Solvens og likviditet er de viktigste egenskapene til den økonomiske tilstanden til ethvert selskap. En solvensanalyse lar deg vurdere de økonomiske mulighetene til selskapet som helhet når det kreves tilbakebetaling av gjeld. Likviditet forstås som tilstrekkelig med tilgjengelige midler og andre alternativer for å betale gjeld.
Funksjoner i løsemiddelfirma
Solvensen til ethvert selskap bestemmes av dets arbeidskapital, som igjen bestemmes av forskjellen mellom omløpsmidler og kortsiktig gjeld. Selskapet vil ha kapital frem til kort sikt eiendeler er det ikke ble større enn ham. Solvensanalyse lar deg vurdere selskapets netto omløpsmidler. Når arbeidskapitalen stiger, oppstår kontantstrømmer, og når den faller, må et selskap ta opp lån og låneopptak.
Hvordan ikke gå konkurs
Hvis et selskap blir erklært insolvent, oppstår spørsmålet om dets avvikling eller omorganisering. I tillegg, hvis hun ikke kan betale som en del av sine kortsiktige forpliktelser, har kreditorer rett til å inngi søksmål mot selskapet for å erklære det konkurs. Konkurs er av to typer:
- En skyldner som blir beskyldt for useriøsitet, inkonsekvens eller uærlig forretningsdrift (driver spekulativ virksomhet, pengespill eller mangelfull regnskapsføring) blir anerkjent som enkel konkurs.
- Et selskap som begikk ulovlige handlinger med sikte på villede långivere eller spesifikt overvurderte kildene til selskapets eiendomsdannelse.
Konkurskriterier
Rettidig solvensanalyse er en mulighet til å forhindre sannsynlig konkurs. Dets viktigste funksjoner er:
- Feil struktur på omløpsmidler, noe som fører til insolvens av selskapet.
- Langsom omsetning av arbeidskapital på grunn av for store aksjer eller gjeldsforbrytelser.
- Kostbare lån og lån som ble tatt av organisasjonen.
- Et stort beløp fordringer som ble avskrevet som tap.
- Analysen muliggjør rettidig identifisering og eliminering av slike negative trender som kan føre til konkurs i bedriften.
Funksjoner ved analysen
Analyse av selskapets soliditet og fastsettelsen av dets økonomiske tilstand er den viktigste typen informasjonskilde om selskapet. Videre er hoveddokumentet regnskap, og en utvidet analyse kan utføres på grunnlag av regnskap og skatteregnskapsregistre og generelt all informasjon som kan fortelle om volumet på selskapets eiendeler. Ved å vurdere solvensnivået kan du utføre følgende arbeid:
- regelmessig prognoser selskapets økonomiske stilling og stabilitet;
- overvåke rettidig oppfyllelse av selskapets forpliktelser;
- øke tilliten til samarbeidspartnere og investorer for felles aktiviteter;
- tilbakebetale lån fullt ut og vurdere effektiviteten av bruken.
Hva er teorien?
Analyse av en virksomhets solvens bestemmes først og fremst av dens likviditet. Derfor spilles en viktig rolle av likviditetsforhold, som gjør det mulig å bestemme selskapets evne til å oppfylle sine egne forpliktelser på bekostning av midlene som er igjen på kontoen eller i kassa for organisasjonen. De viktigste faktorene for å vurdere et selskaps solvens er:
- nåværende likviditet;
- levering av skyldnerens forpliktelser med eiendelene;
- solvens på selskapets kortsiktige forpliktelser.
Typer solvens
Analyse av selskapets soliditet lar deg vurdere graden av sikkerhet. For dette analyseres verdiene for øyeblikkelig, kortsiktig, mellomlang sikt og langvarig solvens. Øyeblikkelig soliditet er den samme likviditeten, det vil si selskapets evne til å betale det rettidig kortsiktig gjeld. Oppgjør er ofte sammenfallende med leverandørgjeld, som må tilbakebetales om ett år.
Kortsiktig soliditet vurderes ved å sammenligne omløpsmidler og gjeld, som må tilbakebetales innen et år. Oftest er dette dagens forhold. Ved analyse av solvens på lang og mellomlang sikt beregnes følgende indikatorer:
- organisasjonens positive nettoverdi;
- forholdet mellom lånt og egenkapital;
- rentedekning;
- tidsplan for tilbakebetaling av lån.
Hva er solvens laget av?
Når du analyserer en organisasjons solvens, antas det at to faktorer vurderes - tilgjengeligheten av eiendeler og graden av likviditet. Analyse av den første komponenten spiller en viktig rolle, siden hvis et selskap ikke har netto eiendeler, vil det ganske enkelt ikke ha noe å betale for sine forpliktelser.
