Başarılı finansal ve ekonomik faaliyetlerden bahsetmemize izin veren koşullardan biri mülk durumunun ve mülk oluşum kaynaklarının analizidir. Bu süreç çeşitli göstergelere yansıtılmıştır. Bunları analiz ederek, finansman oluşumunu ve dağılımını değerlendirmek mümkündür. İşyerinin genel durumunu işgücü verimliliği, üretimin karlılığı, hisse senedi getirileri ve satış planının uygulanmasına göre değerlendirebilirsiniz. Kuruluşun sonunda aldığı şey hem mali makamlara hem de mal sahiplerine ilgi çekicidir. Nitekim, hem ortaklarla hem de kredi sistemiyle ilişkili olarak ekonomik faaliyetlerin başarılı bir şekilde yürütülmesini güvence altına alan girişimin finansal araçlarının yetkin yönetimidir. Bu makale, mülkün analizini ve oluşumunun kaynaklarını tartışacaktır.
Neden mülk durumu analizine ihtiyacımız var?
İşletmenin mülkiyet durumunun bir analizini yapmak gerçekten gerekli mi? Tabii ki, şu anda organizasyonun mülkiyetinin oluşum kaynaklarının yapısının analizi oldukça yaygındır. İşletmenin toplam değerini değerlendirmek için gereklidir. Ve bu gösterge, örneğin, mülkün özelleştirilmesini içeren çeşitli işlemlerin uygulanmasında kullanılır. Bir şeyi kiralamak veya kiralama işlemlerine dahil olan miktarın nedenlerini sunmak için ayrıca bir analiz yapılması gerekir. Tüm ekonomik operasyonlarda, egemen yer tam anlamıyla mülk kavramı ile doludur. Ayrıntılı açıklaması, gelecekte işletmenin finansal faaliyetlerinin gelişme yönünü belirleyeceği iş planlamasının temelini oluşturur.
İşletmenin mülkü nedir?
Mülkiyet ve oluşum kaynaklarının bir analizini yapmadan önce, bu kavramı belirlemek gereklidir. Tanımın altında, maddi ve maddi olmayan bir temeli olan değerleri ifade eder. Birlikte, işletmenin ekonomik faaliyetinin gerçekleştirildiğine göre nesnelerdir. Bu tür değerler ile çeşitli şeyler, haklar ve yükümlülükler kastedilmektedir. Bunlara varlık ve borçlar denir ve ayrıca kuruluşun genel mali durumunu belirler. Buna göre, başka bir kavram ortaya çıkıyor - art arda. Mülkiyet haklarının ve yükümlülüklerinin bir kuruluştan diğerine devri anlamına gelir. Bu süreç miras ve buna bağlı olarak, faaliyetin tüzel kişiler tarafından sona ermesi üzerine oluşur.
İşletmenin mülkün oluşumu kaynaklarının analizi ve değerlendirilmesi, iki tür maddi ve maddi olmayan duran varlık türü içerir:
- Değeri, değeri bitmiş ürün fiyatının ayrılmaz bir parçası;
- Sadece bir kerede mamullerin fiyatının bir parçası olan, amortismana tabi değildir.
Mülkiyet oluşumunun kaynakları nelerdir?
İşletmenin mülkiyetinin oluşum kaynaklarının analizi, sınıflandırma kriterlerine göre ayrılmaları ile başlar. Ana kriter, değerlerin oluştuğu yere göre yol ve mekandır. Bu bağlamda, iki ana kaynak kategorisi vardır:
- kendi kaynakları;
- ödünç fonlar.
İşletmenin mülkiyetinin oluşum kaynaklarının analizi, bu sınıflandırmanın örgütün faaliyetlerini her zaman bağımsız olarak destekleyememesi nedeniyle oluştuğunu göstermektedir.Gelişme ve iyi rekabetçiliği sağlamak için şirketler diğerlerinden borç almak zorunda kalırlar. Elbette eğer bir işletme krediyle ilgili herhangi bir değer alırsa, o zaman derhal farklı varlıklara sahip belirli yükümlülükleri vardır, çünkü birkaç işletmeye göre oluşturulmuştur. İkincisi, kurumun çalışanlarını, borçluları ve diğer bireyleri içerir. Mülkiyet oluşturma kaynaklarının dinamiğinin bir analizi, uzmanların yabancı yatırımların payını izlemesini sağlar. Bu, toplam mülk kompleksindeki bu tür fonların seviyesini kontrol etmek için gereklidir, çünkü tek bir işletme onlarsız yapamaz, ancak borç alınan finansal yatırımların baskın payı da istenmeyen bir durumdur.
