Durum tespiti - bu nedir ve ne için?

Yedi kez kontrol edin - bir kez satın alın. Eğer iyi bilinen bir deyimi silerseniz, Durum Tespiti'nin anlamı ve ne olduğu açık olacaktır.

Kelimenin tam anlamıyla, bu cümle İngilizce'den "durumun tarafsızlığı" olarak çevrilmiştir. Aslında, iş alanında, bu satılan mal, nesne, varlık hakkındaki bilgilerin nesnel ve tarafsız bir koleksiyonudur. Analitik bir Durum Tespiti prosedürüne, mümkün olan en kısa sürede hazırlanan ve gelecekteki bir işlemin planlanmış bir nesneyi elde etmek için uygulanabilirliğini güvenilir bir şekilde savunan bir uzman değerlendirmesi yapılması eşlik eder.

Yatırım öncesi temel aşama

Öncelikle, Durum Tespiti, bir şirketin mali ve yasal alanlarını iyileştirme fırsatlarını belirleyen bir prosedürdür.

Varlıkların satın alınmasından önceki temel bir adımdır. Durum tespiti, iş dünyası nedir? Gelecekteki yatırımcıya yardım ediyor:

Mülkiyet veya varlıkların satın alınmasını biçimlendirmek ve optimize etmek.
İşlem sırasında risk alın.
Yatırım anlaşmaları yapıldıktan sonra olası kriz aşamalarını doğru bir şekilde belirleyin.
Potansiyel yatırımların ticari cazibesini belirleyin.
Durum Tespiti raporlarını alın (muhasebe, vergi ve personel), böylece maksimum işlem şeffaflığı sağlanır.

Neden Durum Tespiti?

Modern pazar katılımcıları risk yönetimine duyulan ihtiyaçla karşı karşıya kalmaktadır; bu, büyük şirketlerin güvenliğini ve küçük işletmelerin başarılı bir şekilde gelişmesini sağlar. Yeni bir iş kazanmak üzere olan her yatırımcı gelecekteki bir iş ortağı hakkında kapsamlı bilgi almak ister.

Nedeniyle Durum Tespiti, belirli hedeflere ulaşılmasıyla karakterize edilir, örneğin:

şirketin finansal faaliyetleri, muhasebe, vergi ve istatistiksel raporlama oluşumunun yasallığı hakkında güvenilir bilgi;
kuruluşun nesnel rekabet gücünün belirlenmesi;
şirket yönetiminin yeterlilik analizi.

Araştırma nesnellik yüzleri

Bir yatırım nesnesinin araştırma prosedürünü yürütmenin önemi, aşağıdaki faktörlerle belirlenir:

yatırımcı, gelecekteki bir sahibi olarak, edinilen mal hakkında kapsamlı, bağımsız ve profesyonel bir analize dayalı olarak doğru ve güvenilir bilgiler alır;
yatırımcı, özellikle edinilen nesnenin yeniden inşası veya modernizasyonunun gerekli olduğu durumlarda, yatırım sermayesinin uygulanabilirliğini belirlemek için kendi hesaplamalarını yaparken elde edilen güvenilir veriler üzerinde çalışabilir;
Durum Tespiti analizi ve sonuçları, mülkün nihai fiyatını etkileyebilir, çünkü fiyatı belirlemek için doğrulayıcı yöntem uzman görüşüne dayanmaktadır.

Ne zaman gerekli?

Kural olarak, hem yatırımcı hem de yatırım çeken şirket bağımsız bir analiz yapmakla ilgilenmektedir. Aynı zamanda, yatırımcı gelecekteki ortağı ayrıntılı olarak inceleme fırsatına sahiptir ve yatırım almak isteyen bir şirket bağımsız uzmanları çekerek iyi niyetini doğrulayabilir.

Bu bakımdan, analizin ilk aşamasının Due Diligence tarafından yapılması gereken durumlar vardır:

İşletmelerin birleşmesi, işletmelerin, ekonominin çeşitli sektörlerinin yapıları da dahil olmak üzere küçük işletmelerin daha büyük işletmelere alınması.
Hisse devri, diğer şirketlerin hisseleri yatırımı.
Arazi dahil her türlü gayrimenkulün iktisabı.
Ortakların kurulmasıyla birlikte şirketin genişlemesi.
İş geliştirme için krediler ve krediler.
Sponsorluk veya bedava hedeflenen finansman.
Durum Tespiti onayı yapıldığında ticari fayda elde etmek için diğer finansal işlemler ve yatırımcı veya alıcıya devredilen işlem nesnesi veya yatırılan proje hakkındaki gerçek veriler hakkında bilgi istenir.

