Kârlılık, birçok yatırımcının belirli bir projeye para yatırma konusunda karar vermede anahtar olduğunu düşündüğü bir parametredir. Birçok mevcut ve potansiyel girişimci de aynı pozisyonda. Belirli bir iş alanı, genellikle karlılık konusundaki beklenen sonuçlara dayanarak, içinde ticari faaliyetler gerçekleştirme olasılığı için göz önünde bulundurulur. Bununla birlikte, ilgili gösterge, bir firmanın iş modelinin çok çeşitli bileşenleri ile ilişkili olabilir. Bunlar arasında sabit varlıklar var. Bunlarla ilgili olarak karlılığı hesaplamanın özellikleri nelerdir? Göstergelerini iş geliştirme açısından belirlemenin faydası ne olabilir?
maliyet etkinliğini belirleme
Hakkında konuşmadan önce karlılık nedir sabit varlıklar, karşılık gelen terimin tanımını daha geniş bir yorumda inceliyoruz. Araştırmacıların incelenen konsepte ilişkin ortak tezleri nelerdir? Kârlılık, en sık, işletme giderlerinin yüzde olarak ifade edilen gelir fazlalığı seviyesi olarak anlaşılmaktadır. Bir kural olarak - yıllık olarak. İkinci bileşenin birinciden daha büyük olması durumunda, karlılık negatif olarak değerlendirilir.
Söz konusu terim, örneğin bankanın faizine benzer olabilir. Bir finansal kuruluşa depozito olarak belli miktarda para veren bir mevduat, örneğin bir yıl sonra, örneğin bir yıl sonra gelir ve ilgiyle karşılar. Buna karşılık, belirli bir işletmeye yatırım yapmış bir girişimci, belli bir süre sonra, yatırımın geri dönüşünü ve ayrıca karlılığı belirleyecek yukarıdan ilave bir ilgi beklemekte hak sahibidir.
Bazı durumlarda, söz konusu terim doğrudan karlılık kavramıyla ilgilidir. Ancak, kimlikleri her zaman doğru değildir. Karlılık göreceli gösterge karlılık mutlaktır. 20 milyon ruble geliri ve% 10 kârlılığı olan bir işletme, 1 milyon ruble geliri ve% 70 kârlılığı olan bir şirketten daha karlı olacaktır. Bununla birlikte, karşılık gelen kavramlar bitişiktir. Yani, karlılık yoksa, karlılık da yoktur. Bununla birlikte, iş planları oluştururken bu kavramlar arasında doğru şekilde ayrım yapılması ve gerekli öncelikleri belirlemesi önemlidir.
Sabit varlıkların tanımı
Sabit kıymetlerin karlılığı gibi bir göstergenin özelliklerini incelemeden önce, özünü incelemesi yararlı olan başka bir terim daha vardır. Yorumlarına hangi yaklaşımlar araştırmacılar arasında yaygındır? Ekonomistler, sabit varlıklar altında, üretimde bir araç olarak yer alan gerçek kaynaklar ile temsil edilen şirketin varlıklarını en çok anlarlar. Fabrika hatları, makine aletleri, bilgisayar ekipmanları olabilir. Sabit varlıklar nispeten uzun bir hizmet ömrüne sahip olmalıdır - en az bir vergi yılı. Bir kaynağın sabit varlıklar olarak sınıflandırılması için temel kriterler aşağıdaki listede sunulabilir: bir ürün üretim sürecinde düzenli olarak kullanılır, üretim döngüleri ile bağlantılı olarak telafi edilir, hizmet ömrü boyunca işlevselliğini ve şeklini korur ve esas olarak şirketin çalışan çalışanları tarafından kullanılır.
Bir işletmeye çeşitli karlılık göstergeleri dahil olabilir. Onları daha ayrıntılı olarak ele alalım.Bu, sabit varlıkların karlılığının oynadığı spesifik rolü belirlemek için faydalı olacaktır: bir yandan, bu bağımsız bir göstergedir ve diğer taraftan, bir iş modelinin kalitesini kapsamlı bir şekilde değerlendirmenin bir unsurudur.
