การลงทุนจริง: ประเภทรูปแบบและการประเมินค่า การจัดการการลงทุนที่แท้จริง

การลงทุนเป็นกุญแจสำคัญทั้งในระดับจุลภาคและมหภาค กองทุนเหล่านี้ทำหน้าที่เป็นหนึ่งในปัจจัยหลักของการพัฒนาเศรษฐกิจ กระแสการลงทุนเป็นตัวกำหนดอนาคตของรัฐแต่ละหน่วยงานและแต่ละองค์กร

ฟังก์ชั่นหลัก

การลงทุนเป็นการแลกเปลี่ยนมูลค่ายุติธรรมเพื่ออนาคตที่ไม่แน่นอน ในสาขานักเศรษฐศาสตร์การฝึกอบรมการศึกษาปรากฏการณ์นี้เป็นหนึ่งในขั้นตอนที่สำคัญที่สุด เมื่อพิจารณาถึงบทบาทของการลงทุนในวงกว้างมันควรสังเกตว่าพวกเขาให้ การพัฒนาเศรษฐกิจ และสนับสนุนการเติบโตทางเศรษฐกิจของประเทศ ความเข้มข้นของกระบวนการเหล่านี้ในระดับใหญ่ขึ้นอยู่กับว่าจะระดมทรัพยากรทางการเงินได้อย่างรวดเร็วเพียงใดเพื่อตอบสนองความต้องการที่เพิ่มขึ้นของรัฐและ บริษัท ที่ดำเนินงานภายในองค์กรเช่นเดียวกับเอกชน ดังนั้นกิจกรรมการลงทุนและการเติบโตทางเศรษฐกิจจึงเป็นปรากฏการณ์ที่พึ่งพาซึ่งกันและกัน

กลยุทธ์

หนึ่งในเงื่อนไขสำคัญสำหรับการเติบโตทางเศรษฐกิจที่ยั่งยืนคือการเปิดใช้งานนโยบายการลงทุนของรัฐ กลยุทธ์นี้เกี่ยวข้องกับระบบของมาตรการที่กำหนดโครงสร้างปริมาณและทิศทางของเงินลงทุนการเพิ่มขึ้นของสินทรัพย์ถาวรรวมถึงการปรับปรุงให้สอดคล้องกับความสำเร็จล่าสุดของเทคโนโลยีและวิทยาศาสตร์ นโยบายการลงทุน ควบคุมและกระตุ้นกระบวนการจัดหาเงินสร้างเงื่อนไขในการพัฒนาที่ยั่งยืนของภาคเศรษฐกิจและสังคมของประเทศภูมิภาคอุตสาหกรรมบางอุตสาหกรรมผู้ประกอบการโดยทั่วไป พื้นที่ที่สำคัญที่สุดที่มีให้ในกลยุทธ์ประกอบด้วย:

1. การเสริมสร้างการสนับสนุนของรัฐในการพัฒนาพื้นที่ที่มีความสำคัญทางเศรษฐกิจ
2. การก่อตัวของสภาพแวดล้อมสถาบันและกฎหมายเอื้อต่อการกระตุ้นการลงทุนในภาคธุรกิจจริง
3. การประสานงานของกลยุทธ์ของภูมิภาคและศูนย์กลาง

ด้านกฎหมาย

เงื่อนไขที่สำคัญที่สุดสำหรับการส่งเสริมการลงทุนคือการปรับปรุงกลไกของกฎระเบียบทางกฎหมาย กฎหมายหลักในพื้นที่นี้คือกฎหมายของรัฐบาลกลางฉบับที่ 39 และกฎหมายของรัฐบาลกลางฉบับที่ 160 กฎหมายแรกที่ควบคุมกิจกรรมการลงทุนในสหพันธรัฐรัสเซียในรูปแบบของการลงทุนส่วนที่สองเป็นเงื่อนไขในการกระจายเงินทุนต่างประเทศ รากฐานทางกฎหมายก็ถูกวางไว้ในประมวลกฎหมายแพ่งด้วยเช่นกัน

