1867 yılı, altının tek bir ulusal ve dünya parası biçimi olarak tanıdığı bir zamandı ve altın standardının tanıtılmasının gerçekleştiği Paris para sistemi bu formun düzeltilmesinde ilk adımdı. Uluslararası ve eyaletler arası anlaşmaları pekiştirerek, dünya ekonomisinde para birimlerinin nasıl örgütlendiğini açıklar. Dünya para biriminin ortaya çıkışının ilk evreleri, on yedinci yüzyılda, metal içeriğine göre para alış verişinde bulunmuştu; Her ülke kendi metalinden para basar. Demir, kurşun, kalay, nikel ve tabii ki altın, gümüş ve bakırdı. Döviz kuru sadece asil metallerde belirlendi.
Altın veya gümüş
Paris para sistemi kurulmadan önce, ülkelerin bir kısmı altını para değerinin bir ölçüsü olarak kullandı, diğeri gümüş. İlk defa, 18. yüzyılın sonunda İngiltere'deki döviz kurunu belirlemek için tek biçimliliği sağlama fikri dile getirildi, daha sonra bu ülkenin bankaları sterlinlerinin döviz kurunu belirlemek için altın tabanına geçti. Bir süre sonra, Güney Afrika'da zengin altın yatakları keşfedildi ve bu nihayet dünya seçimini onayladı. Gümüş arka plana soldu. Paris para birimi sistemi temel olarak ekonomik nedenlerden dolayı kuruldu ve hem askeri hem de dış politika faktörleri dünya para biriminin seçimini etkiledi.
Çok fazla geçiş oldu. Örneğin, 20. yüzyılın başlarında, altın standardı pratik olarak çöktü, daha sonra tüm organizasyonu 20. yüzyılın 30'larının sonlarında bir kez daha dağıldı ve son olarak, Bretton Woods para sistemi nihayet küresel ekonomik krizle sonuçlandı. 1865 yılında kurulan Latin Mint, Paris para sisteminin sonradan başardıklarının prototipi haline geldi. Altın standart temelinde birlikte çalışan dört ülke vardı. Bununla birlikte, Paris dünya para sistemi, 30'dan fazla ülke tarafından imzalanan uluslararası bir antlaşmanın imzalandığı Paris'teki bir konferansta resmi onay aldı. Altın standart, 1897'de Witte reformlarıyla birlikte Rusya'ya geldi.
Döviz ticareti
Oluşan altın standardının rejiminde para basmakla meşgul olan her nane, külçeleri madeni paralara dönüştürdü ve madencilik mevcut ve özgürdü, neredeyse bedavaya yapıldı. O zamanın parasının baskın kısmı paralardan oluşuyordu. Banka biletleri de altınla aynı haklara sahip, dönüştürülebilir ve kıymetli metal temin ediyorlardı. Döviz kuru altın paritesine ayarlanmış, ulusal para birimleri kısıtlama olmaksızın yabancı para ve altın değişimi yapmıştır. Bütün bunlar Paris para birimi sistemi tarafından garanti edildi. Özetle kısaca özetlemek gerekirse, bunun iyi ve rahat olduğu not edilmelidir: döviz kurları çok az dalgalanıyordu.
Bununla birlikte, üç ülkenin bu sistemle yaşamaları en uygun olanıydı: Hollanda, ABD ve Büyük Britanya, çünkü bu devletlerin 1914'e kadar serbestçe altın ithalat ve ihracat hakkı vardı. Bununla birlikte, Paris'in uluslararası para sistemi dünyaya giderek daha fazla güven kazandı ve oldukça hızlı bir şekilde yayıldı. Böylece, uluslararası ödemelerin uygulanması, kredi yoluyla veya yabancı bir hesaptan borçlanma yoluyla ortaya çıktı ve kıymetli metalin fiziksel varlığı ve doğrudan devri kayboldu.Teletypes, telefon ve telgraf kısa sürede ortaya çıktı ve sonra döviz satıcıları uluslararası profesyonel döviz ticareti için yeni teknik araçlardan yararlanabildiler.
