Absolutt likviditetsforhold: beregningsformel

Likviditet som et økonomisk begrep betyr ikke ødeleggelse av noe, men avgjør tvert imot muligheten for materielle ressurser som tilhører en juridisk enhet til å transformere til kontanter. den økonomisk analyse det er vanlig å bruke forholdstall som gjør det mulig å vurdere andelen forpliktelser som kan tilbakebetales fra eiendeler. Ved å bruke den absolutte likviditetsgraden kan du bestemme hvor mange forpliktelser selskapet er klar til å tilbakebetale på bekostning av tilgjengelige midler.

Typer likviditet

Vurdering av soliditeten til en økonomisk enhet består av beregning og analyse av likviditetsforhold. Gjeldende indikator viser hvor mange monetære enheter fra eksisterende eiendeler som tilsvarer en rubel av kortsiktig gjeld. Det vil si at jo høyere absolutt verdi av omløpsmidler, sammenlignet med kortsiktige forpliktelser, jo mer stabil er selskapets økonomiske tilstand. Den raske likviditetsgraden indikerer selskapets mulighet til umiddelbart å tilbakebetale sin gjeld på bekostning av kontanter, investeringer og gjeld som skyldes dette selskapet.

Og den tredje absolutte likviditetsgraden viser et foretaks evne til å dekke kortsiktig gjeld utelukkende med kontanter tilgjengelig på et bestemt tidspunkt til disposisjon for et foretak.

Beregningsdata

For å beregne kvalitetsindikatorene for å gjøre forretninger, bruker analytikere og finansfolk regnskap som kildeinformasjon. For hvem balansen ikke er ny, vet de at indikatorer (eiendeler, forpliktelser) tildeles koder når de fyller ut. Et eksempel på fylling er vist på bildet.

Dette er et utdrag fra balansen. Det er fem seksjoner i det, to kapitler hører til omløpsmidler og langvarige eiendeler, det vil si til elementene i formuen til et selskap som kan selges eller omgjøres til penger. De resterende tre seksjoner: gjeld, kapital og reserver. De forholder seg til verdikilder.

Når du har tilgjengelig en fullstendig balanse for foretaket, kan du derfor beregne alle indikatorene, inkludert den absolutte likviditetsgraden. Balanseformel:

Til abs. L = (kode 1240 + kode 1250) / (kode 1520 + kode 1510 + kode 1550).

Datatolkning

Nå må du finne ut hvilke spesifikke forpliktelser og eiendeler som er inkludert i definisjonen av indikatoren. Så telleren er eiendeler, og de mest likvide. Linje 1240 viser mengden finansielle investeringer inntil et år eksklusive kontantekvivalenter. Disse inkluderer: gjeldspapirer, autoriserte innskudd i andre organisasjoner, lån til visse selskaper og andre lignende investeringer. Fakta er at i balansen til foretaket i den første delen er det linje 1170, som også gjenspeiler økonomiske investeringer, men de er langsiktige og deltar ikke i beregningen av denne indikatoren. Kode 1250 er kontanter og kontantekvivalenter. Disse eiendelene inkluderer kontanter på hånden, på kontoer, overføringer i transitt, innskudd og meget likvide verdipapirer.

Absolutt likviditetsgrad er forholdet svært likvide eiendeler til presserende og kortsiktige forpliktelser. Nevner av formelen består av lånte midler, gjeld til andre enheter og andre forpliktelser.

Absolutt likviditetsforhold: formel

Hvis vi strukturerer balansen for eiendeler og forpliktelser, kan det tidligere registrerte uttrykket for absolutt likviditet være representert med en mer generalisert formel. Eiendeler er med på å gi fortjeneste for foretaket, og forpliktelser danner eiendeler.De er sammenkoblet og like store, derfor kalles formen for disse elementene i økonomisk aktivitet balansen.

Et kvalitativt kjennetegn på eiendeler er likviditet, det vil si deres evne til å bli til penger. Det følger at kontanter er den mest likvide. Forpliktelser er gruppert etter forfall. Forholdet mellom grupper av eiendeler og forpliktelser bestemmer de relevante indikatorene.

Så hvordan beregner jeg det absolutte likviditetsforholdet? Balanseformelen er generalisert:

Til abs. L = A1 / (P1 + P2).

Gruppe A1 som den mest likvide inkluderer kontanter og kortsiktige investeringer. Totalt er det 4 slike grupper, etterfulgt av hurtigselgende, saktegående og vanskelige å selge eiendeler.

P1 er en gruppe med presserende forpliktelser, og P2 er en kategori kortsiktig gjeld. Det er også langsiktig (P3) og varige forpliktelser (P4).

Balanse likviditet

Å bestemme graden av dekning av et selskaps forpliktelser med eiendeler hvis tidsintervall for å konvertere dem til kontanter tilsvarer perioden for tilbakebetaling av forpliktelser kalles likviditetsbalanse.

• Når A1 er større enn P1, antas det at organisasjonens soliditet i rapporteringsperioden er tilstrekkelig.
• A2 mer enn P2 indikerer muligheten til å dekke forpliktelsene til foretaket i nær fremtid.
• A3 over P3 er en betingelse som bekrefter solvensen til en økonomisk enhet i en lang periode.
• A4 mindre enn P4 følger som en konsekvens av de tre første forholdene og indikerer tilstedeværelsen av virksomhetens egen arbeidskapital.