Kendi oluşum kaynaklarıyla ne ilgisi var?
Başlangıçta, kuruluşun mülkiyetinin oluşum kaynaklarının analizi tam olarak kendi içeriğini içerir. Ne de olsa, ilk yetkili sermayenin oluşturulması kendi rezervlerindendi. Tipik olarak, ilk yatırım, kuruluşun kurucularının katkılarından oluşan bir koleksiyondur. Bu, işletmenin finansal ve ekonomik faaliyetlerinin geliştirilmesine başlamayı sağlayan miktardır. Sermayenin miktarı kuruluş sözleşmesinde ve diğer kurucu belgelerde belirlenir.
Kendi kaynaklarının bir diğer çeşidi ise geri satın alınan hisselerdir. Bunlar, geri satın alınan hisselerin miktarına orantılı olarak eşit olan çeşitli payları temsil eder. Değerlerinin belirlendiği aralık, anonim şirkete girmeden girişimin tasfiye edilmesine kadardır.
Rezerv sermayesinde, miktarı yasal mevzuata uygun yasalar ve kuruluşun tüzük belgeleri uyarınca belirlenen rezerv fonlar kabul edilir. Rezerv sermaye, finansmanın net kardan düşülmesi sürecinde oluşmaktadır. Öngörülemeyen durumlarda borçlarını geri ödeyebilmek ve zararları karşılayabilmek için böyle bir “hava yastığı” gereklidir.
Kendi mülk edinme kaynakları kategorisindeki bir diğer alt tür ise, ödenebilir değerlerin değerindeki artışa eşit, ödenmiş ek sermayedir. Bu yeniden değerlendirme sürecinde olur. Örgütün mülkiyetinin oluşum kaynaklarının bir analizi, menkul kıymetler üzerindeki hisse priminin yanı sıra döviz kurundaki bir artışla (bir ilk yatırım sermayesine göre fark alınır) oluşturulduğunu gösterir.
Bu kategorideki bir sonraki kazanç korunur. Son raporlama dönemi için elde edilen tüm karı temsil eder. Sadece vergi harçları ve ihtisas fonları için gerekli olan tutarlar gelirden düşülür.
Tahmini rezervler, menkul kıymetlerin değer düşüklüğü sırasında elde edilen tahmini değerlere veya ucuz malzeme değerleri işlemine dahil edilir.
Özkaynaklar ayrıca gelecekteki dönemlerden elde edilen geliri de içerir. Onlarla şimdiki anlamına gelir.
Gelecekteki giderler için yedekler önceden planlanmış ve yakında ortaya çıkacak maliyetlere göre oluşturulmuştur.
Bu kategorideki sonuncusu hedeflenen finansman. Özellikle herhangi bir fikrin uygulanması için bireyler veya tüzel kişiler tarafından tahsis edilen finansmanlardan oluşur.
Ödünç alınan kaynaklarla ne ilgilidir?
Ayrıca, işletme mülkünün oluşum kaynaklarının yapısının analizi, başka bir alt tür içerir - bunlar ödünç alınan fonlardır.
Her şeyden önce, bankalardan veya diğer kuruluşlardan alınan krediler bu tanımlamaya girer. Krediler, borçları ödenmemiş kredi tutarları şeklinde temsil eder. Terime bağlı olarak kısa ve uzun süreli olabilirler.Ayrıca şirketin çıkarılmış ve satılan hisse senetlerinden ve tahvillerinden elde edilen karı da içerir.
Ayrı bir grup, çeşitli anlaşmalar altındaki anlaşmaları birbirinden ayırır. Tedarikler, sigorta talepleri, temettüler ve mevduat sahipleri ile ilgili olabilirler.