İşletme sorunlarına pratik çözüm

Bununla birlikte, Durum Tespiti raporunun asıl amacı gelecekteki yatırımların etkinliğini, gayrimenkul ile yapılan işlemlerin yasal saflığını sağlamak, yani olumsuz sonuçlara yol açmadan yatırım sağlamak için incelemek için çok fazla değildir. Bu prosedürün dünyadaki uygulamaları genellikle şirketin gelişimindeki çeşitli aşamalarla ilişkilidir.

Atanan görevlere bağlı olarak aşağıdaki hizmet türleri ayırt edilir:

Bir iş projesi aşamasında, işin yeni fikrini reddetmek veya finanse etmek amacıyla bir Tohumluk Durum Tespiti (“tohum” olarak tercüme edilir) analizi yapılır.
Bir kuruluş henüz yeni ortaya çıktığında, deneyim ve piyasa değeri ya da geçmişine sahip olmadığına dair bir analiz yapılması nedeniyle, projenin başlangıcında ek finansmana karar vermek için profesyonel bir kontrol yapılır.
Erli Due Diligence - Kuruluşun bir sonucu olarak ürünün satışına geçişte şirketin gelişiminin ilk aşamasında yapılır.
Genişleme analizi, yeni pazarlara girme, alışılmadık bir ürün veya hizmetle piyasayı yakalama, üretimde daha fazla artış ve ek pazarlama maliyetlerini dikkate alma ile ilişkilidir.
Expediency veya Bridge finansmanı, bir şirketin bir özelden bir anonim şirkete borsada hisse kaydı ile devredilmesi sırasında finansman ihtiyacını incelemeyi amaçlar.
Geri Dönüş Durum Tespiti, şirketin mali tabanını istikrara kavuşturmak için kriz döneminde gerçekleştirilir.
Teslim Alma yönetimi, Teslim Alma Durum Tespiti yönetimi (kısaltmaların çevrilmesi, sırasıyla "harici satın alma" ve "dış satın alma" anlamına gelir), bu tür bir araştırma, şirketin yeni bir işletme elde etmek için borç almayı düşündüğü durumlarda veya İşletmenizin üçüncü şahıslar tarafından kullanılması.

Ek olarak, şirketin aşağıdakileri içeren Durum Tespiti prosedürüne ihtiyaç duyduğu durumlar vardır:

Şirketin düşük performans göstergeleri.
Şirket varlıklarının ele geçirilmesine ilişkin dava.
Vergi denetimleri sırasında tespit edilen ihlaller.
Rekabet gücündeki düşüş ve rakip firmaların konumunun güçlendirilmesi.
İş uyuşmazlıklarının çözümü.

Durum Tespiti, yalnızca şirketin mevcut planlarını değil, aynı zamanda geliştirme stratejisi, yönetim sistemini de değerlendirmenizi sağlar. Üretim süreçlerinin organizasyonunda, fiyatların optimizasyonunda, şirketin fizibilitesini haklı çıkarmaktan ziyade umutları ortaya koymak için rekabetçi avantajlar bulmanıza yardımcı olur.

Bağımsızlık ve nesnellik nasıl sağlanır?

Analitik araştırma için, çeşitli meslek gruplarından uzmanlar katılmaktadır. Durum tespiti analizi üç uzman grubu tarafından gerçekleştirilir:

Finansörler - analistler ve değerleme uzmanları şu anda yatırım nesnesinin değerini belirler, gelecekte analiz edilen varlığın kullanımına ilişkin beklentileri, gelecekteki değerini artırma veya azaltma olasılığını araştırır.
Avukatlar, bir objenin kazanılmasıyla ilişkili riskleri belirlemek için kuruluşun faaliyetlerini yasal olarak inceler.
Denetçiler mali ve muhasebe tablolarını birkaç dönem boyunca kontrol eder, vergi tabanını optimize etme olasılıklarını belirler ve geçmiş vergi denetimlerinin ve vergi risklerinin sonuçlarını analiz eder.

Kendin yapmak mümkün mü?

Doğrulama işleminin uzunluğu genellikle birkaç faktöre bağlıdır. Bu, analiz edilen işletmenin büyüklüğünü ve araştırma için malzeme hacmini içerebilir. Bazen bir denetim, bir aydan bir yıla kadar uzun sürebilir ve her kuruluşun benzer bir süresi yoktur.

Bazı durumlarda, kuruluşlar Bağımsız Durum Tespiti prosedürünü kendi başlarına yaparlar.