Altın standardının çöküşü
Paris para sisteminin ilkeleri, Birinci Dünya Savaşı ile bağlantılı olarak iyice sarsıldı. Askeri harcamalar önemli ölçüde arttı ve bu, tüm katılımcı devletler tarafından krediler konusunda önemli bir artış gerektiriyordu. Sonuç olarak, altın için serbest döviz alışverişi durdu. Paris para sisteminin bu zamanki özelliklerinin mevcut ödemeler ve borçların ödenmesi son derece nadir olmasıydı. Bu nedenle, hemen hemen tüm ülkeler altın ihraç etmeyi reddetti ve döviz ticareti kısıtlamaları getirdi. Değerli metaller dolaşımdan çekilmiştir ve bu nedenle altın standardı mevcut değildir. Bununla birlikte, döviz ilişkilerinin ülkeler arasında bir şekilde oturması gerektiğine göre, I. Dünya Savaşı'nın sonunda 1922'de Cenova'da bir konferans yeniden düzenlendi.
Savaşın sonucu olarak yıkılan eski sistemin yerine yeni bir parasal sistem doğdu. Paris ve Ceneviz para birimi sistemleri, birbirinden farklıydı, çünkü ikincisi altına dayanmıyordu, fakat altın borsa standardı. Katılan ülkelerin ulusal para birimleri kısmen altına dönüştürülebilirliklerini kısmen geri kazandılar ve yalnızca külçe formunda madeni para değil. Savaş, dünyanın dört bir yanındaki hazine altın rezervlerini dağıttı - Japonya, Fransa, Büyük Britanya ve Amerika Birleşik Devletleri; Kalan ülkeler kilit para birimlerine odaklanmak zorunda kaldılar. Sloganı altın ile değiştirilen yabancı para ödeme aracıydı. Çoğunlukla uluslararası hesaplamalarda kullanılıyorlardı. Ve yine de, en azından parçalayıcı olan, Paris para sisteminin temel ilkeleri, 1928 yılına kadar sürdü.
Üç blok
1929'da bir kriz çoğu ülkenin ekonomisini zayıflattı. Neredeyse tümü, kendi para birimlerini altın karşılığında takas etme özgürlüğünü reddetti. Paris para birimi sistemi zaten Bose'da dinlenmişti, altın standardı ülkeler arasındaki ticari ilişkiler üzerindeki ekonomik etkiyi neredeyse durdu. Ancak, bu alandaki uluslararası fikir birliği gerekliydi. Bir sonraki konferans 1933'de Londra'da yapıldı ve altmış altı ülke buna katıldı. Ancak Paris para sistemi geri dönmedi. Katılan ülkelerin her biri altın rezervini kendi ihtiyaçları için korumaya karar verdi. Altın standarda geri dönme veya bir para birimi, gümrük ve uluslararası borç ateşkes (Üçlü Ateşkes) kurulması konusunda herhangi bir anlaşmaya varılmadı. Londra konferansı büyük bir patlama ile başarısız oldu. Sonuç, döviz bloklarının ortaya çıkmasıydı.
İlk olarak, İngiliz İmparatorluğu'nun topraklarında Hindistan ve Pakistan, bir dizi Avrupa ülkesi olan Çekoslovakya, Macaristan ve ayrıca Mısır, Irak, İran ve aslında Japonya hüküm sürdü. İkinci blok, Amerika Birleşik Devletleri, Kanada, Latin Amerika, Newfoundland'ı içeren dolar bloğudur. Polonya, İtalya, İsviçre, Belçika, Fransa ve Hollanda, frangı dolaşımda olan üçüncü bloğa gitti. Bu çöküş, Paris para birimi sisteminin tüm ulusal para birimleri için yeterli olmayan altın standartlara dayanması nedeniyle gerçekleşti. Ve Cenevre'deki altın değişim sistemine göre, dolaşımdaki tüm para neredeyse tamamen kâğıttı, ihraç bankasında her zaman saf altınla değiştirilebiliyordu. Ancak teorik olarak. Ancak pratikte bankaların kâğıt parayı tam olarak karşılayacak kadar fazla metalleri olmadığı ortaya çıktı. Ve sabit kapsama alanı için daha az altın varken, daha fazla devlet kağıt parası toplandı ve ilave olarak yaratıldı.Dolaşan tüm para birimlerini değiştirmek imkânsızdı, bu yüzden en güçlü üç kişi seçildi: sterlin, Fransız frangı ve dolar. Diğer ulusal para birimleri onlara bağlı.
Tarihte yeni bir dönüş
Cenova'daki konferanstan bu yana, ülkeler arasında ciroda altın rolü kaçınılmaz şekilde azaldı. Paris para sisteminin temel özellikleri modern yaşam resmine hiç uymuyordu. Zaman, farklı ülkeler arasındaki kredi ve ödeme ilişkilerinde daha da gelişmiş bir iyileştirme gerektiriyordu. Kesin olarak bu iki dünya savaşı arasındaki çağrı, bütün biçimleriyle birlikte temizliği gelişti. Devletlere finansal ve kredi ve ticari ilişkilerin düzenlenmesini önemli ölçüde güçlendirme fırsatı verildi, kontrolü kısıtlamaya başladılar ve ülkeler arasında sermaye ve mal hareketini daha da kısıtladılar, bankalar faaliyetlerinde sıkı bir düzenleme yaptılar.