Mülkiyet oluşumu kaynaklarının yapısının kompozisyonunun analizi, elde edilen fonlar ve karın dağıtımı için yükümlülükleri içerir. Bu kategori menkul kıymet satışından elde edilen temettü ödemelerinden oluşmaktadır. Bunlardan kuruluş vergi öder ve yaptırımları ortadan kaldırır.
Gelir vergisinin artması durumunda ertelenmiş vergi borçları verilir. Kuruluş, mevcut veya gelecekteki raporlama dönemlerinde meydana gelebilecek bu duruma kasten bir kısmı savunur.
Hangi göstergeler ödeme gücünü belirler?
Mülkiyetin analizi ve bir ekonomik varlığın oluşumu kaynakları, borç ödeme gücünün belirlenmesini içerir. Bu kavram, bir işletmenin finansal borçlarını geri ödeme yeteneğini ifade eder. Bu koşul tüm borç verenler aynı anda hemen bir borç talep etse bile karşılanmalıdır. Bu gösterge birkaç taraftan ele alınmıştır. Kesin bir değerlendirme yapmak için, iki faktörün hesaplanması gerekmektedir - işin ödeme gücü ve likidite.
İlk gösterge, kuruluşun solvent olup olmadığını, şirketin kredileri geri ödeyip ödeyemediğini ve borçları geri ödeyebildiğini belirler. Ek bir koşul, bunun mülk satışı konusunda bir karar vermeden yapılması gerektiğidir.
Katsayı Kpl kısaltmasına sahiptir. Bu göstergenin optimum değeri birliğin altına düşmemelidir. Bu koşul yerine getirilirse, ödeme gücü, işletmenin maddi kaynaklarından karşılanacaktır.
Solvency, şirketin borçlarını zamanında ödemeye hazır olduğu konusunda genel bir fikir verir. Bu, hem mevcut hem de uzaktan çeşitli yükümlülükler için geçerlidir.
Likidite oranını karakterize eden nedir?
Şirketin yükümlülükleri küçük bir kapsamda ne kadar iyi yerine getirebildiğini değerlendirmek için likidite kavramı tanıtılmaktadır. Üç katsayı ile tanımlanır. Özelliğin ve oluşumunun kaynaklarının analizi, hesaplamaları sayesinde, gerçek hayattaki nesneleri parasal birimlere dönüştürmenin ne kadar hızlı olduğunu anlayabilmelerini sağlar.
Toplam likidite OKP olarak kısaltılır. Bu tanım için başka bir isim kapsama faktörüdür. Hem mevcut durumla hem de durumun daha da gelişmesi ile ilgili olarak analiz edilir. Şirketin alacaklılara karşı yükümlülüklerini nasıl yerine getirebildiğini anlamak için genel likidite gerekmektedir. Kapsama oranı, bir varlık ruble için bir borç ruble oranını göstermektedir. Bu oranın sınırı birliktir. Ancak daha optimal, iki değerine sahip bir göstergedir. Genel likidite azalırsa, bu durum şirketin çok kötü bir durumda olduğu anlamına gelir ve bu da gerçek bir iflas tehdidi hakkında konuşma hakkı verir.
Mülkün yapısını ve oluşumunun kaynaklarını analiz etmek için kuruluşun alacaklılara bir üretim döngüsüne eşit bir süre için ödeme yapma kabiliyetini dikkate almak gerekir. Bu tanım açıkça hızlı likidite kavramına uyar. Kbl olarak belirlenmiştir. Ödeme kabiliyetleri, malların satılmasıyla ilgili sorunlar olması durumunda zamanında ödeme ile karakterize edilir.
Mutlak likidite oranı, kuruluşun kendi kaynaklarını kullanarak yerine getirebileceği yükümlülüklerin oranını gösterir. Ancak yükümlülüklerin küçük bir zaman çerçevesi vardır, şu an tarafından belirlenir.
Mutlak likidite Oranı, Kab.l.Bu göstergede, bağımlılık doğrudan orantılıdır - katsayısı ne kadar yüksekse, işletmenin güvenilirliği o kadar iyidir. En uygun değer 0,2 ile 0,3 arasındadır.
İflas olasılığı nasıl değerlendirilir?
