedomājieties situāciju: cilvēks visas dzīves laikā atlika pusi algas un galu galā par saviem ietaupījumiem varēja nopirkt tikai pāris maizes maizes. Līdz ar to daudzu vecāku iedzīvotāju neuzticēšanās visa veida spekulatīvajiem vērtspapīriem, akcijām un obligācijām.
Bet šodien situācija ir pilnīgi atšķirīga: investoriem ir plašas iespējas līdz pat noguldījumiem ārvalstu valūtā, kas nav atkarīgs no iekšējās devalvācijas, inflācijas, denominācijas utt.
Obligācijas vērtība
Sberbank obligāciju izmaksas ir atkarīgas no šādiem parametriem:
- Laiks līdz briedumam.
- Nominālvērtība.
- Kupona ienākumi, tas ir, gada procenti par tiem.
- Iespējas savlaicīgai prezentācijai.
- Izlaišanas apjoms.
- Bankas finansiālais stāvoklis.
Pirkšanas metodes
Šos vērtspapīrus var iegādāties vienā no vairākiem veidiem:
- Ar biržas starpniecību.
- Via Paevaya investīciju fonds - šajā gadījumā iegādi veiks pārvaldības sabiedrība. Bet tad neviens negarantē, ka tieši jūsu ieguldījumos tiks iegūti Sberbank vērtspapīri.
Eiro obligācijas no Sberbank
Cilvēki, kas tikai apgūst ieguldījumu pamatus, liek domāt, ka eiroobligācijas ir Eiropas uzņēmumu akcijas, kurās banka iegulda naudu. Faktiski šīs ir tās pašas obligācijas, kuras tiek kotētas starptautiskajās vietnēs valūtas iegūšanai. Jums nevajadzētu gaidīt milzīgus ienākumus no Sberbank obligācijām un eiroobligācijām, taču kapitāla zaudēšanas riski ir minimāli.
Eiroobligāciju peļņa ir aptuveni 5,5%, bet ieguldītājiem ar miljardiem kapitāla tas ir viens no pieņemamākajiem variantiem šādu iemeslu dēļ:
- Obligācijas tiek pārdotas un nopirktas par dolāriem, un šīs valūtas inflācija ir 0,5–1% gadā (salīdzināma ar rubli no 12% 2015. gadā).
- Salīdzinot ar ASV valdības obligācijām (ienesīgums 2–2,5%), procents ir ļoti pienācīgs, vairāk nekā divkāršojies.
Secinājumi
Protams, katrs pats izlemj, kur ieguldīt. Bet Krievijas Sberbank obligācijas nedos ātrus panākumus. Cenas un to atdeve ir atkarīga no vairākiem faktoriem. Mēs tos jau esam uzskaitījuši. Bet jums nevajadzētu gaidīt īpašus miljonus no vairākiem simtiem tūkstošu šeit. Bankas galvenā kvalitāte ir uzticamība.
Tiem, kas vēlas ieguldīt lielākus procentus, ir arī daudz citu finanšu produktu. Bet šajā gadījumā esiet gatavi: neviens neapdrošinās jūsu kapitālu pret zaudējumiem. Ieguldot, piemēram, kopieguldījumu fondos Sberbank Asset Management uzņēmumā, ņemiet vērā, ka banka atšķirībā no noguldījumiem un obligācijām negarantē šīs naudas drošību.Turklāt dažādi kopfondi, IMS un SPAMM konti nav apdrošināti pret zaudējumiem, tāpēc ir bezjēdzīgi iesūdzēt pārvaldības sabiedrību, ja tā lietainai dienai “apvieno” grūti nopelnīto naudu.
