Аннуитет је појам који има неколико различитих значења. У свом најширем тумачењу, може се представити као средство које служи за обављање финансијских активности.
Вишеструке вредности ануитета
На пример, прво значење које концепт ануитета има је једна од врста државних зајмова и хитна. Такви зајмови могу бити стављени под условом да се камате плаћају годишње, а одређени део кредита ће бити враћен.
У исто време, ануитет је новчана плаћања једнака једна другој и плаћају се отплатом обавеза по кредитима и каматама на њих. Таква плаћања се врше након одређеног времена.
Концепт ануитета
Размотримо концепт ренте детаљније.
Ануитет или, како га још називају, финансијски ануитет, је уопштени термин који описује распоред према којем се финансијски инструмент отплаћује, а термин ануитет подразумева плаћање не само одређеног дела главног дуга, већ и плаћање камате - камате за његова употреба. Главна карактеристика ренте је да су плаћања у овом случају једнака једна другој и да се врше у апсолутно једнаким временским интервалима. Распоред ануитета је прилично компликован. Оно се значајно разликује од распореда, који одражава исплату доспелог износа у целости и на крају периода током ког је инструмент био у функцији, и од распореда, који одражава периодичну исплату само камате и процес отплате износа главном дугу на крају инструмента. Постоји посебна формула ануитета. Дајемо у наставку.
Дакле, може се утврдити да се исплата ренте у својој структури састоји од два дела: дела који одражава главни дуг, а дела који одражава накнаду за коришћење кредитних средстава.
Примјери ануитета
У најопћенитијем смислу, ануитет се може схватити не само као инструмент финансијске природе, већ и стварни износ плаћања који има одређену периодичност и врсту распореда који одражава поступак отплате.
- Ануитет је хитни државни зајам одређене врсте према којем се годишње користи одређени дио главног дуга и камата за коришћење самог кредита.
- Једнаке новчане исплате, чија се исплата очекује у једнаким временским интервалима. Штавише, такве исплате укључују износ који се користи за отплату дела главног дуга и износ који се користи за плаћање камата.
- Појам ануитета користи се и у осигурању, посебно у животном осигурању. У овом случају, то значи уговор који појединац закључи са осигуравајућом кућом. Такав споразум даје појединцу право да прима редовне исплате након доласка у претходно договорено време. На примјер, након пензионисања.
- Распоред ануитета такође се може користити за акумулирање одређене количине новца у одређеној тачки. У овом случају, еквивалентни депозити требало би да се уплате на депозитни рачун, на који се обрачунавају камате.
Врсте ануитета
Ануитети се могу сврстати у две врсте, зависно од времена када се уплати прва уплата:
- Ако се исплата изврши на крају првог периода, онда се такав ануитет назива постнумерандо.
- Ако се плаћање изврши на самом почетку првог периода, тада се такав ануитет назива пренумерандо.
Ипак, најчешће, ануитет је одређени начин враћања средстава из кредита. Стога се у овом чланку фокусирамо на сам смисао овог концепта.
Данас, само мали део руских банака радије користи другачију шему отплате кредита. Употреба методе ануитета омогућава банци да добије загарантовани профит. То је због чињенице да је распоред ануитета структуриран на начин да се банци прво враћа камата на коришћење кредитних средстава, а тек онда се плаћа кредитно тело, односно износ главног дуга.
Формула за ануитет
Формула по којој се израчунава ануитет је прилично сложена. Њен запис има различита представљања.
Један од њих: ПИ = (С * пр / 12) / (1 - 1 / (1 + пр / 12) Н), у овој формули:
- Пл - представља директно плаћање ануитета.
- С - укупан износ кредита.
- Пр је однос каматних стопа или ануитета који се користи на кредит.
- Н је укупан број периода током којих ће се отплаћивати (месеци се најчешће користе).
Њене функције
Треба напоменути да се током целог периода величина плаћања не мења, али се његова структура значајно разликује од структуре друге, исте исплате. Плаћање извршено у првом месецу отплате састоји се углавном од износа камата, а плаћања извршена до краја периода плаћања углавном се састоје од износа који се користи за враћање кредита. Тако се управљају новчаним токовима.
Да би се утврдило коју структуру има одређено плаћање, има смисла користити ову одређену формулу. Јасно одражава проценат који је у њу укључен. Да бисте извршили овај израчун, морате узети остатак главног дуга и помножити га са 1/12 годишње стопе кредита.
Пример који јасно одражава начин израчунавања ануитета
Формула коју смо изнели горе ће бити много јаснија ако је применимо у пракси, испитујући одговарајући пример.
Претпоставимо да клијент банке извлачи кредит. Износ зајма је сто хиљада рубаља, рок кредита 12 месеци, каматна стопа на кредит у овом случају је 24 одсто годишње. У складу са формулом, можете израчунати колика ће бити тренутна вредност ренте:
(100000 * 0,24/12)/(1 - 1)/(1 + 0,24/12) 12 = 2000/0,2115 = 9457.