Saldoen er ikke flytende forutsatt at A4 => P4. Imidlertid er en slik analyse tilnærmet, mer presist, konklusjonen om soliditeten til foretaket kan gjøres ved bruk av økonomiske forhold. Det er en sammenligning av forpliktelser og likvide eiendeler som lar deg beregne den absolutte likviditetsgraden i balansen, som er lik de private midlene fra den første gruppen av eiendeler og summen av kortsiktig og kortsiktig gjeld.

Den økonomiske betydningen av absolutt likviditet

I henhold til beregningen og formelen viser verdien av den absolutte likviditetsgraden hvilken prosentandel av kortsiktig gjeld et selskap kan betale ut av de tilgjengelige midlene på kontoen. Denne indikatoren er interessant for leverandører av råvarer, siden det tas hensyn til absolutt likviditet for å vurdere dagens evne til å betale forpliktelser.

Men hva skal være indikatoren for at solvens skal anses som normal? I utenlandsk praksis blir normen for den absolutte likviditetsgraden på 20% eller 0,2 vedtatt. Det ser ut til at jo høyere denne indikatoren er, jo bedre. Men en høy verdi kan oppnås i forbindelse med den irrasjonelle strukturen i kapitalen, når andelen av eiendeler er høy og gjenspeiler penger som ikke er investert i produksjonen. Det er bedre å bruke for analyse av denne koeffisienten i dynamikk i flere rapporteringsperioder.

Absolutt likviditetsforskjell fra nåværende og presserende

Hvis den absolutte likviditetsgraden viser øyeblikkelig solvens, reflekterer de kritiske og nåværende likviditetsdata selskapets evne til å dekke gjeld på mellomlang og lang sikt. Selv om økonomisk analyse beregner alle tre koeffisientene, er de oppnådde verdiene interessante for forskjellige grupper av fag. Så den raske likviditetsgraden er viktig for kreditorer og banker for å vurdere rettidig solvens.

Gjeldende likviditetsindikator brukes av investorer for å bekrefte oppfyllelsen av gjeldende forpliktelser i rett tid. Og den absolutte likviditetsgraden er attraktiv for leverandører med korte låneperioder, fordi dens verdi uttrykker muligheten for å umiddelbart betale tilbake kortsiktige forpliktelser.

Hovedforskjellen mellom alle tre indikatorene er sammensetningen av likvide eiendeler som deltar i tilbakebetaling av selskapets gjeld.

Verdi over / under normal

Som nevnt tidligere er den utenlandske absolutte likviditetsgraden 0,2, men i russisk analytisk praksis er den øvre grensen for denne verdien, som er 0,5, identifisert. Når verdien er under normalen på 20%, antas det at veksten av kortsiktige lån ikke er proporsjonal med økningen i omløpsmidler. Situasjonen kan ha sammenheng med fremveksten av nye kilder til merinntekter for selskapet, som et resultat av at det ble forårsaket en økning i gratis kontantkontoer.

Økningen i absolutt likviditetsgrad kan være forbundet med en reduksjon i fordringer på grunn av avtale med motparter om forskuddsbetaling av leveranser, samt optimalisering av lagerstyring.

Generelt sett bør i praksis hensynet til likviditetsforhold ledsages av deres helhet. Verdispredningen kan være alle slags grunner som teoretisk er umulig å dekke.

Måter å øke likviditeten til foretaket på

• Nedgang i fordringene. En exit er en avtale med skyldnere om å inngå en sesjon som overfører en skyldners forpliktelser til en tredjepart.
• Resultatøkning. Det er ingen spesifikke anbefalinger for denne posten, siden det er en avhengighet av denne indikatoren av forskjellige faktorer som er individuelt iboende i hver økonomiske enhet.
• Nedgangen i aksjer med økning i arbeidskapital.
• Optimalisering av kapitalstruktur, hvor egenkapitalen må overstige lånt.

Etter disse punktene vil selskapet bli løsemiddel, attraktivt for investorer, og da vil den absolutte likviditetsgraden med lignende indikatorer være innenfor normale grenser.

Beregningseksempel

Det gis et utdrag av den fullførte balansen i foretaket, det er nødvendig å beregne den absolutte likviditetsindikatoren.

For å finne den absolutte likviditetsgraden, hvis formel ble beskrevet tidligere, er det nødvendig å erstatte verdiene fra balansen som tilsvarer en spesifikk kode i uttrykket: kvotient av eiendeler etter koder (1240 + 1250) med forpliktelser (1510 + 1520 + 1550), derav:

Abs. 2014 = 800/300 + 189 + 100 = 1,36

Til abs. L 2013 = 600/150 + 525 + 150 = 0,73

Til abs. 2012 = 400/400 + 551 + 90 = 0,39

Kortsiktig gjeld i rapporteringsøyeblikket kan tilbakebetales umiddelbart i 2014; i 2013 - om 1,4 dager, og i 2012 vil forpliktelser som ikke overstiger 12 måneder være oppfylt på 2,5 dager.