2008. gada krīze nav tikai parādība. Šis notikums ir izraisījis vispasaules ekonomisko rādītāju kritumu dažās pēdējās desmitgadēs. Tā sekas ir kļuvušas tik izplatītas, ka tās joprojām ir jūtamas visā pasaulē. Šī ir nopietna tēma, tāpēc jums vajadzētu padziļināties tās izpētē.
Pamatinformācija
2008. gada krīzei, tāpat kā jebkurai citai nozīmīgai parādībai, bija noteikti cēloņi un avoti. Eksperti identificē vairākus nozīmīgus priekšnoteikumus, kas provocēja globālās finanšu sistēmas sabrukumu.
Tam bija nozīme ekonomikas attīstības vispārīgajam cikliskajam raksturam. Svārstības ir normālas. Bet ekonomikas lejupslīdei parasti seko uzplaukums. Tāpēc cikli ir periodiski. Bet 2008. gada krīze noveda pie straujas ekonomikas lejupslīdes. Pēc mēroga tas tiek salīdzināts ar 30. gadu lielo depresiju. Pasaules tirdzniecība samazinājās par rekordu par desmit procentiem! Atveseļošanos sāka novērot tikai 2011. gadā. Un līdz šim pasaules tirdzniecība ievērojami atpaliek no pirmskrīzes pieauguma tempiem.
Priekšnosacījumi ir arī nelīdzsvarotība kapitāla plūsmās un starptautiskajā tirdzniecībā. Kredītu tirgus pārkaršana, kurā ekonomikas izaugsmes tempi kļūst nekontrolējami, absorbē valsts un privātos resursus, kas galu galā beidzas ar recesiju. Bet 2008. gadā tas beidzās ar hipotēku krīzi. Tas bija kredīta ekspansijas rezultāts, kas notika no 1980. līdz 2000. gadam.
Izcelsme: ASV
Visi zina, ka globālā ekonomikas lejupslīde ir sākusi ASV hipotēku krīzi 2008. gadā. Lielākajai daļai finanšu iestāžu bija straujš bankrots un akciju cenu kritums. Ir vērts atzīmēt, ka šīs hipotēku krīzes priekšnoteikumi meklējami 2006. gadā, kad tika reģistrēts pārdoto māju skaita samazinājums. Un 2007. gada pavasarī situācija norāja augsta riska hipotēkas. Tā rezultātā šī krīze pārauga finansiālā un sāka ievilkt sevī ne tikai Amerikas Savienotās Valstis.
Situācijas globālo raksturu var izjust, atsaucoties uz Vašingtonas Starptautisko finanšu institūta speciālistu veiktajiem aprēķiniem. Visu 2007. gadu un nākamā gada pirmo pusi dažādu valstu bankas zaudējumu dēļ norakstīja apmēram 390 miljardus dolāru! Un lielākā daļa šo līdzekļu ienāca Eiropā.
2008. gada finanšu krīze samazināja ASV korporāciju vērtību par 40%. Kritums Eiropas tirgos pārsniedza 50%. Runājot par Krieviju, mūsu akciju indeksu vērtība bija mazāka par ¼ no līmeņa, kāds valdīja pirms krīzes.
Valdības skaidrojums
2011. gada sākumā ASV varas iestādes nāca klajā ar galīgo ziņojumu, kuru toreizējam prezidentam pavēlēja Baraks Huseins Obama. Tika veikta iepriekšēja rūpīga krīzes cēloņu izpēte. Kas faktiski tika publicēti ziņojumā.
ASV valdība uzskatīja, ka 2008. gada krīze izraisīja finanšu regulējumā novērotās nepilnības, kā arī pārkāpumus korporatīvajā pārvaldībā. Viņi noveda pie pārmērīga riska.
Savu lomu spēlēja pārāk lielais mājsaimniecību parāds un tā saucamās “ēnu” banku sistēmas izaugsme, kuru neviens neregulēja. Turklāt pieņēmumiem tika piedēvēta plaša atvasinājumu izplatība. Šie biržas līgumi nulles vidū bija ļoti populāri, taču ļoti "eksotiski" vērtspapīri.
Kā parādība izplatījās
2008. gada finanšu krīze uzreiz sagrāva attīstītās pasaules valstis. Laika posmā, kas valdīja pirms šī datuma, pasaules tirdzniecība stabili auga. Vidējais temps bija aptuveni 8,74%.Bet, tiklīdz strauji samazinājās banku aizdevumu apjoms un pieprasījums pēc pakalpojumiem un precēm ne tikai samazinājās, bet arī sabruka - rādītāji samazinājās līdz 2,95%. Pēc tam gadu vēlāk tika reģistrēts papildu kritums vēl par 11,89%.