การลงทุนที่แท้จริง

เงินเหล่านี้เป็นไปไม่ได้หากไม่มี การลงทุนทางการเงิน ในทางกลับกันได้รับข้อสรุปเชิงตรรกะในการดำเนินการของอดีต ขณะนี้มีการลงทุนจริง:

1. สินค้าคงเหลือ
2. ในสินทรัพย์ถาวร
3. สินทรัพย์ไม่มีตัวตน

การจัดหมวดหมู่

ขึ้นอยู่กับวัตถุประสงค์ทางการเงินประเภทของการลงทุนที่แท้จริงมีดังต่อไปนี้:

1. จำเป็นต้องใช้ เงินเหล่านี้จะถูกส่งไปตามคำขอของรัฐ การลงทุนดังกล่าวมีความจำเป็นสำหรับการดำเนินกิจกรรมทางธุรกิจ หมวดหมู่นี้รวมถึงเงินทุนสำหรับการปรับปรุงความปลอดภัยด้านสิ่งแวดล้อมของ บริษัท การปรับปรุงสภาพการทำงานให้อยู่ในระดับมาตรฐานที่กำหนดเป็นต้น
2. เพื่อเพิ่มประสิทธิภาพ เครื่องมือดังกล่าวสามารถลดต้นทุนการผลิตผ่านการปรับปรุงเทคโนโลยีและอุปกรณ์ให้ทันสมัยปรับปรุงคุณภาพการบริหารและแรงงาน การจัดหาเงินทุนในทิศทางนี้ช่วยเพิ่มความสามารถในการแข่งขันของ บริษัท
3. ในการขยายการผลิต การลงทุนจริงขององค์กรดังกล่าวมีส่วนช่วยเพิ่มผลผลิตในฐานที่มีอยู่
4. ในการผลิตใหม่ การจัดหาเงินทุนดังกล่าวช่วยให้คุณสามารถขยายขอบเขตของ บริษัท โดยการสร้าง บริษัท ใหม่เพื่อผลิตผลิตภัณฑ์อื่นหรือให้บริการอื่น ๆ

ความจำเพาะ

การลงทุนที่แท้จริงทุกรูปแบบคือการจัดหาเงินทุนระยะยาวขนาดใหญ่ การลงทุนในอุปกรณ์และที่ดินการก่อสร้างสิ่งปลูกสร้างหรืออาคารใหม่นั้นมีลักษณะเป็นระยะเวลาคืนทุนที่ค่อนข้างนาน แต่จะไม่มีการผลิตใด ๆ หากปราศจากการลงทุนที่แท้จริง เพื่อที่จะระดมทุนนอกเหนือจากข้อเสนอของ บริษัท เองมันเป็นสิ่งจำเป็นที่จะพิสูจน์ความต้องการของพวกเขาส่งการคำนวณทางเทคนิคและเศรษฐกิจ ประสิทธิผลของการลงทุนที่แท้จริงนั้นได้รับการรับรองโดยการตรวจสอบอย่างต่อเนื่องของโครงการทางการเงินที่พัฒนาแล้ว กระบวนการนี้เป็นกุญแจสู่ประสิทธิผลของการนำกลยุทธ์ของ บริษัท ไปใช้ ในระหว่างการตรวจสอบจะทำการประเมินประสิทธิภาพของการลงทุนจริงผลที่ได้จะถูกนำไปเปรียบเทียบกับผลลัพธ์ที่วางแผนไว้ มีการปรับโครงการขึ้นอยู่กับผลลัพธ์

