Finansal piyasalar gelişmiş bir altyapıya sahiptir ve bu nedenle yatırımcılar ve tüccarlar ekonomik hedeflerine ulaşmak için çeşitli araçlar kullanabilir. Bu emtia, döviz ve emtia piyasaları, opsiyonlar, vadeli işlem sözleşmeleri içeren bütün bir ekosistem oluşturur. Ancak, her pazarın yalnızca iki katılımcısı olduğu için, yani alıcılar ve satıcılar, hepsinin ortak modelleri vardır. Bu nedenle borsada veya Forex'te işlem yaparken opsiyon seviyeleri ve borsadan bilgi uygulanabilir. İkinci durumda, özellikle yararlıdır ve birçok avantaja sahiptir.
Seçeneklere ve fiyat seviyelerine genel bakış
Forex ticaretine genellikle kör ticaret denir, çünkü döviz piyasası merkezden uzaklaştırılmıştır. İşlem gören lotların sayısı hakkında tam bilgi edinmek mümkün değildir ve işlemlerin nicel değerlendirmesi için bir kene hacmi ölçüt olarak kullanılır. Ancak, yalnızca fiyatın belirli bir süre içinde değiştiği ve gerçek miktarları değil, kaç kez değiştiğini yansıtır. Ve, piyasa değeri hacimden elde edildiğinden, bu bilgilerin kasıtlı olarak aranması gerekir.
Şikago Ticaret Borsası'nın iki enstrümanı bunun için uygundur - vadeli işlem hacmi ve opsiyon seviyeleri. Büyük pazar oyuncularının pozisyonlarını görmenizi ve birlikte hareket ederek stratejilerini ayarlamanızı sağlar. Bu taktik VSA olarak adlandırılır, daha yüksek bir giriş doğruluğu vardır ve uzun vadeli işlemlere katılmanıza izin verir.
CME Seçenek Seviyelerinde Bülten Alın
Bülten CME'leri ftp.cmegroup.com/bulletin/ adresinden erişilen bir site sunucusunda barındırılmaktadır. Bu dosya borsada önceki gün tamamlanan finansal işlemlerle ilgili tüm ön raporları içerir. Yeni verilerin ortaya çıkma zamanı 07:45 - 08:40 Moskova zamanıdır. Bundan sonra, Amerikan oturumunun açılmasından bir saat önce nihai bir rapor yayınlanır. Ayrıca, bülten kendisi şu şekilde ayrılmıştır: işlem gören her varlık için - bir rapor dosyası. Günlük bülten, istenen öğenin seçildiği yaklaşık 500 sayfa dokümantasyon içerir.
Forex'te işlem gören belirli bir finansal enstrümanı analiz etmek için, CME Grubu'nun resmi web sitesinin Günlük Bülten sayfasına gitmeli ve FX alt başlığına inmelisiniz. Burada, Put and Call seçeneklerinin satın alınmasıyla ilgili raporları görebilirsiniz. Kendinizi tanımak ve satın alımları değerlendirmek için Kanada Doları Arama Seçenekleri ve Kanada Doları Arama Seçenekleri bağlantısını tıklayın. Burada korunmasız kodlamaya sahip iki PDF dosyası bulunmaktadır; bunlardan kopyalamaya izin verilir.
Arama Seçenekleri Dosyasını Keşfetme
Bülten başlığı, borsa ve bağlantıları hakkında genel bilgiler, bir adres ve raporun yayınlanma aşamasını gösteren bir alt başlık içerir. Başlık ÖNELİ gösteriyorsa, bülten ön hazırlıklıdır ve bazı işlemler henüz temizleme aşamasından geçmemiştir. FINAL belirtilirse, rapor işlenen tüm işlemleri içerir. Analiz sırasında, ön bültene giren tüm sözleşmeler başarılı bir şekilde silineceği için belgenin belirtilen versiyonlarından herhangi biri uygun olacaktır.