Tas viss noveda pie tā, ka 2008. gada 8. oktobrī visas pasaules vadošās centrālās bankas pieņēma nepieredzētu lēmumu - pazemināt savas procentu likmes. Vienīgie izņēmumi bija Krievija un Japāna. Šis solis tika uzskatīts par ekonomikas sabrukuma galīgo atzīšanu.
Divas dienas vēlāk Vašingtonā notika Japānas, Francijas, ASV, Kanādas, Itālijas, Vācijas un Apvienotās Karalistes finanšu ministru un centrālo baņķieru sanāksme. Viņu sanāksmes laikā tika apstiprināts pretkrīzes plāns. Tika nolemts veikt “ārkārtas un steidzamus pasākumus”. Turklāt plāns ietvēra visu pieejamo līdzekļu izmantošanu sistēmiski nozīmīgu finanšu iestāžu atbalstam.
Pēc tam, 2008. gada 14. novembrī, G20 valstu vadītāji organizēja antikrīzes samitu. Šīs sanāksmes laikā tika pieņemta deklarācija, kurā ietverti vispārēji principi pasaules nozīmes finanšu iestāžu un tirgu vispārējai reorganizācijai.
Pēc trim nedēļām Anglijas Banka un ECB ievērojami samazināja procentu likmes, jo straujāk brāzās deflācijas draudi. Un drīz pienāca sliktās ziņas. Izrādījās, ka Eirozonas IKP 2008. gada otrajā un trešajā ceturksnī samazinājās par 0,4%. Tas nozīmēja, ka pirmo reizi 15 gadu laikā lejupslīde apsteidza Eiropas ekonomiku.
Kas notika Krievijā?
2008. gada krīze nevarēja ietekmēt mūsu valsts ekonomiku. Lai arī sākotnēji saskaņā ar Pasaules Bankas ziņojumu Krievijā sākotnēji tas skāra tikai privāto sektoru.
Satraucošs signāls šajā gadā bija akciju tirgus krituma tendence, ko novēroja maijā, un tā beidzās ar kotējumu sabrukumu jūlijā. Pēc tam krievu “iezīme” kļuva par milzīgu korporatīvo ārējo parādu un ļoti nenozīmīgo - valsts parādu.
Rudenī mūsu valsti sāka absorbēt 2008. gada globālā ekonomiskā krīze. MICEX un RTS akciju indeksi sabruka, eksporta cenas sāka kristies, rūpniecības produkcija sāka kristies. Un, protams, bija daži darba vietu samazinājumi. Oktobrī IKP samazinājās par 0,4%. Tas norādīja uz lejupslīdes sākumu.
Pirmkārt, valsts nodarbojās ar ārējā parāda atmaksu un lielāko banku rekapitalizāciju. Lai atbalstītu finanšu sistēmu, līdzekļi bija jāizlieto vairāk nekā 3% no IKP. Ja ticat Pasaules Bankas datiem, tad šie pasākumi ir atmaksājušies. Banku sistēma ir stabilizēta, neskatoties uz ārkārtas likviditātes trūkumu. Lielas institūcijas izvairījās no bankrota, sāka augt ārvalstu valūtas noguldījumi un atsākās konsolidācijas process.
Tomēr mēģinājumi novērst rubļa vērtības samazināšanos bija neveiksmīgi. Zaudēja apmēram ¼ no valsts zelta un valūtas fonda. Tāpēc tā gada novembrī tika sākta tā saucamās “mīkstā devalvācija”, kas saskaņā ar dažiem atzinumiem daudziem uzņēmumiem lika samazināt ražošanu un izņemt apgrozāmo kapitālu valūtas tirgū.
Grieķija
2008. gada krīze Krievijā ļoti satricināja ekonomiku. Bet mūsu valsts, par laimi, nav cietusi tik daudz kā Grieķija.
Fakts ir tāds, ka šīs valsts valdība aizņēmās astronomisku summu, kas sedz budžeta deficītu. Parāds kļuva bīstami liels līdz 2010. gadam, un pēc informācijas publicēšanas par Grieķijas makroekonomiku situācija vispār kļuva nožēlojama. Šī summa bija tik liela, ka Karamanlis valdība pat apspieda tās lielumu.
Līdz 2011. gadam izrādījās, ka Grieķijas valsts ārējais parāds bija 240 miljardi eiro. Šī summa pārsniedz 140% no valsts IKP. Globalizāciju var realizēt, ja ņem vērā faktu, ka Grieķija 2009. gadā aizņēmās tikai 80 miljardus. Rezultātā valsts deficīts sasniedza 12,7% no IKP. Neskatoties uz to, ka Eiropā ir atļauti tikai 3%.