คุณสมบัติการใช้งาน

การลงทุนจริงทำหน้าที่เป็นเครื่องมือหลักในการใช้กลยุทธ์การพัฒนา บริษัท ที่พัฒนาแล้ว เป้าหมายหลักของกระบวนการนี้จะทำให้มั่นใจได้โดยการดำเนินโครงการทางการเงินที่มีประสิทธิภาพ ยิ่งไปกว่านั้นการพัฒนากลยุทธ์เองก็เป็นชุดของแผนการดำเนินการโดยตรง การวิเคราะห์การลงทุนที่แท้จริงแสดงให้เห็นว่ามันเป็นการลงทุนที่แม่นยำซึ่งทำให้มั่นใจได้ว่า บริษัท จะประสบความสำเร็จในการเข้าสู่ตลาดระดับภูมิภาคและตลาดสินค้าใหม่และเพิ่มมูลค่าอย่างต่อเนื่อง วิธีการทางการเงินนี้เชื่อมโยงอย่างใกล้ชิดกับกิจกรรมการดำเนินงานของ บริษัท

การจัดการที่แท้จริงของการลงทุนจริงช่วยให้เราสามารถแก้ปัญหาของการเพิ่มปริมาณการผลิตและการขายขยายช่วงของผลิตภัณฑ์ปรับปรุงคุณภาพและลดค่าใช้จ่ายในปัจจุบัน นอกจากนี้ตัวชี้วัดของกระบวนการดำเนินงานที่จะเกิดขึ้นรวมถึงศักยภาพในการขยายกิจกรรมส่วนใหญ่ขึ้นอยู่กับโครงการทางการเงินที่ บริษัท ดำเนินการอยู่ การลงทุนจริงก่อให้เกิดผลกำไรในระดับที่สูงขึ้น

ความสามารถในการสร้างอัตราผลตอบแทนที่สำคัญทำหน้าที่เป็นหนึ่งในแรงจูงใจในการดำเนินกิจกรรมของผู้ประกอบการต่อไป การลงทุนที่เกิดขึ้นจริงทำให้ บริษัท มีกระแสเงินสดสุทธิที่มั่นคง มันเกิดขึ้นที่ค่าใช้จ่ายของสินทรัพย์ไม่มีตัวตนและค่าเสื่อมราคาจากสินทรัพย์ถาวรแม้ว่าการดำเนินงานของโครงการจะไม่สร้างรายได้ สินทรัพย์ที่อยู่ในระหว่างการพิจารณามีความโดดเด่นด้วยการป้องกันเงินเฟ้อในระดับสูง ในทางปฏิบัติพบว่าในภาวะเงินเฟ้ออัตราการเติบโตของราคาสำหรับวัตถุการลงทุนที่แท้จริงไม่เพียง แต่สอดคล้องกับ แต่ยังมักจะก้าวล้ำกว่า

ลักษณะเชิงลบ

การประเมินการลงทุนที่แท้จริงนั้นมีความเสี่ยงสูงที่จะเกิดริ้วรอยแห่งคุณธรรม มันมาพร้อมกับกิจกรรมทั้งในขั้นตอนของการดำเนินโครงการและในขั้นตอนของการดำเนินงานที่ตามมาของพวกเขา กระบวนการทางเทคโนโลยีที่เข้มข้นได้สร้างแนวโน้มที่จะเพิ่มระดับความเสี่ยงนี้ในการลงทุนจริง สินทรัพย์ที่ลงทุนนั้นมีสภาพคล่องน้อยที่สุด นี่เป็นเพราะการวางเป้าหมายที่แคบของรูปแบบการลงทุนส่วนใหญ่ ไม่สมบูรณ์พวกเขาไม่มีทางเลือกอื่นในระบบเศรษฐกิจ ในเรื่องนี้เพื่อชดเชยการจัดการที่ไม่ถูกต้องของการลงทุนจริงเป็นปัญหามาก

