อัตรากำเนิด LIBOR และแอปพลิเคชัน

LIBOR เป็นอัตราดอกเบี้ยระหว่างธนาคารโดยเฉลี่ยที่ธนาคารให้สินเชื่อระยะสั้นซึ่งไม่ครอบคลุมในตลาดการเงินลอนดอน LIBOR เป็นตัวย่อของ London InterBank

LIBOR มีการเผยแพร่ในเจ็ดวันครบกำหนด (จากวันหนึ่งถึงสิบสองเดือน) และในห้าสกุลเงินที่แตกต่างกัน

ตัวบ่งชี้ LIBOR มีการเผยแพร่ทุกวันเวลาประมาณ 11:45 (GMT)

LIBOR เป็นอัตราดอกเบี้ยที่อาจมีการติดตามอย่างใกล้ชิดโดยผู้เชี่ยวชาญและบุคคลเนื่องจากเป็นตัวบ่งชี้สำคัญ หลังถูกตรวจสอบโดยธนาคารและเครดิตและสถาบันการเงินอื่น ๆ ดังนั้นการลดและเพิ่มอัตรา LIBOR สามารถส่งผลกระทบต่อระดับของอัตราดอกเบี้ยสำหรับผลิตภัณฑ์ธนาคารต่างๆรวมถึงบัญชีออมทรัพย์การจำนองและสินเชื่อ

ต้นกำเนิดของ LIBOR

ในช่วงต้นทศวรรษที่แปดของศตวรรษที่ผ่านมาความต้องการการอ้างอิงถึงประเภทที่ใช้กับสินเชื่อเกิดขึ้นในสถาบันการเงินในลอนดอน ข้อมูลนี้จำเป็นอย่างยิ่งสำหรับการกำหนดราคาผลิตภัณฑ์ทางการเงินเช่นอัตราดอกเบี้ยและสัญญาแลกเปลี่ยนออปชั่น นำโดย British Bankers Association (BBA) มีการดำเนินการหลายขั้นตอนตั้งแต่ปี 1984 ซึ่งนำไปสู่การตีพิมพ์ LIBOR (bbalibor) ประเภทแรกในปี 2529

ขั้นตอนสำหรับการก่อตัวของ LIBOR

LIBOR คือค่าเฉลี่ยที่ธนาคารให้เงินแก่กันและกัน ธนาคารเหล่านี้เป็นธนาคารที่ดีที่สุดที่ระบุไว้ในตลาดการเงินของลอนดอน การคัดเลือกทำทุกปีด้วยการสนับสนุนของคณะกรรมการแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศและตลาดเงิน (FX & MMC) สำหรับแต่ละสกุลเงินที่เกิดขึ้นระหว่าง 8 ถึง 16 ธนาคารถือว่าเป็นกุญแจสำคัญในสกุลเงินนี้ในตลาดเงินในลอนดอน ธนาคารเหล่านี้มีมูลค่าตามขนาดของตลาดชื่อเสียงและความสามารถที่ถูกกล่าวหาในสกุลเงินนั้น ๆ เนื่องจากเกณฑ์มีความเข้มงวดจึงสามารถพิจารณาอัตราในแง่ทั่วไปว่าเป็นอัตราระหว่างธนาคารขั้นต่ำของตลาดเงินในลอนดอน

วิธีการกำหนด LIBOR

การเดิมพัน LIBOR ไม่ได้ขึ้นอยู่กับการทำธุรกรรมจริง ในทุกวันทำการประมาณ 11:00 น. (GMT) ธนาคารที่ได้รับการคัดเลือกจะให้อัตราดอกเบี้ยโดย Thomson Reuters ซึ่งคาดว่าจะได้รับเงินกู้จำนวนมากในตลาดเงินระหว่างธนาคารในเวลานั้น

เหตุผลในการทำธุรกรรมไม่เป็นจริงเพราะไม่ใช่ทุกธนาคารยืมเงินจำนวนมากทุกวัน ทันทีที่ Thomson Reuters รวบรวมข้อมูลจากธนาคารทั้งหมด 25% ของมูลค่าสูงสุดและต่ำกว่าจะถูกยกเว้น ค่าเฉลี่ยของส่วนที่เหลืออีก 50% ของ "ค่าเฉลี่ย" คือ LIBOR อย่างเป็นทางการ (bbalibor) ดังนั้นค่า Libor จึงเกิดขึ้น - เดิมพันในวันที่คำนวณ