İflas, teşebbüsün iptali, faturaların ödenmemesidir. Riski ve büyüklüğünü belirlemek için, mülk oluşum kaynaklarının dinamiklerini ve yapısını analiz etmek faydalı olacaktır. İflas risk göstergesi özel bir katsayı ile ifade edilir. Parametrenin özü, kuruluşun tedarikini kendi kaynaklarıyla ifade etmektir.
Bu oran Koss kısaltmasına sahiptir. Diğer iki göstergenin - kendi maddi kaynaklarının, işletmenin cirosunun toplam mobil kısmına oranını temsil eder. Optimal durumda, bu göstergenin değeri 0,1'in üzerinde olacaktır. Bu koşulun yerine getirilmesi nakit olarak dağıtılan varlıkların bir kısmının kurumun kendi finansmanından oluştuğunu göstermektedir.
İflas riski, alacakların borçlara oranından da etkilenmektedir. Formül, bu göstergenin adını mükemmel şekilde yansıtır. Yani, bu alacakların ödenecek hesap sayısına bölünmesidir. Bu durumda, bağımlılık ters orantılıdır. Sonuç arttıkça, kuruluşun sağlanan kredilere olan bağımlılığı da artar. En uygun değer bu katsayının ikiye eşit olmasıdır. Göstergenin bu rakamı aşması durumunda, şirkette zorluklar ve iflas riskinde artış vardır.
Finansal istikrar nedir?
Kuruluşun ekonomik faaliyetinde kilit rol oynayan en önemli göstergelerden biri finansal istikrardır. İşletmenin istikrarlı bir pozisyonunun temelidir ve çeşitli bakış açılarıyla tanımlanır. Sürdürülebilirliğin ilk göstergesi şirketin genel pazar durumu. Finansal araç bütçenin manevra yapmasına izin veriyor ve kesintisiz bir üretim süreci sağlıyorsa, bu göstergenin yüksek seviyede olduğunu gösterir. Finansal istikrarın değerlendirilmesi, işletme mülkiyeti oluşum kaynaklarının bir analizini verebilir.
Üç faktör, finansal istikrarın genel bir resmini verir. Birincisine özerklik katsayısı denir. Bu gösterge Cavt olarak belirlenmiştir. Değer, kendi kaynaklarının tüm mülk kompleksinin değerine oranına eşittir. En uygun değer 0,5'ten büyük bir göstergedir. Eğer bu değer düşerse, o zaman bu bağımsızlığın azaldığını ve yakın gelecekte finansal sıkıntıların olabileceğini gösterir.
Ayrıca, kendinden emin ekonomik faaliyet, gelecekte ayakta kalma ve gelişme kabiliyeti, yabancı yatırımların payına göre tahmin edilebilir. Mülkiyet yapısının ve oluşumunun kaynaklarının analizi, kendi kaynaklarının payının ağırlığını göstermelidir. Ancak bu şartlar altında kuruluşun ekonomik açıdan istikrarlı ve bağımsız olduğunu söyleyebiliriz.
Bağımlılık katsayısı ayrı ayrı hesaplanır. Sadece borçlanan fonların mülk yapısında ne kadar bulunduğunu ve ne kadarının kendisine ait olduğunu gösterir. Bu gösterge yüzde olarak ifade edilir. Sınırı yüzde elli.
Kendi kaynaklarını ne kadar verimli kullandıkları, manevra kabiliyeti katsayısını gösterir. Gösterge Km kısaltmasına sahiptir. Sonucun sıfırın altında olması durumunda, kişisel varlıkların manevra kabiliyetinin zayıf olduğu hakkında konuşabiliriz. Genel olarak, bu katsayı için belirli bir çerçeve mevcut değildir. Bazı uzmanlar bu göstergenin normal değerini 0,5'e eşittir.Bununla birlikte, bu göstergenin yükselmesiyle, şirketin piyasa koşullarındaki değişikliklere daha iyi adapte olabileceğine inanılmaktadır.
Tesise neler dahildir?
