Khả năng sinh lời là một thông số mà nhiều nhà đầu tư coi là chìa khóa trong việc đưa ra quyết định đầu tư tiền vào một dự án cụ thể. Nhiều doanh nhân hiện tại và tiềm năng cũng giữ vị trí tương tự. Một lĩnh vực kinh doanh cụ thể thường được xem xét cho triển vọng thực hiện các hoạt động thương mại trong đó, chủ yếu dựa trên kết quả dự kiến về lợi nhuận. Tuy nhiên, chỉ báo tương ứng có thể tương quan với nhiều thành phần khác nhau của mô hình kinh doanh của một công ty. Trong số này là tài sản cố định. Các chi tiết cụ thể của tính toán lợi nhuận liên quan đến những gì là gì? Điều gì có thể hữu ích của việc xác định các chỉ số của nó về phát triển kinh doanh?
Khả năng sinh lời
Trước khi nói về lợi nhuận là gì tài sản cố định, chúng tôi nghiên cứu định nghĩa của thuật ngữ tương ứng trong một giải thích rộng hơn. Các luận điểm chung của các nhà nghiên cứu về khái niệm đang được xem xét là gì? Khả năng sinh lời thường được hiểu là mức vượt quá thu nhập so với chi phí doanh nghiệp, được biểu thị bằng phần trăm. Như một quy luật - trong điều khoản hàng năm. Trong trường hợp thành phần thứ hai lớn hơn thành phần thứ nhất, lợi nhuận được đánh giá là âm.
Thuật ngữ trong câu hỏi có thể tương tự, ví dụ, với lãi suất ngân hàng. Một người gửi tiền, cung cấp cho một tổ chức tài chính một số tiền nhất định như một khoản tiền gửi, sau một thời gian, ví dụ, sau một năm, đến và lấy nó với lãi suất. Đổi lại, một doanh nhân, đã đầu tư vào một doanh nghiệp nhất định, sau một thời gian nhất định có quyền mong đợi lợi tức đầu tư của mình, cũng như lãi suất bổ sung từ phía trên, sẽ quyết định lợi nhuận.
Trong một số trường hợp, thuật ngữ trong câu hỏi liên quan trực tiếp đến khái niệm lợi nhuận. Tuy nhiên, nhận dạng của họ không phải lúc nào cũng đúng. Lợi nhuận là chỉ số tương đối lợi nhuận là tuyệt đối. Một doanh nghiệp có doanh thu 20 triệu rúp và lợi nhuận 10% sẽ có lợi nhuận cao hơn một công ty có doanh thu 1 triệu rúp và lợi nhuận 70%. Tuy nhiên, các khái niệm tương ứng là liền kề. Vì vậy, nếu không có lợi nhuận, thì không có lợi nhuận. Điều quan trọng là khi xây dựng kế hoạch kinh doanh, tuy nhiên, phân biệt chính xác giữa các khái niệm này và đặt ra các ưu tiên cần thiết.
Định nghĩa tài sản cố định
Có một thuật ngữ khác, bản chất của nó rất hữu ích để nghiên cứu trước khi khám phá các chi tiết cụ thể của một chỉ số như lợi nhuận của tài sản cố định. Những cách tiếp cận để giải thích của nó là phổ biến giữa các nhà nghiên cứu? Theo tài sản cố định, các nhà kinh tế thường hiểu nhất về tài sản của công ty, được thể hiện bằng các nguồn lực thực sự có liên quan như một công cụ trong sản xuất. Nó có thể là thiết bị của dây chuyền nhà máy, máy công cụ, máy tính. Tài sản cố định phải có tuổi thọ tương đối dài - ít nhất một năm thuế. Các tiêu chí chính để phân loại tài nguyên là tài sản cố định có thể được trình bày trong danh sách sau: sản phẩm được sử dụng thường xuyên trong quy trình sản xuất, được bù tương quan với chu kỳ sản xuất, duy trì chức năng và hình thức trong suốt thời gian phục vụ và chủ yếu được sử dụng bởi nhân viên của công ty.
Một loạt các chỉ số lợi nhuận có thể được tham gia vào một doanh nghiệp. Hãy xem xét chúng chi tiết hơn.Điều này sẽ hữu ích để xác định vai trò cụ thể do lợi nhuận của tài sản cố định: một mặt, đây là một chỉ số độc lập và mặt khác, là yếu tố đánh giá toàn diện chất lượng của mô hình kinh doanh.