ความสำคัญของประเภท LIBOR

LIBOR ถือเป็นเครื่องหมายหลักในโลกสำหรับอัตราดอกเบี้ยระยะสั้น ใช้ในตลาดการเงินมืออาชีพเป็นพื้นฐานสำหรับผลิตภัณฑ์ทางการเงินมากมายเช่นฟิวเจอร์สออปชั่นและสัญญาแลกเปลี่ยน ธนาคารมักใช้อัตราดอกเบี้ย LIBOR เป็นเกณฑ์ในการกำหนดอัตราดอกเบี้ยเงินให้สินเชื่อบัญชีออมทรัพย์และการจำนอง ตัวบ่งชี้มักถูกพิจารณาว่าเป็นพื้นฐานสำหรับผลิตภัณฑ์อื่น ๆ นี่คือเหตุผลว่าทำไมพวกเขาจึงเป็นที่สนใจทั่วโลกสำหรับมืออาชีพและบุคคลทั่วไป

สกุลเงินที่มีการคำนวณเครื่องหมาย LIBOR

เริ่มแรก (ในปี 1986) LIBOR ได้รับการเผยแพร่สำหรับสามสกุลเงิน: ดอลลาร์สหรัฐปอนด์สเตอร์ลิงและเยนญี่ปุ่น ต่อจากนั้นจำนวนสกุลเงิน LIBOR เพิ่มขึ้นเป็นสูงสุด - สิบหก บางส่วนของสกุลเงินเหล่านี้รวมกันเป็นยูโรในปี 2000

อัตรา LIBOR ปัจจุบันตั้งอยู่ในห้าสกุลเงินนี่คือดอลลาร์สหรัฐ, ยูโร, เยน, ปอนด์สเตอร์ลิง, ฟรังก์สวิส

วันที่การเดิมพัน LIBOR ถูกตัดสิน

เนื่องจากความพร้อมใช้งานของเงื่อนไขเงินกู้ที่แตกต่างกันเจ็ดแบบมี LIBOR เจ็ดประเภทจากหนึ่งวันถึง 365 วัน

การจัดการ LIBOR

อัตรา LIBOR เป็นหนึ่งในตัวชี้วัดทางการเงินที่สำคัญในตลาดการเงินระหว่างประเทศที่ทันสมัย

จากตัวบ่งชี้นี้จะมีการทำสัญญามากกว่า 550 พันล้านดอลลาร์ในโลก ดังนั้นการปรับอัตราดอกเบี้ยจึงน่าดึงดูดอย่างยิ่งสำหรับภาคธนาคารเอกชนและสถาบันของรัฐ

ตัวอย่างเช่นเป็นที่ทราบกันดีว่าในอดีตที่ผ่านมาประเทศสหรัฐอเมริกาได้กดดันให้สหราชอาณาจักรปรับอัตราดอกเบี้ย

ในปี 2551-2552 ธนาคาร 16 แห่งในยุโรปญี่ปุ่นและสหรัฐอเมริกาอยู่ระหว่างการสอบสวนข้อสงสัยเกี่ยวกับการใช้เกณฑ์มาตรฐานที่ใช้ในสัญญาเงินกู้จำนวนมากมูลค่าหลายล้านล้านดอลลาร์ทั่วโลก ตัวอย่างเช่นในสหรัฐอเมริกามากถึง 60% ของการจำนองและการจำนองซับไพรม์ทั้งหมดจะเชื่อมโยงกับตัวชี้วัด LIBOR

ในระหว่างการสอบสวนโดยสำนักงานสืบสวนกลางแห่งสหรัฐอเมริกาพบว่าธนาคารรายใหญ่ของโลกได้รับประโยชน์จากการใช้อัตรา LIBOR เพื่อผลประโยชน์ของตนเอง บาร์เคลย์เป็นธนาคารแรกที่ยอมรับการละเมิดเหล่านี้และเพื่อปิดการสอบสวนคดีของเขาเขาตกลงที่จะจ่ายค่าปรับจำนวน 453 ล้านดอลลาร์

ด้วยการจัดการประสิทธิภาพของ Libor ธนาคารสามารถทำให้งบดุลของพวกเขามีสุขภาพดีกว่าที่เป็น สิ่งนี้แสดงให้เห็นถึงความโลภและการทุจริตที่บุกเข้ามาในระบบการเงินโลก