II. Dünya Savaşı'nın başlaması iki aşamalı bir ekonomik süreç seyrine yol açtı. Bir yandan, devletler kontrolü güçlendirdi ve tüm ekonomik süreçlerin kontrolünü sıkılaştırmaya başladı; diğer yandan da, onların ekonomilerini geliştirmeye önem verdiği için kaçınılmazdı. Böylece, savaş sonrası dönemde, yeni bir yaklaşıma duyulan ihtiyaç ortaya çıktı, Paris para birimi sistemi herkesi memnun etmek için durdu. Uluslararası ilişkilerde altın standart nihayet kayboldu. Altın paralar bir dünya parası olmaktan çıktı, külçe altın artık serbest dolaşımda değildi, ancak merkez bankalarında yatıyordu. Altın ithalatı ve ihracatı keskin bir şekilde sınırlandı. Artık tüm para birimleri altın içeriğine sahip değildi ve sadece üçü altına dönüştürüldü. Piyasa talebine rağmen, döviz kurları daha az serbestçe yüzdüler. Paris para birimi sistemi tüm bunları daha önce düzenleyebilirdi. Onun hâkim ekonomik ilişkilerinin özelliği şimdi uyuşmuyordu.
Altın standarda güven kaybı
Dünya parası yerine altın kullanmanın avantajı, metalin altın parasının sabit olması gibi yıpranmamasıdır. Ve dezavantajı, bir dolaşım aracı olarak altın rezervinin esneklikte çok eksik olmasıdır. Bu nedenle, o zamanlar en popüler para birimlerinden birinde gösterilen döviz bonosu - sterlin - taslaklar tarafından büyük bir rol oynadı. Dolaşımdaki olanakların yetersizliği nedeniyle, altın daha aktif olarak kredi parasını dışlamaya başladı. Ve yakında ödemeler dengesi pasif bir bakiye olsaydı, yalnızca kamu borçları değerli metallerle ödendi. İngiliz Sterlini, Birinci Dünya Savaşı bir dünya krizinde sona erene kadar uzun süre rezerv para birimi olarak görev yaptı. Sadece Amerika Birleşik Devletleri ve Japonya altın karşılığında döviz takas etmeye devam etti.
Altın standardın böylesine uyumlu bir sistemi neden çöktü? Sebepler şunlardır: askeri masrafları karşılamak için önemli masraflar gerekiyordu ve çok fazla kağıt para vardı; savaşçılar katı para birimi kısıtlamaları getirerek uluslararası sistemin birliğini tahrip etti; Altın kaynaklar tükenmişti, çünkü askeri ihtiyaçları finanse etmek gerekiyordu. 1920 yılına gelindiğinde dolar, pound karşısında% 30, Fransa frangı ve İtalyan lirası% 60, Alman markası% 96 oranında düştü.
Altın rezervleri için ambarlar
Ceneviz para birimi sistemi, ödeme yöntemini yabancı para biçiminde sloganı olarak adlandırdı. Altın borsa standardı, söylendiği gibi, 1922'den II. Dünya Savaşı'nın sonuna kadar, ikinci dünya para sistemi biçiminde mevcuttu. Prensipleri biraz farklıydı: döviz serbest kaldı, ancak ülke doğrudan altın alamadı, ancak önceden satın alınan dolar, frank veya pound aldı. Tamamen uluslararası operasyonlarda bir döviz takası yapıldı.
Altın cinsinden döviz paritesinde tasarruf sağlanmış, serbestçe düşen döviz kurları restore edilmiştir. Bununla birlikte, 1929'da, ekonomik krizin olumsuz etkileri modernleştirilmiş yeni sistemi etkilemeye başladı. Başkentler taşmaları gözlemlendikçe dengelerini kaybetti, döviz kurları ve ödemeler dengesi çok fazla dalgalanmaya başladı. Borçlu ülkeler borçlarını geri ödeyemediklerinden uluslararası kredi yavaş yavaş durgunluğa düştü.
