Likviditet brukes hvis det er nødvendig å vurdere en juridisk enhets evne til å dekke kortsiktig gjeld fra egen eiendom. Likviditet er i forbindelse med hastigheten som et selskap kan gjøre sin eiendom til finans. Hurtigforholdet viser hvor mye gjeld som vil bli dekket av selskapets kontantressurser og tilsvarende.
Bedriftens likviditetskonsept
Likviditetsgrader gjelder for selskapets eiendeler. Basert på tempoet i implementeringen er de:
- Svært flytende. Denne eiendommen krever ikke salg eller selges nesten umiddelbart. Dette inkluderer kortsiktig finansielle investeringer og midler.
- Rask væske. Salget av disse eiendelene varer ikke lenge. Dette inkluderer gjeldsfordringer og kortsiktig.
- Middels væske. Det selges enten med tap av deler av prisen, eller lenge nok. Forhold aksjer i bedriften.
Tre slags odds
Basert på hastigheten på salg av eiendommer, er det tre typer indikatorer:
- Absolutt likviditetsgrad, beregnet for eiendeler med høy solvens.
- Rask ratio (eller rask). Det bestemmes av summen av eiendommer med høy og rask likviditet.
- Nåværende forhold. Gjelder alle omløpsmidler.
Enhver av disse indikatorene gir en sjanse til å vurdere selskapets likviditet, gitt bindingen til datoen.
Hva er presserende likviditet
Rask ratio viser selskapets evne til å dekke sin kortsiktige gjeld gjennom salg svært likvide eiendeler. Med likvide eiendeler menes penger, kortsiktige finansielle investeringer, skyldneres gjeld, hvis tilbakebetaling forventes innen et år.
En annen versjon: hele mengden av omløpsmidler er tatt, mengden av aksjer blir fjernet fra den.
Dette forholdet er mye brukt av russiske og utenlandske selskaper sammen med dagens forhold. Men i motsetning til sistnevnte, når du beregner presserende likviditet, fjernes aksjer som ikke er meget likvide eiendeler fra den generelle indikatoren på omløpsmidler.
Den raske (presserende) likviditetsgraden viser forholdet mellom penger og deres ekvivalenter. Det vil si at dette forholdet mer nøyaktig viser KPI for selskapets likviditet enn KPI for nåværende solvens.
Det er en antagelse i arbeidet med selskaper at med veksten av likviditetsforhold (presserende og nåværende) øker også et virksomhets evne til å dekke sine forpliktelser. Men for høye verdier kan indikere ineffektiviteten til bruk av arbeidskapital. Vi gir et eksempel: et foretak har en stor mengde kontanter som den ikke bruker, men kan investere i eiendeler til andre selskaper og tjene penger.
Hva rask likviditet demonstrerer
Den raske likviditetsgraden gir en mulighet til å beregne andelen av selskapets nåværende gjeld, som kan dekkes av egne ressurser over kort tid. Beregningen av indikatoren utføres på et bestemt antall eller tall, hvis du trenger å vite dynamikken i koeffisienten.
En slik solvensberegning er mest interessant for partnere i selskapet som gir lån til det. Men indikatorer brukes også av hensyn til selskapet selv. Leseferdighet for beregningen stort sett avhenger av kvaliteten på kildelinformasjonen som er involvert i beregningen av indikatoren.
Informasjon for beregninger er hentet fra selskapets årsregnskap.Snarere fra de delene der omløpsmidler og kortsiktige lån er indikert. Hvis du inkluderer informasjon om eiendeler hvis reelle salgshastighet vil være lavere enn forventet (som eksempel: data om verdipapirer som ikke er troverdige eller forfalte fordringer), vil det virkelige bildet allerede være forvrengt. Som et resultat av dette er det samtidig beregninger viktig å undersøke kvaliteten på dataene som ble tatt for beregning. Hvis det er tvil om kvaliteten på dataene, er det bedre å ekskludere dem.
Hvordan beregne hurtigforholdet
Formelen til indikatoren er som følger: forholdet mellom antall eiendeler som er svært likvide og raske likvide og mengden gjeld som må dekkes i løpet av året.
Telleren er summen av midler, kortsiktig gjeld til skyldnere og de samme økonomiske investeringene. Det kan også beregnes som følger: mengden av omløpsmidler redusert med størrelsen på aksjer.
Kortsiktig gjeld - andelen av eksisterende gjeld til kreditorer.
Vi beregner hurtigforholdet på balansen:
Eiendommer som er enkle å selge (A1) / (Forpliktelser som haster mest (P1) + Lån og lån på kort sikt) = linje 1250 skjema 1 + linje 1240 skjema 1) / (linje 1520 skjema 1 + linje 1510 skjema 1).
Optimal verdi: over en. Indikatoren nedenfor viser behovet for regelmessig arbeid med fordringer, slik at selskapet har muligheten til å overføre deler av omløpsmidlene til midler for oppgjør med motpartene.
Vi analyserer de resulterende indikatorene
Verdien av hurtigforholdet tolkes annerledes.
Indikatoren er lik en: verdien av eiendommer som raskt omsettes og svært likvid dekker gjelden.
Indikatoren er høyere enn en: det er mulig å selge eiendeler og dekning kortsiktig gjeld. Etter det vil det fortsatt være en del av midlene som skal disponeres for selskapet.
Absolutt (presserende) likviditetsgrad under ett: hurtigselgende eiendeler er ikke nok til å betale ned all gjeld i løpet av kort tid. Her er den optimale verdien i området fra 0,7 til 1. For lave indikatorer er ugunstige, spesielt hvis det er mange tall i beregningen som gjelder fordringer.
Analyse av dynamikken i koeffisienten
En studie av dynamikk kan vise følgende:
- En vekstindikator indikerer en økning i selskapets evne til å dekke kortsiktige forpliktelser i løpet av kort tid. Men for høye vekstrater indikerer en nedgang i omsetningshastigheten og som et resultat på en nedgang i selskapets lønnsomhet.
- En nedgang i indikatoren viser en nedgang i solvens (likviditet) i forhold til kortsiktig gjeld.
Hva påvirker solvens
Avhengigheten av noen indikatorer kan bestemmes av beregningsformelen. En økning i telleren vil bety en økning i verdi. Med andre ord, økningen i antallet vil være med en økning i artikler:
- kontantsaldo;
- kortsiktige finansielle investeringer;
- fordringer med forfall på ett år.
Å øke mengdene som er i nevneren reduserer verdien av koeffisienten. Nedgangen i indikatoren vil oppstå på grunn av:
- øke mengden lån utstedt for en kort periode;
- økning i kortsiktig gjeld til de som utstedte lån;
- resterende gjeld til kreditorer.
konklusjon
En demonstrasjon av selskapets optimale ytelse er det faktum at det eide beløpet skal dekke rundt tjue prosent av kortsiktig gjeld. Men for noen russiske organisasjoner, med hensyn til strukturen til kortsiktig gjeld og dens heterogenitet, kan forholdet være minst 0,5.
- Ksl = (omløpsmidler - aksjer) / kortsiktig gjeld.
Den raske likviditetsgraden, hvis formel er angitt ovenfor, demonstrerer et foretaks evne til å oppfylle sine nåværende forpliktelser gjennom salg av svært likvide eiendeler.