Sakarā ar to, ka valdība nevarēja samaksāt parādu, tika samazināti publiskā sektora izdevumi.Tas izraisīja demonstrācijas, protestus un nemierus. Liela loma tajā bija 2008. gada krīzes cēloņiem. Skumjākais ir tas, ka līdz šim situācija nav uzlabojusies. 2015. gadā Grieķija nonāca bez saistību neizpildes, kļūstot par valsti, kurai visvairāk ir parādu.
Baltkrievijas Republika
Visi iepriekš uzskaitītie iemesli šīs valsts ekonomisko stāvokli nekavējoties neietekmēja. Ar nelielu kavēšanos parādījās arī 2008. gada krīzes sekas. Tas viss saistīts ar nepietiekami attīstīto finanšu un akciju tirgu.
Tomēr notika kritums. Galvenokārt ražošanas apjoma samazināšanās dēļ valstīs, ar kurām Baltkrievija sadarbojās. Šīs lejupslīdes sekas bija samazināts pieprasījums pēc atsevišķām eksporta precēm. Baltkrievijas gadījumā tie bija melnie metāli, inženiertehniskie izstrādājumi, naftas produkti un potaša mēslojums.
Bet situācija īpaši saasinājās 2011. gadā. Baltkrievijas rublis kritās par 75%, sarūkot ar rekordlielu ātrumu. Tajā pašā laikā formālais kurss tika uzturēts, savukārt īstais, “melnais”, to pārsniedza divreiz. Bet galu galā tika atzīta devalvācija.
Stāvoklis Ukrainā
2008. gada globālā finanšu krīze apņēma šo stāvokli. Tajā laikā Ukrainā valdīja ārkārtīgi sarežģīta situācija. Galu galā valdība pašā krīzes sākumā paņēma lielu aizdevumu no Starptautiskā valūtas fonda. Tās summa sasniedza 16,5 miljardus dolāru. Milzīgs kapitāls, ņemot vērā, ka Ukrainas rezerve bija tikai 32 miljardi, un, starp citu, tika ņemts aizdevums, lai samaksātu parādus Rietumu aizdevējiem.
Protams, 2008. gada Ukrainas krīzes sekas bija globālas. Vien oktobrī rūpniecības produkcija samazinājās par gandrīz 20%. Un IKP līdz novembrim samazinājās par 16,1%. Notika arī valūtas kritums. Viena dolāra cena pieauga no 4,6 grivnām līdz 10.
Nav pārsteidzoši, ka 19. decembrī Ukrainas Nacionālā banka paziņoja par iekšēju saistību neizpildi. Pirms tam NBU noteica līdzekļu savlaicīgas izņemšanas no noguldījumiem aizliegumu. Tāpēc pilsoņu grivna noguldījumi samazinājās. Un iepriekš izsniegto aizdevumu likmes pieauga pusotras reizes. Saskaņā ar statistiku, indivīdu parāds aizdevumiem ārvalstu valūtā pieauga no 130 miljardiem līdz 191,7 miljardiem! Un tas notiek, neņemot vērā likmju pieaugumu, bet tikai tāpēc, ka kritās grivna.
Arī ārējās tirdzniecības bilancē bija deficīts. Tas nozīmēja, ka imports pārsniedza eksportu. 10 mēnešos deficīts sasniedza USD 17 miljardus. Lai to segtu, man nācās izmantot aizņemtos līdzekļus.
2009. gada beigās tika paziņots, ka 2008. gada globālā krīze izraisīja Ukrainas IKP kritumu par 14,8%. Un šis rādītājs ir kļuvis par vienu no sliktākajiem visā pasaulē. Situācija nopietnāka bija tikai Igaunijā un Botsvānā (izņemot bēdīgi slaveno Grieķiju).
Kas notika Ķīnā?
Pirms krīzes Ķīnā viss ritēja ļoti labi. 2007. gads bija piektais gads pēc kārtas, un IKP pieauga par vairāk nekā 10%. Pēc tam valsts ekonomikas izaugsmes temps sasniedza pārsteidzošus rezultātus. Viņš pārsniedza visus rādītājus pēdējo 13 gadu laikā, sasniedzot 11,4%.
Bet ASV ekonomika sāka piedzīvot lejupslīdi. Un Ķīnas ekonomikas izaugsmes temps sāka lēnām, bet noteikti samazināties. To ietekmēja straujš saistību nepildīšanas gadījumu skaita pieaugums Amerikas Savienotajās Valstīs augustā - ar to tas viss sākās.