Ceneviz para sisteminin sona ermesi
Böylece ayrı bölgeler vardı ve her şeyden önce Almanya oldu. Ülkeler birbiri ardına altın döviz standardını reddetti, döviz dampingi başladı. İlk olarak, sömürge ve tarım ülkeleri bu parasal sistemden ortaya çıktı, daha sonra Büyük Britanya, Avusturya ve Almanya da dahil olmak üzere birkaç Avrupa ülkesi ve 1933 yılında ABD, topraklarında her türlü altın ve külçe dolaşımını yasaklayan altın değişim sistemini reddetti. Ülke dışındaki değerli metallerin ihracatı da yasaklandı. Ancak, altın karşılığında dolar takası yapmak için ABD asla durmadı.
1936'da Fransa altın döviz sistemini terk etti; bunun ardından çoğu ülke para kontrolleri ve birçok kısıtlama getirdi. ABD Doları daha güçlü ve daha tutarlı hale geliyor ve sterlin yerine, dünya ana para biriminin pozisyonlarında liderliğini yitiren dünya para birimi arenasının yerini alıyor. ABD, farklı ülkelerin ulusal parasal sistemlerinin ayrı bölgeler ve bloklar oluşturmasına rağmen, dünya ticaretini tamamen işgal etti.
Yüzmeyi dener
Her döviz bloğunun merkezinde lider ülke vardı, geri kalanı ona ekonomik ve finansal olarak bağlıydı. Bloğa üye devletlerin döviz kurları, liderin para biriminin döviz kuruna eklenmiş, tüm uluslararası ödemeler onun içinde gerçekleştirilmiş ve ülkenin rezervleri depolanmıştır. Her bağımlı para birimi, devlet kredisi bonoları ve bu bloğun liderine ait hazine bonoları tarafından sağlandı.
Böylece, otuzlu yıllarda üç blok oluşturuldu: İngiliz Milletler Topluluğu'ndaki tüm devletlerin Newfoundland ve Kanada dışında katıldığı sterling. Bunlar Mısır, Hong Kong, Portekiz, Irak, İran, Yunanistan, Japonya, Finlandiya, İsveç, Norveç, Danimarka. İkinci blok ise elbette ABD’den gelen bir dolar. Bu bir çok ülkeyi içeriyordu. Neredeyse tüm Güney ve Orta Amerika ve Kanada. Fransa üçüncü bloğun başına geçti ve İsviçre, Hollanda, Belçika, Polonya, Çekoslovakya ve İtalya'yı kanatları altına aldı. Bu en zor olanıydı - altın içeriği yapay olarak korunmuş ve döviz kayıplarına neden olmuştur. Sonuç olarak, blok zaten 1935'te dağıldı ve bir sonraki dönemde Fransa da altın standardı iptal etti.
damping
Damping, ulusal para biriminin ihracatı teşvik etmek için yapay olarak devalüasyon yaptığı tüm anlaşmaları içten dışa doğru yok eden bir döviz savaşının çeşitlerinden biridir. ABD ve İngiltere’de, daha sonra Kanada ve Belçika’da ve en sonunda İsviçre, Hollanda ve Fransa’da oluşturulan istikrar fonları ile gerçekleştirildi. II. Dünya Savaşı'nın başlangıcında, Ceneviz sistemi hiçbir ülkeyi tatmin etmedi. Doğal olarak, döviz blokları II. Dünya Savaşı'nın patlamasıyla çöktü. Sonra altın standardı sona erdi ve Paris para birimi sistemi tarafından zekice uygulandı. Kısaca özetlersek, dünya savaşlarının her seferinde finansörler tarafından inşa edilen uluslararası parasal ilişkilerin ahenkli yapısını tahrip ettiğini söyleyebiliriz.
Ancak altının dünya parası işlevindeki rolü büyüdü. Stratejik mallar sadece altın rezervleri için satın alındı. Almanya, ülkenin altınının neredeyse tamamını silahlara (yirmi altı ton) harcadı, ancak daha sonra işgal altındaki bölgelerde bir buçuk bin tondan fazla değerli metal ele geçirdi. Birleşik Devletler her şeyden daha akıllı davrandı. İyi bir anı, savaş maliyetinin sonucuna dayanarak yapılan uluslararası hesaplamaların ne olduğunu önerdi.Bir kiralama ile geldiler - bir borç değil, bir kiralama, böylece kendilerini yalnızca SSCB ve Britanya pahasına elli milyar dolardan fazla zenginleştirerek kiraladılar. Dahası, ülkesinde en iyi teknolojilere sahip güçlü üretim tesisleri kurdular ve kendi ekonomilerini iyice güçlendirdiler.