Chỉ tiêu lợi nhuận
Trước hết, chúng ta nên làm nổi bật một chỉ số như lợi nhuận bán hàng. Nó phản ánh số tiền lãi rơi vào đơn vị kiếm được của một loại tiền cụ thể. Để tính tỷ lệ này, cần chia lợi nhuận ròng cho doanh thu cho các sản phẩm được bán. Các chỉ số trong cả hai trường hợp nên được thực hiện trong cùng một khoảng thời gian.
Các chỉ số quan trọng tiếp theo là hoàn trả tài sản. Để tính toán, cần phải chia tổng số tiền lãi trong một khoảng thời gian cụ thể cho giá trị trung bình của tài sản mà công ty nắm giữ. Chỉ số này cho phép, trước hết, để đánh giá hiệu quả của việc đầu tư vào một doanh nghiệp, cũng như chất lượng quản lý doanh nghiệp.
Chỉ số quan trọng tiếp theo là lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu của công ty. Nó được xác định bằng cách chia lợi nhuận ròng hàng năm của công ty cho giá trị trung bình phản ánh số vốn của công ty. Nó thường được phản ánh bằng phần trăm. Tham số được xem xét được sử dụng để so sánh hiệu quả của hoạt động kinh doanh của hai công ty hoạt động trong các ngành công nghiệp khác nhau. Một nhu cầu tương tự có thể nảy sinh nếu cả hai công ty có một chủ sở hữu và anh ta muốn đánh giá hiệu quả của các khoản đầu tư của họ trong một phân khúc cụ thể. Đôi khi tham số này được sử dụng để đánh giá triển vọng cho vay đối với một doanh nghiệp.
Tính đặc thù của lợi nhuận của tài sản cố định
Bây giờ chúng ta có thể nghiên cứu một tham số như lợi nhuận của tài sản cố định. Nhiều nhà kinh tế coi nó là một trong những phổ quát nhất về đánh giá hiệu quả của mô hình kinh doanh của một công ty trong phần sản xuất. Lợi nhuận của tài sản cố định cho thấy động lực của lợi tức đầu tư vào các nguồn lực có liên quan là gì - dưới dạng lợi nhuận được quy cho một đơn vị tiền tệ duy nhất, phản ánh giá trị của tài sản.
Các chuyên gia giải thích tầm quan trọng của chỉ số này cho phép bạn phân tích không chỉ hiệu quả kinh tế thực tế khi đầu tư vào sản xuất mà còn cả chất lượng công việc của các chuyên gia sử dụng thiết bị phù hợp, giúp phát hiện các quy trình kinh doanh có vấn đề cần tối ưu hóa.
Việc tính toán lợi nhuận của tài sản cố định
Làm thế nào tôi có thể tính toán lợi nhuận của tài sản cố định? Như trường hợp của các giống khác, việc xác định các giá trị thực tế của chỉ tiêu được đề cập sẽ dựa trên việc sử dụng các chỉ số phản ánh tổng lợi nhuận trong công thức tương ứng. Trong trường hợp này, chỉ tiêu này nên được sử dụng cùng với chi phí mua tài sản cố định. Đồng thời, các chuyên gia khuyên bạn nên tính giá trị trung bình của nó. Điều này khá logic - giá trị của các quỹ có thể thay đổi trong năm tính thuế. Các chỉ số thu được trong quá trình tính toán phù hợp có thể phản ánh mức lợi nhuận có thể mang lại cho mỗi thành phần của cơ sở hạ tầng sản xuất nằm trong cấu trúc của tài sản cố định.
Những thuật toán được sử dụng để tính toán lợi nhuận của tài sản cố định? Công thức như sau: số tiền lãi ròng được lấy và chia cho giá trị của các quỹ tương ứng. Kết quả được nhân lên 100%. Liên quan đến việc xác định một chỉ số như lợi nhuận của tài sản cố định, công thức rất đơn giản, nhưng nó cho phép bạn xác định một con số cực kỳ quan trọng trong việc đánh giá hiệu quả của mô hình kinh doanh của công ty.Mục đích chính của các tính toán được đề cập là để xác định tỷ lệ phần trăm lợi nhuận tương quan với đơn vị tiền tệ của các quỹ đầu tư vào tài sản cố định.