O zaman alt başlığa EK KANAL DOLAR PUTLARI ** SETT PRICE **. STRIKE OPEN RANGE sütununda sola, belirli bir ay için Kanada doları vadeli işlem opsiyonlarının alım fiyatları yayınlandı. Vadeli işlem opsiyon sözleşmesinin fiyatı bültende yayınlandığından, gelecek ay rehber olarak seçilmelidir. Örneğin, Ekim ayında, analiz için, vadeli işlem opsiyonlarının vadesini Kasım ayında sona erme tarihi ile değerlendirmelisiniz.
Bu resim gerçek bir Kanada doları bülteni.Seçenek seviyelerini hesaplamak için sütunları hacimli ve açık bir şekilde incelemelisiniz. Hacim toplam kapalı ve açık sözleşmelerin sayısıdır ve açık faiz şu anda aktif olan sözleşmelerin sayısıdır.
İsteğe bağlı seviyeleri elde etmek ve bunları bir grafiğe çizmek
Daha fazla analiz için, yüksek ilgi gören en yüksek hacime göre bir teklif seçmelisiniz. Her trader için kullanılan metodoloji kendi başına olmasına rağmen, bu sadece bir gösteri olarak gösterilmektedir. Bir ticaret önerisi olmayabilir. Yani, bu seçenek sözleşmeleri grubu için teklif 800 $ 'dır. Bu, Çağrı seçeneğinin sona ermesi sırasında sözleşmenin bu fiyatında, alıcının komisyonu göz önünde bulundurarak işlemin kapanışta kapanacağı anlamına gelir. Fiyat yüksekse, alıcıya seçeneğe prim ödenir. Eğer daha düşükse - parasını kaybedecek.
Bu rakam için opsiyon seçeneklerinin oluşturulmasının imkansız olduğunu anlamak önemlidir, çünkü bu doğrudan bir CAD / USD teklifi şeklinde fiyatlanır. Grafikte USD / CAD döviz çiftini kullanmak için dönüştürülmelidir. Bu, aşağıdaki resimde gösterildiği gibi yapılır. Burada vadeli işlem opsiyonunun spesifikasyonunun açıklamasına dikkat etmelisiniz. Her araç için, tekliflerin dönüşüm faktörleri değişecektir.
Elde edilen seviyenin kullanılması
Seçenek seviyesinin nasıl hesaplandığını bulduktan sonra doğru kullanmayı öğrenmelisiniz. Bu aynı zamanda temel bir incelik vardır. Dikkat, yuvarlama hesaba katılarak 1.2499 fiyat işaretine ulaşıldı. Şu anda, USD / CAD teklif aralığının merkezinde yer almaktadır. Öyleyse, beklenen destek veya direnç nedir?
Başlangıçta, seviye CAD / USD fiyatlarının davranışını yansıtan CAD Call Futures seçenekleri kullanılarak elde edildi. Bu, 800 $ 'lık bir fiyata opsiyon satın alma yoluyla büyük bir tüccar kitlesinin Kanada dolarının satışlarındaki pozisyonlarını korumak istediği anlamına geliyor. Ardından, eğer Forex tahmini yanlışsa ve fiyat yükselirse, CAD seçeneği kar sağlayacaktır ve USD / CAD işlemi kırılmaya veya hafif bir kayıpla sonuçlanacaktır. Ancak riskten korunma işlemi Kanada dolarının satışındaki ana pozisyonu korur, yani tüccar para kazanmak istediği USD / CAD büyümesini tahmin eder. Bu, elde edilen seviyenin dolar boğalarına destek olacağı anlamına gelir.
Ters ve doğrudan alıntı problemi
Vadeli işlem ve Forex fiyatları tersine döndüğünde, isteğe bağlı seviyelerdeki alım satım işlemlerinde doğrudan alıntılardan daha fazla incelik vardır. Örneğin, Euro vadeli işlemleri ve EUR / USD teklifi veya bir çift GBP / USD olan İngiliz Sterlini vadeli işlemlerinde böyle bir sorun yoktur. Onlar için, Çağrı seviyelerinin aldığı seçenekler direnç. EUR / USD, NZD / USD, GBP / USD, AUD / USD paritesindeki Put seçeneklerinin seviyeleri, varlığın altında hareket etmemesi gereken destek olarak değerlendirilmelidir.