การได้มาซึ่งทรัพย์สินเชิงซ้อน

นี่คือหนึ่งในพื้นที่ที่มีการลงทุนจริงการได้มาซึ่งทรัพย์สิน (อินทิกรัล) คือการดำเนินงานของ บริษัท ขนาดใหญ่ซึ่งจะทำให้มั่นใจได้ว่ากิจกรรมระดับภูมิภาค ผลของการลงทุนในรูปแบบนี้ตามหลักแล้วคือ "ผลเสริมพลัง" ประกอบด้วยการเพิ่มราคารวมของสินทรัพย์ของทั้งสอง บริษัท (เทียบกับมูลค่าทางบัญชี) เนื่องจากความสามารถในการใช้ศักยภาพทางการเงินโดยรวมได้อย่างมีประสิทธิภาพยิ่งขึ้นและลดต้นทุนการดำเนินงานเสริมผลิตภัณฑ์และเทคโนโลยีของผลิตภัณฑ์ที่ผลิตร่วมกันเครือข่ายการขาย .

การก่อสร้าง

การดำเนินการลงทุนนี้เกี่ยวข้องกับการก่อสร้างโรงงานใหม่ที่มีวงจรเทคโนโลยีที่สมบูรณ์สำหรับโครงการทั่วไปหรือโครงการเดี่ยวในพื้นที่ที่กำหนดเป็นพิเศษ บริษัท หันไปใช้การก่อสร้างใหม่ในกรณีที่การดำเนินงานเพิ่มขึ้นอย่างมากในอนาคตการกระจายตัวของภูมิภาคภูมิภาคหรือสินค้าโภคภัณฑ์ (การก่อตัวของ บริษัท ย่อยสาขาและอื่น ๆ )

การก่อสร้างใหม่

การลงทุนรูปแบบนี้ช่วยให้เกิดการเปลี่ยนแปลงอย่างมีนัยสำคัญของกระบวนการผลิตทั้งหมดบนพื้นฐานของความสำเร็จทางวิทยาศาสตร์และเทคโนโลยีที่ทันสมัย การฟื้นฟูจะดำเนินการตามแผนที่ครอบคลุมสำหรับการเพิ่มขึ้นอย่างรุนแรงในศักยภาพการผลิตของ บริษัท การแนะนำของเทคโนโลยีขั้นสูงประหยัดทรัพยากรการเพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญในคุณภาพของผลิตภัณฑ์ที่ผลิตและอื่น ๆ ในระหว่างขั้นตอนนี้อาคารและสถานที่แต่ละแห่งสามารถขยายได้ (หากไม่สามารถติดตั้งอุปกรณ์ใหม่ในที่มีอยู่เดิม) การก่อสร้างและอาคารที่มีจุดประสงค์เดียวกันสามารถสร้างได้บนไซต์ที่ชำระบัญชีในอาณาเขตของ บริษัท

สร้างสรรค์สิ่งใหม่ ๆ

การดำเนินการลงทุนประเภทนี้เกี่ยวข้องกับการปรับปรุงและนำส่วนปัจจุบันของสินทรัพย์การผลิตหลักเข้าสู่สถานะที่สอดคล้องกับระดับกระบวนการทางเทคโนโลยีในปัจจุบัน สิ่งนี้สามารถทำได้โดยการเปลี่ยนแปลงอย่างสร้างสรรค์ในอุปกรณ์หลักเครื่องจักรและกลไกที่ บริษัท ใช้ในการดำเนินงาน การทำโปรไฟล์ใหม่ถือเป็นอนุพันธ์ของความทันสมัย ในระหว่างการดำเนินการลงทุนนี้จะมีการเปลี่ยนแปลงเทคโนโลยีการผลิตที่สมบูรณ์สำหรับการผลิตผลิตภัณฑ์ใหม่

การอัพเกรดฮาร์ดแวร์เดี่ยว

การลงทุนในรูปแบบนี้หมายถึงการทดแทน (เนื่องจากการสึกหรอทางกายภาพ) หรือการเพิ่มเติม (เนื่องจากการเพิ่มปริมาณและความจำเป็นในการเพิ่มผลิตภาพแรงงาน) ของความซับซ้อนที่มีอยู่ของเครื่องจักรที่มีชนิดใหม่ที่แยกจากกันซึ่งไม่เปลี่ยนรูปแบบทั่วไปของกระบวนการ อัปเดตเป็นลักษณะการทำซ้ำส่วนที่ใช้งานง่ายของสินทรัพย์ถาวรเป็นส่วนใหญ่