Karlılık göstergeleri
Her şeyden önce, biz böyle bir gösterge vurgulamalıyız satışların getirisi. Belirli bir para biriminin kazanılmış birimine düşen kar miktarını yansıtır. Bu oranı hesaplamak için, net kârı satılan ürünler için elde edilen kazanca bölmek gerekir. Her iki durumda da göstergeler aynı zaman diliminde alınmalıdır.
Bir sonraki önemli gösterge varlıkların getirisi. Bunu hesaplamak için, belirli bir dönem için toplam kar miktarını şirket tarafından tutulan varlıkların ortalama değerine bölmek gerekir. Bu gösterge, her şeyden önce, bir işletmeye yatırımın etkinliğini ve aynı zamanda işletme yönetiminin kalitesini değerlendirmeyi sağlar.
Bir sonraki önemli gösterge, şirketin özkaynak getirisidir. Şirketin net yıllık karının, şirketin sermaye miktarını yansıtan ortalama değerine bölünmesi ile belirlenir. Genellikle yüzde olarak yansıtılır. Söz konusu parametre, farklı sektörlerde faaliyet gösteren iki şirketin iş faaliyetlerinin etkinliğini karşılaştırmak için kullanılır. Her iki firmanın da bir sahibi varsa ve yatırımlarının etkinliğini belirli bir segmentte değerlendirmek istiyorsa da benzer bir ihtiyaç ortaya çıkabilir. Bazen bu parametre bir işletmeye borç verme ihtimalini değerlendirmek için kullanılır.
Sabit varlıkların karlılığının özgüllüğü
Şimdi sabit varlıkların karlılığı gibi bir parametre çalışabiliriz. Pek çok iktisatçı, bir şirketin iş modelinin imalat bölümündeki etkinliğini değerlendirmede en evrensel olanlardan biri olduğunu düşünüyor. Sabit varlıkların karlılığı, ilgili kaynaklara yapılan yatırım getirisinin dinamiklerini, yani varlıkların değerini yansıtan tek bir parasal birime atfedilebilen kar şeklinde göstermektedir.
Söz konusu göstergenin önemi, uzmanlar tarafından yalnızca üretime yatırım yapmanın gerçek ekonomik verimliliğini değil aynı zamanda uygun ekipmanı kullanan uzmanların çalışma kalitesini analiz etmenize olanak sağlaması ve ayrıca optimizasyon gerektiren sorunlu iş süreçlerinin tespit edilmesini mümkün kıldığından uzmanlar tarafından açıklanmaktadır.
Sabit varlıkların karlılığının hesaplanması
Sabit varlıkların karlılığını nasıl hesaplayabilirim? Diğer çeşitlerinde olduğu gibi, söz konusu göstergenin gerçek değerlerinin belirlenmesi, ilgili “formül” içindeki toplam karı yansıtan göstergelerin kullanımına dayanacaktır. Bu durumda, bu gösterge sabit varlık edinmenin maliyeti ile birlikte kullanılmalıdır. Aynı zamanda, uzmanlar ortalama değerini hesaplamayı önermektedir. Oldukça mantıklı olan - fonların değeri vergi yılı boyunca değişebilir. Uygun hesaplamalar sırasında elde edilen göstergeler, sabit varlıklar yapısında bulunan üretim altyapısının her bir bileşeninin ne kadar kâr getirebileceğini yansıtabilir.
Sabit varlıkların karlılığını hesaplamak için hangi algoritmalar kullanılır? Formül aşağıdaki gibidir: Net kar tutarı alınır ve ilgili fonların değerine bölünür. Sonuçta elde edilen sonuç% 100 ile çarpılır. Sabit varlıkların karlılığı gibi bir göstergeyi belirlemeye dahil olan formül çok basittir, ancak bir şirketin iş modelinin etkinliğini değerlendirmek için son derece önemli bir rakam belirlemenizi sağlar.Söz konusu hesaplamaların asıl amacı, sabit varlıklara yatırılan parasal para birimi ile ilgili kar oranını belirlemektir.