Kanada doları, yen, rublesi, pezosu ve İsviçre frangı olması durumunda, seviye inşası ve yorumlanması farklı olacaktır. Dahası, böyle bir sapma, yatırımcının sermaye birikiminin yerlerini belirlemesine yardımcı olmak üzere tasarlanan bir seçenek seviyesi programı dikkate almaz.
Otomatik İşleme
Otomatik programlar kullanıyorsanız, Forex işlemlerinde opsiyon seviyelerinin etkili kullanımı daha kolay olabilir. Görevleri, CME istatistik bültenini analiz ederek rutin hesaplamalar yapmaktır. Program bağımsız olarak sayıları alır ve ticaret terminalinin haritasına seviyeleri koyar, önemli bölgeleri çizer. CME'lerden veri ithal eden en ünlü göstergeler şunlardır: Olimp, Evolution seçenekleri, CME OI Seviyeleri, CME Vlevels, OpLi, i-SNV_NEW, TST Seviyeleri.
Belirli bir seçenek seviyesi göstergesinin kullanımına yönelik kapsamlı bir rehber oluşturulması, bu yayını yazarken görev değildi. Bu nedenle, programı yapılandırmak ve sinyalleri doğru yorumlamak için resmi belgelerin SSS bölümüne bakın.Eğer böyle bir site mevcut değilse, gösterge güvenilir sayılmamalıdır. Yüksek kaliteli bir ücretli yazılım ürününün kendi resmi yönetim ve destek servisine sahip olması gerekir.
Bu danışmanların büyük çoğunluğu para için uzanıyor. Ve onları kullanmak için bir abonelik ödemek zorundasınız. Tabii ki, bir açıklayıcıdan ücretsiz veri kullanmasına rağmen, bir programcının çalışması ödenmelidir. Ancak bu bilgi çok basit ve parasız elde edilir.
CME seviyelerinin manuel analizinin faydaları
Güvenilir bir işlem sinyali almak için, bültendeki verileri bağımsız olarak analiz etmek ve bunları aylık veya haftalık olarak karşılaştırmak yeterlidir. Bu, piyasanın ve mevcut ruh halinin anlaşılma seviyesini önemli ölçüde artıracaktır. Tabii ki, o zaman tüccar sadece birkaç araç analiz etmek için zamana sahip olacak. Ancak onları mükemmel bir şekilde anlayacak ve doğru girişlerin yüzdesini artıracaktır. Ancak, sadece mevcut seviyeleri göz önünde bulundurmak ve kendinize bir para stratejisti demek imkansızdır. Otomatik danışman tarafından çizilen seviyelerin aracı kurumunuzun deltasına doğru şekilde ayarlanmamış olması mümkündür. Ve bu onları işe yaramaz hale getirir.
Otomatik Uzman Danışman Sorunları
CME bir takas olduğu ve sözleşmelerde resmen işlem gördüğü için Forex fiyatları ve verileri arasında farklılıklar olabilir. Fiyat çubuklarının genel konfigürasyonunda değil, belirli bir anda tırnak göstergesinde bulunuyorlar. Genellikle iki farklı Forex brokerinde böyle bir fark vardır. Ve hisse senedi fiyatları söz konusu olduğunda, her zaman böyle bir fark vardır. Bu nedenle, opsiyon sözleşmelerinden alınan otomatik seviye göstergesi işlevselliğinin gerekli unsurlarından biri, bu farkı başlangıç ayarlarında bir delta şeklinde gösterebilme yeteneğidir.
Okuma yazma bilmeyen insanlar veya dolandırıcıların yazdığı çok sayıda gösterge bulunduğundan, bir deltanın varlığı normal işleyen bir programın göstergesi olarak alınmalıdır. Diğerleri aldatmacadan başka bir şey değildir. Ayrıca, otomatik ayarlamaya rağmen, gerçek sayıları, göstergenin sağladığı rakamlarla periyodik olarak bağımsız olarak doğrulamanız gerekir.