ปัญหาทางเลือก

แบบฟอร์มการลงทุนที่กล่าวข้างต้นสามารถลดได้ถึงสามด้านหลัก

1. เงินลงทุน
2. นวัตกรรมการลงทุน
3. ลงทุนในการเติบโตของสินทรัพย์หมุนเวียน

ตัวเลือกของตัวเลือกที่เฉพาะเจาะจงจะถูกกำหนดโดยวัตถุประสงค์ของสินค้าอุตสาหกรรมหรือการกระจายความเสี่ยงในระดับภูมิภาคของกิจกรรมของ บริษัท ที่มุ่งเพิ่มปริมาณของกำไรจากการดำเนินงานความเป็นไปได้ของการนำเสนอเทคโนโลยีประหยัดแรงงานและทรัพยากรใหม่ที่ลดค่าใช้จ่าย สำหรับการลงทุน)

ความปลอดภัยในระยะยาว

การลงทุนดังกล่าวทำขึ้นเป็นระยะเวลา 3 ปีขึ้นไป กฎระเบียบที่มีประสิทธิภาพของ บริษัท ทำให้มั่นใจได้ว่าการพัฒนาจะประสบความสำเร็จในสภาพแวดล้อมการแข่งขันสิ่งนี้เกี่ยวข้องโดยตรงกับกระบวนการที่ซับซ้อนของการลงทุนระยะยาว การดำเนินกิจกรรมที่รวดเร็วและถูกต้องในบริเวณนี้ช่วยให้ บริษัท ไม่เพียง แต่จะสูญเสียความได้เปรียบหลักในการแข่งขันเพื่อการครองตลาดสำหรับการขายผลิตภัณฑ์ แต่ยังเพื่อปรับปรุงเทคโนโลยีการผลิตที่มีอยู่ ในทางกลับกันการมีส่วนร่วมในการทำงานที่มีประสิทธิภาพและการเติบโตของกำไร

หน้าที่กำกับดูแลหลักทั้งหมดจะดำเนินการภายในกรอบของแผนกลยุทธ์ที่พัฒนาขึ้นเพื่อให้แน่ใจว่ามีการใช้แนวคิดหลัก การจัดสรรทรัพยากรการประสานงานการทำงานของแผนกต่าง ๆ การจัดโครงสร้างและความสัมพันธ์กับตลาดทำให้ บริษัท สามารถบรรลุเป้าหมายได้โดยใช้เงินทุนที่มีอยู่อย่างเหมาะสม การพัฒนากลยุทธ์การลงทุนระยะยาวเป็นกระบวนการที่ค่อนข้างซับซ้อน เนื่องจากผลกระทบของปัจจัยภายนอกและปัจจัยภายในหลายประการต่อสถานการณ์ทางการเงินและเศรษฐกิจของ บริษัท

เมื่อเร็ว ๆ นี้แบบจำลองที่มีส่วนช่วยในการประเมินแนวโน้มการลงทุนของ บริษัท ต่างๆกำลังได้รับความนิยมมากขึ้นเรื่อย ๆ ภารกิจหลักในพื้นที่นี้คือการเลือกตัวเลือกการแก้ปัญหาการคาดการณ์แนวทางการจัดลำดับความสำคัญและการระบุปริมาณสำรองเพื่อเพิ่มผลกำไรของ บริษัท โดยรวม มันค่อนข้างเป็นที่นิยมในการใช้เมทริกซ์ชนิดต่าง ๆ การสร้างและการวิเคราะห์แบบจำลองของปัจจัยระบบเริ่มต้น แต่ละสถานการณ์ที่เฉพาะเจาะจงจะกำหนดพฤติกรรมที่เฉพาะเจาะจงกับการลงทุนระยะยาว