Kârlılığın belirlenmesinin pratik değeri
Sabit varlıkların karlılığı ve beraberinde işletme modelinin etkinliğinin göstergeleri, sadece işletme yönetimini optimize etmek açısından önemli değildir. İlgili göstergeler, işletme yönetimi ve dış oyuncular arasındaki iletişim başarısında önemli bir faktör olabilir - yatırımcılar, bankalar, müşteriler ve devlet. Sabit ve dolaşımdaki varlıkların yüksek karlılığını gösteren bir şirketin, üçüncü taraf finansmanı çekmek, devletin ortağı olarak büyük ölçekli ulusal ve uluslararası projelere katılmak için daha fazla şansı vardır.
Aynı kârlı krediler elde etme umutları için de söylenebilir. Kârlılık - tüm varyantlarında - bankalar tarafından kurumsal bir borçlunun borç ödeme kabiliyetinin değerlendirilmesinde lider bir kriter olarak kabul edilebilir.
Sabit varlıkların karlılık analizinin özellikleri
Bazı durumlarda, işletmeler sabit varlıkların karlılığının bir analizi yapılabilir. Bu tür etkinlikler aşağıdaki amaçlarla düzenlenebilir:
- en ve en verimli üretim alanlarının belirlenmesi;
- çalışanların iş kalitesinin değerlendirilmesi
- Bir bütün olarak veya belirli alanlarda üretimin karlılığındaki artışı belirleyen faktörlerin belirlenmesi.
Sabit varlıkların kârlılık göstergelerinin bir kural olarak analizi, diğer işaretli göstergelerin incelenmesiyle uyumlu olarak yürütülmektedir.
Bir diğer önemli kriter - sabit varlıkların karlılığının bir göstergesi dinamikte göz önünde bulundurulmalıdır. Yeni ekipman türlerinin üretim yapısına getirilmesi iş modelinin verimliliği üzerinde en olumlu etkiye sahip olabilir, ancak şirketin yönetimi buna tanıklık edecek anı düzeltmelidir. Bunu yapmanın bir yolu, dinamiklerin sabit varlıklarının karlılığını hesaplamak olabilir.
Bu durumda karşılık gelen dinamik göstergeleri doğru yorumlamanın çok önemli olduğunu unutmayın. Üretim yapısı, ürünlerin özellikleri zaman içinde değişebilir. Bu nedenle, kış kıyafetlerinin üretimi için bir fabrika hattı, yılın başında ve yılın sonunda ana ürün atölyesi olabilir - çıktı bakımından ikincil ürünlerden biri, piyasaya sürülen mallar satın alınırken. İlk durumda kârlılık oranları önemli ölçüde düşük olabilir - ancak, iş modeli açısından bakıldığında, büyük satış hacimleri ve işletme sahipleri için yüksek kar seviyeleri nedeniyle bu kritik olmayabilir. Bununla birlikte, ilgili gösterge kalan üretim hacimlerinde düşerse, böyle bir gösterge şirketin iş modelinde sorunlara işaret edebilir.
Bir iş modelinin etkinliğinin bir göstergesi olarak karlılık
Sabit varlıkların kullanımının karlılığı ve diğer göstergelerin incelenmesi ile birlikte analizi, işletmenin üretim tabanını iyileştirmesi gerekip gerekmediğini veya iş modelinin verimliliğinin satıştaki zorluklar nedeniyle azaltıp azaltılmadığını gösterebilir. Ancak, bu sorunların birbiriyle ilişkilendirilmesi mümkündür. Bu nedenle, kışlık giyim üretimi için modası geçmiş teknoloji, şirketin masrafları karşılayacağı yüksek satış fiyatlarının zorunlu oluşumunu önceden belirleyebilir. Bunun bir sonucu olarak, alıcıların belirlenen fiyatlarla bir şeyler almaya hazır olmayacakları veya rakiplerinden daha ucuza alabilecekleri için satışlar düşebilir.