Bariz yararları:

azaltılmış denetim maliyetleri;
kendi organizasyonlarının faaliyetlerinin analitik alanında yeni bilgi organizasyonu uzmanları tarafından devralınması;
İşletmenizin ağrı noktalarının kesin tespiti ve şirketinizin faaliyetlerinin kriz aşamalarının üstesinden gelmek için üretken yöntemlerin oluşturulması

Şirket içi doğrulamanın avantajlarına rağmen, ciddi zayıflıklar da bulunur.

Bağımsız olarak yürütülen prosedürün ana dezavantajları:

denetime katılan uzmanlar tarafından devam eden çalışmaları yürütmek için zaman ve yetersizlik;
İşletmelerde gerekli niteliklere sahip uzmanların eksikliği;
işletme uzmanlarının analiz etmesi zor olan başka bir yeni iş alanı;
bağımsızlık ve tarafsızlık iç denetim personeli ile kontrol etmek zordur.

Bu bakımdan, bağımsız Durum Tespiti genellikle küçük işletmeler için tipiktir.

Büyük yatırımcı kuruluşları genellikle dış değerlendiricileri, finansal ve yasal danışmanları davet eder. Bu, işin kapsamlı ve objektif bir analizini almanızı sağlar.

Durum Tespiti'nin beş ana aşaması. Bu nedir

Uygulamada, prosedür, her biri için nihayet nesnel bir sonuca varılan beş bağımsız aşamadan oluşur.

Operasyonel aşama. en Çalışma Durum Tespiti analistleri aşağıdaki işlemleri yapar:

Şirket sahiplerinin yapısı, kurucu belgeleri inceleyerek, sahiplerinin pay ve haklarını tespit ederek, bu alandaki riskleri inceleyerek belirlenir;
tescil ve menkul kıymet ihracının doğruluğunu ve yasallığını, bunlar üzerinde yapılan işlemleri analiz eder;
pay sahiplerine temettü ödemelerinin zamanında ve eksiksiz olup olmadığı kontrol edilir;
şirketin tüm mülklerinin ve diğer haklarının yasal denetimi yapılır;
Sahiplerin haklarını yerine getirirken tespiti ve olası risklerin açıklaması, risk durumlarını ortadan kaldırma yolları içeren bir rapor hazırlanır.

Finansal analiz Bu Aşama şirketin finansal performansını incelemek için tasarlanmıştır. Aşağıdaki alanlarda bağımsız araştırmalar yapılmaktadır:

kuruluşun finansal durumu;
iş geliştirme ve satın alma fırsatlarının avantaj ve umutlarının değerlendirilmesi;
bir nesnenin piyasa değerini belirlemek;
finansal istikrar, ticari faaliyet ve borç ödeme oranlarına dayalı hesaplamalar;
Olumlu ya da olumsuz sonuç veren tüm göstergeler ve oranlarla bir rapor hazırlanması.

Vergi denetim aşaması. Ana Bu aşamada analizin yönü, şirketin finansal faaliyetlerini, gerçek finansal göstergeleri ve gelecekteki vergi risklerini belirlemek için birkaç yıllık mali faaliyetleri bağlamında incelemektir. Bu çeke yasal Durum Tespiti denebilir. Bu nedir Bu durumda çalışmanın amaçları:

muhasebe tabloları;
işletmenin temel faaliyetleri, üretim analizi, sabit ve sabit olmayan varlıklar;
yatırımların, alacakların ve borçların mevcudiyeti;
işletmenin gizli ve bilanço dışı hesaplarının tespiti, gizli borç yükümlülükleri;
Zorunlu ödeme işlemlerinin zamanlaması incelenmektedir.
Vergi yükünü optimize etmek için yasal beklentiler belirlendi;
Potansiyel vergi denetimleriyle ilgili tüm risklerin ayrıntılı bir açıklaması ve risklerin azaltılması için tavsiyeler içeren bir rapor hazırlanmıştır.

Yasal analiz aşaması. Tarafından tutuldu Durum Tespiti, edinilen varlık türüne göre ayrıştırılmış olan başlık belgelerinin incelenmesi için yasaldır. Bu aşamada, aşağıdaki göstergeler tanımlanmıştır:

şirkette var olan varlık hacimleri ve türleri;
devlet kurumları veya iş ortakları tarafından şirketin yükümlülüklerinin çekilmesinden kaynaklanan risk değerlendirmesi:
tahkim, hakemlerin bilgi tabanları, bilgi kodları üzerinde doğrulama yapılır;
Şirket cirosundan varlıkların yasa dışı elden çıkarılmasına karşı korunma önerileri, şirket faaliyetleriyle ilgili muhtemel risklerin bir listesi, potansiyel risklerin ortadan kaldırılması konusunda önerilerde bulunulmaktadır.