Giá trị thực tế của việc xác định lợi nhuận
Lợi nhuận của tài sản cố định và các chỉ số kèm theo về hiệu quả của mô hình kinh doanh có ý nghĩa không chỉ về mặt tối ưu hóa quản lý kinh doanh. Các chỉ số tương ứng có thể trở thành một yếu tố quan trọng trong sự thành công của truyền thông giữa quản lý doanh nghiệp và người chơi bên ngoài - nhà đầu tư, ngân hàng, khách hàng và nhà nước. Một công ty cho thấy lợi nhuận cao của tài sản cố định và lưu thông có nhiều cơ hội hơn để thu hút tài chính của bên thứ ba, tham gia vào các dự án quốc gia và quốc tế quy mô lớn với tư cách là đối tác của nhà nước.
Điều tương tự cũng có thể nói về triển vọng để có được các khoản vay có lợi nhuận. Khả năng sinh lời - trong tất cả các biến thể của nó - có thể được các ngân hàng coi là một tiêu chí hàng đầu trong việc đánh giá khả năng thanh toán của người vay doanh nghiệp.
Các chi tiết cụ thể của phân tích lợi nhuận của tài sản cố định
Trong một số trường hợp, doanh nghiệp có thể được thực hiện một phân tích về lợi nhuận của tài sản cố định. Những sự kiện như vậy có thể được tổ chức với mục đích:
- xác định các trang web sản xuất hiệu quả nhất và kém hiệu quả nhất;
- đánh giá chất lượng công việc của nhân viên;
- xác định các yếu tố quyết định sự gia tăng lợi nhuận của sản xuất nói chung hoặc trong các lĩnh vực cụ thể.
Việc phân tích các chỉ số lợi nhuận của tài sản cố định, theo quy luật, được thực hiện trong mối tương quan với nghiên cứu các chỉ số được đánh dấu khác.
Một tiêu chí quan trọng khác - một chỉ số về khả năng sinh lời của tài sản cố định nên được xem xét trong động lực học. Có thể việc đưa các loại thiết bị mới vào cơ cấu sản xuất sẽ có tác động tích cực nhất đến hiệu quả của mô hình kinh doanh, nhưng ban quản lý công ty nên khắc phục thời điểm sẽ chứng minh điều này. Một cách để làm điều này có thể là tính toán lợi nhuận của tài sản cố định trong động lực học.
Lưu ý rằng trong trường hợp này rất quan trọng để diễn giải chính xác các chỉ số động tương ứng. Cơ cấu sản xuất, đặc thù của sản phẩm có thể thay đổi theo thời gian. Vì vậy, một dây chuyền sản xuất quần áo mùa đông có thể là xưởng chính vào đầu năm và cuối năm - một trong những sản phẩm thứ cấp về sản lượng, trong khi hàng hóa đã được đưa ra thị trường đang được mua. Tỷ lệ lợi nhuận trong trường hợp đầu tiên có thể thấp hơn đáng kể - tuy nhiên, từ quan điểm của mô hình kinh doanh, điều này có thể không quan trọng do khối lượng bán hàng lớn và mức lợi nhuận cao cho chủ doanh nghiệp. Tuy nhiên, nếu chỉ tiêu tương ứng giảm với khối lượng sản xuất còn lại, thì chỉ báo đó có thể chỉ ra các vấn đề trong mô hình kinh doanh của công ty.
Khả năng sinh lời như một chỉ số về hiệu quả của mô hình kinh doanh
Lợi nhuận của việc sử dụng tài sản cố định và phân tích kết hợp với nghiên cứu các chỉ số khác có thể cho thấy doanh nghiệp, trên thực tế, có cần cải thiện cơ sở sản xuất hay không, liệu hiệu quả của mô hình kinh doanh có bị giảm do những khó khăn trong lĩnh vực bán hàng hay không. Tuy nhiên, có thể những vấn đề này sẽ liên quan đến nhau. Vì vậy, công nghệ lạc hậu để sản xuất quần áo mùa đông có thể định trước sự hình thành bắt buộc của giá bán cao, thông qua đó công ty sẽ bù đắp chi phí. Do đó, doanh số có thể giảm do thực tế là người mua sẽ không sẵn sàng mua những thứ ở mức giá đã đặt hoặc sẽ có thể mua rẻ hơn từ các đối thủ cạnh tranh.