En strengere indikator på selskapets soliditet er forholdet mellom egenkapital. Det er godkjent av Federal Insolvency Office og beregnes ved å bruke en spesifikk formel. Analyse av organisasjonens soliditet utføres under hensyntagen til spesielle økonomiske forhold: nåværende, rask og absolutt likviditet.
Beregning av likviditetsgrad
Alle tre forholdstall blir beregnet etter samme prinsipp: forholdet mellom omløpsmidler og forskjellige indikatorer på likviditet og kortsiktig gjeld tas med i betraktningen. Ved beregning av kortsiktig likviditet tas det hensyn til omløpsmidler, rask likviditet - likvide omløpsmidler, absolutt likviditet - høyst likviditet.
Analysen av solvensindikatorer kan utføres i henhold til balansen månedlig eller kvartalsvis. Men oppgjør med kreditorer må gjennomføres hver dag. Det er grunnen til en operativ analyse av gjeldende solvens i henhold til betalingskalenderen, som viser følgende data:
- daglig mottak av midler på grunn av salg av produkter eller levering av tjenester;
- mottak av midler som kom som et resultat av tilbakebetaling av fordringer;
- andre kontantinntekter.
Kalenderen er satt sammen på grunnlag av informasjon om forsendelse og salg av varer eller erverv av kapitalvarer.
Enterprise likviditet: hva er det?
Likviditet forstås som selskapets evne til rettidig tilbakebetaling av kortsiktig gjeld på midler mottatt fra salg av omløpsmidler. Graden av likviditet kan være forskjellig, avhengig av type omløpsmidler. Analysen av likviditet og solvens utføres på grunnlag av tre hovedforhold, som vi allerede har nevnt ovenfor. Nå vurder funksjonene deres mer detaljert.
Typer likviditet
Den såkalte hastighetsgraden beregnes på grunnlag av forholdet mellom kontanter og verdipapirer til kortsiktig gjeld. Denne indikatoren lar deg forstå hvor mye av gjelden selskapet kan betale på tidspunktet for utarbeidelse av balansen. Tillatte indikatorer er 0,2-0,3.
En mellomliggende analyse av likviditet og solvens er forholdet mellom kontanter og fordringer og kortsiktige gjeld.Denne indikatoren snakker om de kortsiktige forpliktelsene til selskapet, som kan tilbakebetales ikke bare i kontanter eller verdipapirer, men også den forventede inntekten som selskapet vil motta som følge av arbeidet eller tilbudet av tjenester. Den anbefalte verdien for denne indikatoren er 1: 1. Konklusjoner om dette forholdet kan gjøres avhengig av tidspunktet for forekomsten av fordringer, kvaliteten på tilbakebetaling og den økonomiske tilstanden til selskapet som helhet.
Analyse av selskapets likviditet og solvens innebærer å ta hensyn til den generelle likviditetsgraden, det vil si den generelle sikkerheten til selskapet med arbeidskapital. Denne indikatoren er forholdet mellom den faktiske prisen på alle omløpsmidler i selskapet og kortsiktige forpliktelser, det vil si forpliktelser.
Balanse likviditet
Organisasjonens nåværende solvens avhenger av likviditeten til omløpsmidlene, det vil si muligheten for å konvertere dem til kontanter eller bruke dem til å redusere forpliktelsene. Likviditetsanalyse lar deg vurdere sammensetningen og kvaliteten på omløpsmidler i forhold til deres likviditet. Og i dette tilfellet spilles en viktig rolle ved analysen av soliditeten i balansen. Han snakker om graden av dekning av forpliktelsene til foretaket med dets eiendeler, mens de bør konverteres til penger i henhold til forpliktelsen til forpliktelsene.
Endringen i likviditetsnivå estimeres enkelt basert på dynamikken i egen arbeidskapital fast. Alle eiendeler som er nødvendige for å vurdere likviditet er delt inn i fire grupper: de mest likvide eiendelene, raskt bevegelige eiendeler, saktebevegende eiendeler og vanskelig å selge eiendeler. Forpliktelser er også delt inn i fire grupper, avhengig av hvor presserende tilbakebetaling av låneforpliktelser er: de mest presserende forpliktelsene, kortsiktige forpliktelser, langsiktige forpliktelser og varige forpliktelser. Balansen anses som absolutt likvid hvis følgende ulikheter er tilfredsstilt:
- A1> P1.
- A2> P2.
- A3> P3.
- A4
Hva sier loven?
I henhold til de etablerte standardene blir det foretatt en foreløpig analyse og vurdering av soliditeten til et foretak for å kontrollere selskapets soliditet og å anerkjenne strukturen i balansen som utilfredsstillende hvis visse økonomiske kriterier ikke er oppfylt, hvis likviditetsgraden ved rapporteringens slutt er mindre enn 2, og avsetningen med egenkapital i samme tidsperiode er mindre enn 0,1.