Finansal ve ekonomik faaliyetlerin başarılı bir şekilde yürütülebilmesi için işletmenin belirli bir mülk kompleksine sahip olması gerekir. İkincisi, kuruluşun kendisinin haklarına sahip olduğu bir nesnedir. İşletmenin kendisi de bir mülk kompleksidir, ancak gayrimenkul olarak sınıflandırılır. Mülkiyet yapısı ve örgütlenmesinde oluşumunun kaynakları, bileşiminde yer alan her şeyi dikkate almadan mümkün değildir. Bunlar hem hareketli hem de taşınmaz nesnelerdir. Buna hem arazinin kendisi hem de bu kuruluşun sahip olduğu tesisler dahildir; hammadde ve ürünler üretildi, değer düşüklüğü, marka ve ticari markalar, haklar ve borçlar.
Gayrimenkul, hareketi ve hareketi önemli ihlaller olmadan gerçekleştirilemeyen tüm nesneleri içerir. Bu grup aynı zamanda mülkü ve oluşumunun kaynaklarını analiz eden bir uzman tarafından da dikkate alınır. Örnek olarak ormanlar, binalar ve yapılar, hatta yapım aşamasında olanlar bile var. Bu, uzay aracı dahil uçak gibi bazı araçları, deniz ve nehir gemilerini içermiştir.
Bütün bu tesisler devlet kayıtlarına tabi tutulmalıdır. Maddi değerlere ek olarak, mülkiyet hakları, ekonomik yönetim, operasyonel yönetim, kalıcı kullanım ve kalıtsal kullanım süresi de aynı şekilde sabitlenmelidir.
Taşınır mal önceki kategoriye girmeyenlerin hepsidir. Çoğu durumda, bu nesneler için devlet kayıt prosedüründen geçmek gerekli değildir. Ancak, yasada öngörülen bazı istisnalar vardır.
Maddi olmayan mallarla ilgili nedir?
Büyük değer, kesin olarak, şirketin benzersiz bir imajını yaratan, işletmeyi rakiplerden ayıran, benzersiz kılan maddi olmayan unsurlardır. Bu özellik, işletmenin yaşam döngüsünün çeşitli aşamalarında oluşturulur. Bu, ayakta kalmana izin veren her şeyi içerir. Bunlar ticari markalar ve gizli teknolojiler ve müşteri tabanı ve kalifiye personel ve karlı sözleşmelerdir.
Başlıca maddi olmayan unsur, başkalarının tutumu nedeniyle oluşan örgütün itibarıdır. İyi bir itibar, hem yeni iş ortaklarını çekmenize, hem de elde tutmanıza ve kalıcı bir müşteri tabanı oluşturmanıza olanak sağlar. Bu sayede biraz zaman kazanabilirsiniz.
İyi bir itibar, aynı zamanda, yüksek profilli mahkeme davalarının olmamasıdır. Yerel otoriteler ve toplumla iyi ilişkiler kurularak en aza indirilebilirler.
Ayrıca, şirket içindeki durumun doğrudan üretim maliyetini etkilediği de ortaya çıktı. Aslında, ekibin iyi ve iyi koordine çalışması sayesinde, kayıp ve maliyet olasılığı azalır. Bunun nedeni, tutarsız ve öngörülemeyen çalışan davranışının pratikte hiçbir riskinin bulunmamasından kaynaklanmaktadır, çünkü herkes sigortalanabileceğini ve yardım edilebileceğini biliyor. Rakamlarla, bu işlem masraflarının azalmasına neden olabilir. Bu, finansal yönetime ek olarak, bir işletmenin bir etik değerler sistemi oluşturması gerektiğini göstermektedir.
Analiz sonuçları hakkında nasıl bir sonuç çıkarılabilir?
Tabii ki, mülk analizi ve oluşumunun kaynakları, bir tür sonuca varılması anlamına gelir. Aslında, farklı alanlar için aynı göstergeler tamamen farklı şeyleri gösterebilir. Örneğin, imalat sektörü büyük miktarda sermaye ve cari olmayan varlık varlığı ile karakterize edilir. Onlara bu tür işletmelerin ana finansal kaynaklarının yoğunlaştığı görülmektedir. Ticaret sektöründeki durum tam tersidir.
Bu nedenle, mülk kompleksinin değerlendirilmesine ek olarak, analizin amacını anlamak ve işletmenin mevcut durumuna, piyasa durumuna ve imalat sektörüne bağlı olarak elde edilen sonuçları doğru şekilde yorumlayabilmek gerektiğine karar verebiliriz.