Ķīnas ārvalstu valūtas rezerve 2008. gada rudenī sasniedza 2 triljonus USD, bet pēdējos trīs 2008. gada mēnešos tā ir samazinājusies līdz 1,9 triljoniem. Ķīnas iestādes arī nolēma ieguldīt 586 miljardus infrastruktūras atjaunināšanā un arī lauksaimniecības attīstībā. Norādītā summa bija vienāda ar 18% no IKP. Par vienu miljardu mazāk tika iztērēts pretkrīzes pasākumu paketes ieviešanai.
Turklāt 2008. gada rudens beigās tika reģistrēts straujš bezdarbnieku skaita pieaugums. Stāvoklis bija tik kritisks, ka rūpnīcas, kas izlaida preces eksportam, tika slēgtas. Šajā sakarā valdība nolēma pārorientēt ekonomiku uz iekšzemes pieprasījumu.
Visgrūtākais ĶTR bija tieši 2008. gada novembris. Jāsaka, ka valdība rīkojās ļoti kompetenti.Pēc sešiem mēnešiem, 2009. gada martā, valsts atgriezās pirmskrīzes ražošanas līmenī. Pat vairāk - valstij izdevās gūt ¼ lielāku peļņu nekā tajā pašā laika posmā 2008. gadā.
Sociālā ietekme
Protams, šāda globāla mēroga notikums varēja tikai ietekmēt sabiedrību. Galvenais negatīvais punkts bija straujais bezdarba pieaugums. Kas turpinās līdz šai dienai. Eiropā un ASV bezdarba līmenis pārsniedz 10% (lai gan pieļaujamais līmenis ir tikai 4%). Krievijā saskaņā ar krīzes rezultātiem šis rādītājs sasniedza vairāk nekā 11%. Tagad, sākot ar 2016. gada septembri, oficiālais bezdarba līmenis ir samazinājies līdz 5,2%.
Bet vissmagākā krīzes puse ir pašnāvību skaita palielināšanās. Finansiālās grūtības ir izraisījušas pašnāvības visā pasaulē. Viņus bieži pavadīja tuvinieku un radinieku nogalināšana. Tā, piemēram, 2008. gada 21. septembrī brokeris Mumbajā nožņaudza savu grūtnieces sievu un pēc tam pakārās. Lielie biznesmeņi viens pēc otra labprātīgi aizgāja bojā - Kartiks Rajarams nošāva sevi, nogalinot piecus viņa ģimenes locekļus, Kristens Šnors pakārās, Ādolfs Merkle metās zem vilciena, Stefans Guda nošāva sev pa galvu, piemēram, Vladimirs Zubkovs, Džeimss Makdonalds un daudzi citi, kuri nespēja tikt galā ar krīzi. Starp citu, Krievijā pašnāvību biežums ir pieaudzis no 14 līdz 29 uz 100 000 iedzīvotāju.
Turpinājums
Diemžēl 2008. gada ekonomiskā krīze nebeidzās. Protams, situācija pasaulē ir nedaudz stabilizējusies, bet lielākajā daļā valstu joprojām ir lejupslīde. Kopš 2015. gada ir novērota iepriekšējā ekonomiskās izaugsmes nestabilitāte, kā arī arvien jaunu ģeopolitisko risku parādīšanās, ko izraisa plaši pazīstami konflikti.
Atveseļošanās turpinās, bet tā ir tik nevienmērīga, ka lielais vairums cilvēku to nejūt. Pirms gada SVF izplatīšanas direktore Kristīne Lagarde sacīja, ka pasaules ekonomika joprojām cieš no 2008. gadā notikušā sekām. Un nevar droši pateikt, cik ilgi tas ilgs. The New York Times dažus mēnešus vēlāk publicēja materiālus, kuros tika teikts, ka attīstīto valstu centrālās bankas joprojām nevar pārvarēt krīzes sekas.
Ekonomika aug ārkārtīgi lēni, investīcijas tiek veiktas ar minimālu aktivitāti, inflācija gandrīz netiek reģistrēta. Un tas pat neapskata Centrālās bankas zemās likmes. Incidents ļoti šokēja cilvēkus, tāpēc nav pārsteidzoši, ka bizness un patērētāji uzvedas tā, it kā grūti laiki nekad nepārietu.
Ir vērts pieminēt, ka pēdējos gados ir atzīmēta Ķīnas ekonomikas nozīmīgā loma. Nav pārsteidzoši, jo tas veido apmēram 1/3 no pasaules finanšu pieauguma. Ja ticat Ekonomiskās sadarbības un attīstības organizācijas datiem, tad šobrīd Ķīnā situācija ir labāka nekā Amerikas Savienotajās Valstīs. Tas nav slikti. Galvenais ir tas, ka Ķīnā nav lejupslīdes. Jo šāds atgadījums kļūs par galveno pasaules ekonomikas riska faktoru. Un nav zināms, kā tas varētu beigties ar 2008. gada atkārtojumu.