I henhold til lovgivningen er den virkelige evnen til et foretak til å gjenopprette eller miste solvensen i en viss periode basert på koeffisienten for gjenoppretting (tap) av solvens.
Hva gjør du med en insolvent virksomhet?
Analyse av likviditet og soliditet for et foretak er en mulighet til å forhindre rettidig økonomiske problemer. Men hvis det blir slått fast at selskapet er insolvent, og balansestrukturen er utilfredsstillende, blir det gjennomført en detaljert analyse av all dokumentasjon, inkludert regnskap. På dette stadiet blir årsakene som førte til forverring av den økonomiske tilstanden til et bestemt selskap analysert.
Det er sant, ofte gir ikke en økonomisk analyse av soliditeten til et foretak, som utføres på grunnlag av balanseinformasjon og skjemaene som er knyttet til det, omfattende informasjon. Det er derfor balansen blir utsatt for grundig undersøkelse, der du kan evaluere statusen til spesifikke indikatorer for selskapets økonomiske aktiviteter, spore retningen på balanseendringen, og også analysere dataene i sammenligning med indikatorene til andre virksomheter i samme område.
Funksjoner ved analysen av balansevalutaen
Analyse av stabilitet og solvens krever nøye oppmerksomhet på data om balansevalutaen i begynnelsen og slutten av rapporteringsperioden.Hvis den i løpet av denne perioden har gått ned, indikerer dette at selskapets økonomiske omsetning har blitt lavere. Og dette fungerer som grunnlag for å sjekke årsakene til dette fenomenet, først og fremst årsakene til reduksjonen i etterspørselen etter varer eller tjenester fra dette foretaket. Hvis det i rapporteringsperioden var en økning i balansevalutaen, må du forstå hvorfor omvurderingen av anleggsmidler skjedde hvis selskapets forretningsaktivitet forble på samme nivå. Det vanskeligste i denne analysen er å ta hensyn til påvirkningen fra inflasjonsprosesser.
Analyse av økonomisk soliditet innebærer utredning og struktur av forpliktelsessiden i balansen, noe som gjør det mulig å identifisere årsakene til selskapets økonomiske ustabilitet. Som hovedregel er de viktigste økonomiske problemene forbundet med en irrasjonelt høy andel av lånte midler i kilder som er involvert i finansiering av forretningsvirksomhet. Samtidig anses langsiktige lån og innlån som kilder til selskapets egne midler. De er også:
- autorisert kapital, inkludert ekstra innbetalt kapital;
- reservekapital og reservefond;
- akkumuleringsmidler;
- målrettet finansiering, målrettet inntekt.
Hvis andelen av organisasjonens egenkapital for noen av disse punktene vokser, kan vi si at selskapets økonomiske stabilitet vil øke. En beholdt inntjening kan bli en kilde til påfyll av arbeidskapital og en mulighet til å redusere nivået på kortsiktige kontoer som skal betales.
Analyse av kortsiktig gjeld
Analyse av soliditet og stabilitet i selskapet innebærer å ta hensyn til strukturen til kortsiktig gjeld på lån. Som en del av analysen anbefales det å bekrefte følgende data:
- kortsiktige banklån og forskjellige lån;
- gjeld til andre selskaper;
- gjeld til budsjett, sosialforsikring, ekstra-budsjettmidler;
- lønns restanser.
Hvis det ble funnet en tendens til å øke andelen av lånte midler, indikerer dette for det første den økende ustabiliteten til selskapet fra et økonomisk synspunkt, og for det andre aktiv omfordeling av inntekt fra utlåner til skyldneren.
Hvis eiendeler har endret seg
Som en del av analysen av soliditeten til foretaket, blir nøye oppmerksomhet rettet mot analysen av eiendelenes struktur. Forskningen deres blir utført fra forskjellige synsvinkler - både fra stillingen deres deltakelse i produksjonen er, og i forhold til deres likviditet. Produksjonssyklusen gjennomføres som regel ved bruk av anleggsmidler, immaterielle eiendeler, aksjer, kostnader og kontanter. De lettest likvide eiendelene er midlene på kontoen, kortsiktige verdipapirer, og de vanskeligste å selge er anleggsmidler som er i selskapets balanse. Hvis endringen i eiendeler økte andelen av arbeidskapital, indikerer dette flere funksjoner:
- Det at det dannes en mer mobil formuesstruktur, noe som vil fremskynde omsetningen til selskapsmidler.
- Det faktum at det er en faktisk immobilisering av en del av arbeidskapitalen.
- Det faktum at den reelle vurderingen av anleggsmidler ble forvrengt, for eksempel med feil regnskap.
Dermed er en betimelig analyse av selskapets soliditet i stand til å gi mye nyttig informasjon om dens aktiviteter og økonomiske tilstand.