Çit Opsiyon Seviyeleri
Önemli bir nokta. Forex işlemlerinde isteğe bağlı seviyeleri kullanarak, büyük finansal kurumların neden onlara ihtiyaç duyduğunu açıkça anlamalısınız. Daha doğrusu, borsadaki işlemin spekülatif mi, hedge mi yoksa yatırım mı olduğu anlaşılmalıdır. Dolaylı olarak, bu, CME'de günlük bültende yayınlanan işlem hacmine göre değerlendirilebilir. Bununla birlikte, bu tür bilgiler açıkça kabul edilemez ve beceriksiz bir işlemciye zarar verebilir.
Bir finansal kurum büyük bir seçenek satın aldıysa, amacı açık spekülatif pozisyonlarda gelir elde etmek veya riski azaltmak olabilir. Ve opsiyon piyasası, ikincisi için, yani hızlı korunma için harika. Bu nedenle, riskten korunma işleminin açılması sonucu ortaya çıkan opsiyon seviyelerinin analizi bir hataya yol açacaktır. Bunun nedeni, büyük bir sigorta opsiyonunun satın alınmasına ilişkin işlemin, borsadaki veya Forex'teki ana pozisyonun zararda kalması durumunda kar etme amacı ile sonuçlanmış olmasıdır.
Çit Seçeneği Örneği
Bu işlem futures 6E (Euro) örneği ve buna karşılık gelen EUR / USD opsiyonu üzerinde düşünülmelidir. Örneğin, büyük bir finansal kuruluşun analitik departmanı, avronun büyümesini bekler ve EUR / USD veya 6E vadeli işlem alımları için bir dizi işlem başlatır. Kısmen, riskten korunma, vadeli işlem sözleşmesi yoluyla uygulanırken, EUR / USD Koy seçeneği satın alınarak ilave risk azaltma işlemi gerçekleştirilir. Bir koyma seçeneği, bu durumda, euroyu ve ABD dolarının büyümesini azaltmak için teklif düşürme sözleşmesidir.
Bu işlem serisinin sonucu doğal kar. Örneğin, ana tahmin doğruydu ve EUR / USD daha pahalı hale geliyor.Ardından tüccar kar etti ve seçenek kaybedilecek, ancak kaybedilen toplam kur farklarından çok daha az olacağı için zararı toplam geliri etkilemeyecek. Fakat büyüme yerine EUR / USD teklifi daha ucuz hale gelirse, piyasa durumu değiştikçe döviz pozisyonu ticaretten kademeli olarak çekildi ve tüccar için kritik olmayan belirli bir zarar oluştu. Bununla birlikte, satın alınan Put seçeneğinin varlığından dolayı, fon tekrar bir kâr elde etti.
Tüccarlar için öneriler
Bu bilgiler ışığında, Forex'te seçenek seviyelerini kullanma stratejinizi gözden geçirmelisiniz. İlk olarak, opsiyon işleminin tüccar tarafından spekülatif veya riskten korunma birimi olarak değerlendirileceği kriterleri resmileştirmek gerekir. İkincisi, fiyat bölgeleri vadeli işlem piyasasının mevcut tekliflerine dayanarak belirlenmelidir.
Forex'te yalnızca piyasa duyarlılığının ve finansal enstrümanın potansiyel hareketinin anlaşılması ve opsiyonel seviyelerin bir göstergesinin kullanılması mümkün olmamaktadır. Ancak, bunları doğrudan yer işareti olarak kullanamazsınız. Opsiyon seviyeleri, diğerleri gibi, sadece istatistiksel olarak kazanan bir durma emri verebileceğiniz ve mutlaka bir tür fiyat reaksiyonunun olacağı bir yer. Ancak bir işlem açmak için ana kriter olarak kullanımı imkansızdır.