Pazarlama araştırması aşaması. amaç pazarlama analizi, şirketin ürününü rekabet avantajı ve ticari çekiciliği açısından belirlemek ve objektif olarak değerlendirmektir. Sahne aşağıdaki alanlarda gerçekleştirilir:

Şirketin pazar konumunun değerlendirilmesi, şirketin itibarının değerlendirilmesi ile şirketin zayıf bir pazarlama politikasının risklerinin belirlenmesi;
teknik Durum Tespiti veren ekonomik, yasal, finansal faaliyetlerin iş süreçlerinin tanımı, sabitleme göstergeleri ile kapsamlı bir şekilde incelenmesi;
rakip ürünlerin veya varlıkların analitik çalışmaları ve avantajların belirlenmesi;
pazarlama faaliyetlerini optimize etmek için öneriler;
gelişme beklentilerinin değerlendirilmesi;
Denetim sonuçlarına göre sunum materyalinin hazırlanması.

Raporun oluşumu ve önemi

Durum Tespiti prosedürünü düzenleyen Rusya pazarında herhangi bir yasal düzenleme yoktur. Bununla birlikte, böyle bir prosedüre olan ihtiyaç katlanarak artmaktadır.

Prosedürü sipariş eden yatırımcı veya satıcı firma, raporda kaydedilen ve sonuçları iyileştirmek için kullanılabilecek eksiksiz ve objektif bir analiz alır.

İşlem tamamlanır ve müşteriye durum tespiti sağlanır. Örnek bir rapor aşağıdaki bölümleri içerir:

Giriş kısmı
Analiz sonuçlarının açıklaması.
Şirketin tarihini, konumunu ve iş ününü açıklayan bir bölüm.
Yapının tanımı, organizasyon ilkesi, şirket personeli.
Muhasebe ve bilgi sistemlerinin yetkili muhasebe ve vergi raporlaması için kullanımı. Birkaç yıl boyunca performans.
Finansman hareketi ve şirketin net varlıklarının bakımı.
Vergi borcu ve uygulaması.
Kapsamlı şirket geliştirme tahmini
Durum Tespiti sırasında tespit edilen diğer bilgiler.

Nasıl çalışır veya hizmetler için talep

Rusya pazarında bu alanda pahalı danışmanlık hizmeti veren şirketler var. Temel olarak, bu kaliteli araştırma hizmetleri sunan, sözde "Büyük Dört" dir. Bu durumda, marka prosedürün maliyetini tam olarak belirler.

Bazen prosedürün maliyeti, bir uzmanın maliyetlerini göz önünde bulundurarak insan günlerinde hesaplanır; fiyat iş miktarına, teknik Durum Tespiti görevinin detayına ve analizin hızına bağlıdır. Bununla birlikte, sınavın maliyeti, elde edilen sonuçlarla dengelenmektedir.

Örneğin, Moskova'nın merkezinde satın alınmak üzere teklif edilen bir arsanın Durum Tespiti ile bir dondurma fabrikasının korunması konusu ayrıntılı olarak incelenmiştir. Mevcut durumu analiz eden KSK gruplarının uzmanları ve uzmanları, tesisteki çok sayıda kiracının risk göstergelerinin normal olduğunu ve arazi edinmenin faydalarının, araştırmanın maliyetinden çok daha fazla olduğunu tespit etti.

Nesnel bir çalışmanın cazip sonucu

Durum Tespiti prosedürü ve uygulamasının sonuçları objektif ve bağımsızdır ve tarafsızlık ve profesyonellik, işletmeyi farklı açılardan farklı açılardan keşfetmeyi mümkün kılar. Bu sadece yatırımcı veya potansiyel alıcı için değil aynı zamanda satıcı firma için de faydalıdır. Bu prosedür, gereksiz yatırımlardan kaçınarak, işletme hatalarını ve eksiklikleri zamanında ortadan kaldırarak işletmenin çalışmasını optimize etmeye yardımcı olur. Ayrıca müşteriye, gelecekteki risklerin olasılığını zamanında belirleme, finansal ve üretim göstergelerinin koşullarını ve objektif büyümesini belirleme konusunda yardımcı olur.Ekonomi ve hukuk alanındaki girişimcilik risklerini en aza indirmek veya tamamen engellemek, Durum Tespiti'nin temel amacıdır.