Sabit bir eğilim olarak sabit duran varlıkların kârlılığının artması, işletmedeki teknolojik süreçlerin piyasadaki mevcut taleplere karşılık geldiğini gösterebilir.Fabrika hatlarında yeni çözümlerin kullanılması, maliyetin düşürülmesine neden olabilir - bunun sonucu olarak, düşük fiyatların oluşması ve şirketin ürünleri için tüketici talebinin artması, bu da şirketin bir bütün olarak yeterince yüksek bir karlılığı veya istenen bir karlılığı sağlayabilir.
Yatırım kalitesinin bir göstergesi olarak karlılık
Sabit kıymetlerin karlılığı, şirketi yalnızca üretim hatlarının verimliliği ve satış dinamikleri açısından nitelemektedir. Bu gösterge, bir ya da başka bir işletme yapısal birimi için yatırım sermayesinin dağıtım kalitesinin değerlendirilmesi açısından da önemli olabilir.
Kuruluşun yönetiminin sabit varlıkları güncellemek için büyük miktarda para harcayacağı bir durum olabilir, ardından sahipler ilgili kaynakların karlılık göstergelerini farklı dönemler için değerlendirmek isteyeceklerdir. Düşüş yönünde farklılık gösterirlerse, üstelik eski ve yeni ekipman fiyatlarının oranı ile orantılı değildir, o zaman şirket başkanlarının karşılık gelen üretim kaynaklarına yatırım yapma stratejilerini tekrar gözden geçirmeleri yararlı olabilir. Bununla birlikte, bir istisna, sabit varlıkların karlılığındaki azalmaya rağmen, şirketin net kârının arttığı durum olabilir.
Şirket her zaman büyük bir karlılığa tercih edilir mi?
Söz konusu göstergenin büyük değerinin, olumlu taraftaki işi benzersiz bir şekilde karakterize ettiğini söylemek mümkün mü? Bu genellikle böyledir. Sabit varlıkların yüksek karlılık oranı, bir yandan şirketin düşük maliyetlerini ve diğer yandan da yeterli satış oranını gösterir. Hem bu hem de başkaları, prodüksiyonun büyük ölçüde bu veya bu kararlara şirket yönetiminin yatırımının okuryazarlığına bağlı olan üretim sürecinin üretilebilirliği ile önceden belirlenebilir.
Aynı zamanda, sabit varlıklar için karşılık gelen göstergenin ölçülmesi de dahil olmak üzere çok yüksek işletme kârlılığı, şirketin pazar genişlemesi, belirli bir ekonomik faaliyet segmentinde düşük rekabet ve ayrıca Şirket sosyal harcamalardan önemli miktarda tasarruf sağlayabilir.
Buna karşılık, sabit varlıkların düşük kârlılığı, bir yandan, yönetimin üretimi modernize etmeye çok etkin bir şekilde yatırım yapmadığını ve diğer yandan şirketin, üretimi spesifik hale getirmenin zor olduğu yeterince yoğun rekabetin olduğu bir segmentte faaliyet gösterebileceğini göstermektedir. mallar temelde daha dinamik ve üretim maliyetlerini de düşürüyor. Karşılık gelen parametre, yukarıda belirtildiği gibi karlılıkla ilişkilendirmek için kullanışlıdır. Saf haliyle daha az kârlılığa sahip firmaların yüksek ciroları, küçük işletmelerden daha fazla sermaye üretebilir, ancak buna karşılık gelen türdeki yüksek oranlarla birlikte. Benzer bir örnek, sabit varlıkların karlılığı ve karlılığı arasındaki korelasyonun karakteristik özelliği de olabilir. Şirketin sahibi temettü şeklinde çıkarılmış net sermayeden memnunsa, kârlılık faktörü ona bağlı olabilir.