แอปพลิเคชัน LIBOR

บทความ 395 แห่งประมวลกฎหมายแพ่งของสหพันธรัฐรัสเซีย ความรับผิดชอบสำหรับความล้มเหลวในการปฏิบัติตามข้อผูกพันทางการเงิน

1. ในกรณีของการเก็บรักษาเงินทุนที่ผิดกฎหมายการหลีกเลี่ยงการกลับมาของพวกเขาล่าช้าอื่น ๆ ในการชำระเงินของพวกเขาจะต้องจ่ายดอกเบี้ยจำนวนหนี้ จำนวนดอกเบี้ยจะถูกกำหนดโดยอัตราดอกเบี้ยหลักของธนาคารแห่งรัสเซียซึ่งมีผลบังคับใช้ในช่วงเวลาที่เกี่ยวข้อง กฎเหล่านี้ใช้เว้นแต่จะระบุไว้เป็นอย่างอื่นตามกฎหมายหรือสัญญา

2. หากความเสียหายที่เกิดขึ้นจากเจ้าหนี้ในการใช้เงินของเขาผิดกฎหมายเกินกว่าจำนวนดอกเบี้ยเนื่องจากเขาบนพื้นฐานของวรรค 1 ของบทความนี้เขามีสิทธิที่จะเรียกร้องค่าชดเชยจากลูกหนี้สำหรับการสูญเสียในส่วนที่เกินจำนวนนี้

3. ดอกเบี้ยในการใช้เงินที่ยืมมาจะถูกคิดค่าใช้จ่ายในวันที่จำนวนเงินเหล่านี้จะจ่ายให้กับเจ้าหนี้หากระยะเวลาที่สั้นกว่าไม่ได้ถูกจัดตั้งขึ้นเพื่อการคำนวณดอกเบี้ยตามกฎหมายการกระทำทางกฎหมายอื่น ๆ หรือข้อตกลง

4. ในกรณีที่ตามข้อตกลงของคู่กรณีได้มีการจัดทำบทลงโทษสำหรับการไม่ปฏิบัติตามหรือปฏิบัติตามข้อผูกพันทางการเงินที่ไม่เหมาะสมผลประโยชน์ที่ระบุไว้ในข้อนี้จะไม่สามารถเรียกคืนได้เว้นแต่จะมีกฎหมายหรือสัญญาเป็นอย่างอื่น

5. ไม่อนุญาตให้คำนวณดอกเบี้ยสำหรับดอกเบี้ย (ดอกเบี้ยทบต้น) เว้นแต่จะมีกฎหมายบัญญัติไว้เป็นอย่างอื่น สำหรับภาระผูกพันที่ดำเนินการโดยฝ่ายต่างๆในการดำเนินกิจกรรมทางธุรกิจไม่อนุญาตให้มีการใช้ดอกเบี้ยทบต้นเว้นแต่กฎหมายหรือสัญญากำหนดไว้เป็นอย่างอื่น

6. หากจำนวนดอกเบี้ยที่ต้องชำระมีสัดส่วนที่ไม่สอดคล้องกับผลของการละเมิดภาระผูกพันอย่างชัดเจนศาลตามคำร้องขอของลูกหนี้มีสิทธิที่จะลดดอกเบี้ยตามที่กำหนดไว้ในสัญญา แต่ไม่น้อยกว่าจำนวนที่กำหนดบนพื้นฐานของอัตราที่ระบุไว้ในบทความ 1

ดังที่เราเห็นบทความของประมวลกฎหมายแพ่งฉบับนี้ยังเกี่ยวข้องกับดอกเบี้ยและขั้นตอนการคำนวณอัตราดอกเบี้ย

ในการปฏิบัติตามกฎหมายในสหพันธรัฐรัสเซียมีสองวิธีในการกำหนดอัตราดอกเบี้ยเหล่านี้ วิธีแรกแนะนำให้ใช้อัตรา LIBOR ของ 395 Art บัญชีแยกประเภทสำหรับการคำนวณดอกเบี้ย มุมมองที่สองนั้นตรงกันข้ามอย่างสิ้นเชิงและถือว่าผิดกฎหมายที่จะใช้อัตราในกรณีเหล่านี้

ดังนั้นเราจะเห็นว่าตัวบ่งชี้ LIBOR เป็นเครื่องหมายทางการเงินและเครื่องมือทางการเงินที่สำคัญมากทั้งในการดำเนินงานด้านการเงินระหว่างประเทศและเพื่อใช้ในประเทศ