Sự gia tăng lợi nhuận của tài sản cố định, cố định là một xu hướng ổn định, có thể chỉ ra rằng các quy trình công nghệ tại doanh nghiệp tương ứng với nhu cầu hiện tại từ thị trường.Do đó, việc sử dụng các giải pháp mới trên dây chuyền nhà máy có thể giúp giảm chi phí, do đó - sự hình thành giá thấp và nhu cầu tiêu dùng tăng đối với các sản phẩm của công ty, có thể mang lại lợi nhuận cao cho toàn bộ doanh nghiệp hoặc lợi nhuận mong muốn của công ty.
Lợi nhuận như một chỉ số về chất lượng đầu tư
Lợi nhuận của tài sản cố định đặc trưng cho công ty không chỉ về hiệu quả của dây chuyền sản xuất và động lực bán hàng. Chỉ tiêu này cũng có thể có ý nghĩa trong khía cạnh đánh giá chất lượng phân phối vốn đầu tư cho một hoặc một đơn vị cơ cấu kinh doanh khác.
Một tình huống có thể xảy ra trong đó tổ chức Ban quản lý sẽ chi một khoản tiền lớn để cập nhật tài sản cố định, sau đó chủ sở hữu sẽ muốn đánh giá các chỉ số lợi nhuận của các tài nguyên tương ứng trong các giai đoạn khác nhau. Nếu chúng khác nhau theo hướng giảm, và hơn nữa, rõ ràng không tỷ lệ thuận với tỷ lệ giá của thiết bị cũ và mới, thì có thể hữu ích cho người đứng đầu công ty xem xét lại chiến lược đầu tư vào các nguồn lực sản xuất tương ứng. Tuy nhiên, một ngoại lệ có thể là tình huống lợi nhuận ròng của công ty tăng lên, mặc dù lợi nhuận của tài sản cố định giảm.
Là một công ty luôn luôn thích một lợi nhuận lớn?
Có thể nói rằng giá trị lớn của chỉ số trong câu hỏi đặc trưng cho doanh nghiệp ở khía cạnh tích cực? Đây thường là trường hợp. Một tỷ lệ lợi nhuận lớn của tài sản cố định cho thấy, một mặt, chi phí thấp của công ty và mặt khác - tỷ lệ bán hàng đủ. Cả điều đó và điều khác có thể được xác định trước bởi khả năng sản xuất của quy trình sản xuất, việc cung cấp phần lớn phụ thuộc vào sự hiểu biết về đầu tư của quản lý công ty trong những quyết định này.
Đồng thời, lợi nhuận kinh doanh quá cao, bao gồm cả việc đo lường chỉ số tương ứng cho tài sản cố định, cũng có thể nói lên tiềm năng chưa thực hiện của công ty về mở rộng thị trường, cạnh tranh thấp trong một phân khúc hoạt động kinh tế cụ thể, và cũng vậy công ty có thể tiết kiệm cho các khoản chi tiêu đáng kể - ví dụ, xã hội.
Đổi lại, lợi nhuận thấp của tài sản cố định cho thấy, một mặt, ban lãnh đạo không đầu tư quá hiệu quả vào hiện đại hóa sản xuất, và mặt khác, công ty có thể hoạt động trong một phân khúc có đủ cạnh tranh khốc liệt, trong đó khó có thể sản xuất cụ thể hàng hóa về cơ bản năng động hơn, và cũng giảm chi phí sản xuất. Tham số tương ứng là hữu ích để tương quan, như chúng tôi đã lưu ý ở trên, với lợi nhuận. Doanh thu cao của các công ty có lợi nhuận ít hơn ở dạng thuần túy có thể tạo ra nhiều vốn hơn các công ty nhỏ hơn, nhưng kèm theo tỷ lệ cao của loại tương ứng. Một mô hình tương tự cũng có thể là đặc điểm của mối tương quan giữa lợi nhuận và lợi nhuận của tài sản cố định. Nếu chủ sở hữu của công ty hài lòng với vốn ròng được trích ra dưới dạng cổ tức, thì yếu tố lợi nhuận có thể là thứ yếu đối với anh ta.