Дакле, управо овај износ, у износу од 9457 рубаља, клијент ће морати да месечно изврши у банци како би вратио преузети кредит.
Затим покушајмо да израчунамо каматну стопу за прво плаћање на овај кредит:
100000 * 0,24/12 = 2000.
Испоставило се да ће у оквиру прве исплате од 9457 рубаља само 2.000 рубаља ићи на плаћање камата на кредит. Према томе, износ од 7457 ићи ће у отплату главног дуга.
Након прве уплате укупни дуг ће се смањити и износиће 92543 рубаља:
100000 - 7457 = 92543.
Из овог износа можете израчунати проценат за следећу, другу, исплату кредита:
92543 * 0,24/12 = 1851.
Дакле, друга уплата укључује камате у износу од 1851 рубаља и главни дуг од 5606 рубаља.
На овај начин се врши обрачун за сваку уплату током целог трајања кредита.
Начин аутоматског обрачуна плаћања
Несумњиво је да су такве калкулације прилично напорне. Формула за израчунавање ренте може бити корисна само у циљу разумевања принципа њеног израчунавања. Што се тиче праксе, нема смисла рачунати плаћања користећи калкулатор. Савремене технологије омогућавају аутоматизацију процеса обрачуна без проблема, што олакшава процес управљања готовинским током.
Када клијент подигне кредит у банци, онда ће специјално за њега радник кредитне организације направити испис са свим подацима ануитетног распореда.Приказаће све потребне податке: износ плаћања, датуме када плаћања треба да се изврше, као и структуру плаћања, одражавајући износ камате и главни износ за свако плаћање.
Поред тога, на Интернету можете пронаћи посебан калкулатор. Биће довољно да у одговарајућа поља унесете такве податке као што су укупни износ зајма, његов рок, стопа. Након тога, калкулатор ће одмах извршити одговарајући обрачун ануитета и приказати све информације од интереса: износ плаћања који ће се морати плаћати сваког месеца и оквирни распоред за отплату кредита.
Сличан израчун омогућава вам да направите такав канцеларијски програм као што је Екцел. Овај програм пружа функцију која се зове ПМТ - помоћи ће израчунати величину ренте. Али, нажалост, с овом методом израчуна не можете добити приближан распоред отплате.
Аннуити Прос
Метода ренте није увек корисна за клијента, иако је згодна. Када користите ануитет, неће бити забуне у вези са величином плаћања и термином извршења, јер ануитет увек има фиксни износ плаћања који се мора плаћати месечно. Овом методом биће избегнута потреба да сваки месец контактирају банку како би запослени израчунали наредну уплату.
Слична метода је погодна ако дужник има мали приход.
Алтернативна шема, која се зове диференцирана, укључује месечни прерачун износа плаћања. То се мора учинити јер се са таквом схемом сваког месеца смањује износ главног дуга, односно камате за коришћење мањег износа морају се плаћати мање. Односно, свака наредна уплата ће бити мања од претходне. Међутим, прве исплате у оквиру ове шеме су веома високе, а не може их сваки приуштити.
Недостаци ануитета
Током прве половине периода за који се издаје зајам, плаћање у својој структури садржи углавном камате. Зато је схема ануитета за банке врло корисна. Најбоље је да се зајам изврши унапред планирано тачно у првој половини рока, јер тада то нема смисла, јер је већина камата већ плаћена. Отплата зајма пре планираног рока у другој половини рока, кориснику неће донијети никакву корист, јер средства која су допринела враћању камата на кредит неће бити враћена.
Показатељи ануитета
У случају да се ануитет разматра са становишта повериоца, а не дужника, неопходно је проценити исплате да би се анализирала примања.
Мало је људи можда корисно да процене ову врсту живота. Међутим, приликом анализе и поређења текућих трошкова и новчаних примитака који ће се појавити у будућности, они су неопходни.
Постоје два главна показатеља помоћу којих се израчунава ануитет. Овај трошак је модеран и будући.
Будућа вредност ануитета је збир апсолутно свих елемената који чине ануитет. Ово такође укључује камате које настају на крају рока. Елементи или, како их још називају, чланови ануитета, управо су та једнака плаћања.
Овај индикатор се може користити ако је потребно израчунати износ депозита (надопуњен), који се може акумулирати до одређеног времена, ако се редовно плаћа допринос по одређеној каматној стопи.
Модерна (тренутна) вредност је скуп елемената ануитета који се смањују у време када је лансиран. Овај индикатор користи се за процену изводљивости улагања у одређени допринос, који би требало да доноси сталне и редовне приходе. То јест, ова процена вам омогућава да израчунате да ли ће будуће зараде бити веће од цене саме имовине.
Узгред, ова процена се такође може користити за процену шта ће бити исплативије - обавити куповину на кредит или је одмах платити.