Hari ini, salah satu jenis pelaburan yang paling umum adalah melabur dalam stok. Adalah penting untuk diperhatikan bahawa populariti jenis pelaburan yang dikemukakan dapat ditentukan oleh banyak kelebihan yang dikurniakan dengan kepentingan khusus. Peruntukan ini lebih baik berbanding pelaburan dalam sekuriti di antara pilihan lain yang kini diketahui. Sudah tentu, untuk kerja yang paling berjaya dan menguntungkan wang yang dilaburkan dalam stok, seseorang harus tahu beberapa nuansa dan perihal tertentu proses pelaburan langsung. Ia akan dinasihatkan untuk mempertimbangkan perkara-perkara ini dengan lebih terperinci.
Peruntukan Am
Untuk memulakan, perlu diingatkan bahawa kebanyakan pelabur baru mengelirukan dua konsep yang berbeza pada dasarnya. Oleh itu, pelaburan tunai dalam saham menunjukkan bahawa pelaburan modal dalam sekuriti secara sederhana atau jangka panjang ditunjukkan dengan jangkaan kenaikan harga setiap saham individu. Perdagangan sekuriti di pasaran saham melalui Internet, konsep kedua, menunjukkan keuntungan diperoleh dari perubahan tertentu dari segi harga saham, biasanya dalam jangka pendek. Adalah penting untuk diperhatikan bahawa perubahan ini boleh ditentukan oleh arah kedua arah arah penurunan harga, dan ke arah peningkatannya. Oleh itu, alat yang dibentangkan adalah alat untuk pendapatan spekulatif.
Dagangan pada struktur stok, yang dipromosikan oleh peniaga dalam satu cara atau lain, membayangkan kehadiran pengetahuan tertentu dalam bidang analisis teknikal dan asas pasaran sekuriti, kemahiran dalam bekerja dengan terminal dagangan dan strategi perdagangan. Di samping itu, ia adalah satu aktiviti yang dikaitkan dengan peningkatan tahap risiko.
Peluang Pelaburan di Rusia
Jika seseorang ingin membuat pelaburan dalam stok, maka dia mempunyai peluang untuk berdagang secara bebas melalui syarikat pembrokeran atau memberi wang kepada struktur ini untuk pengurusan. Walau bagaimanapun, topik yang terakhir boleh ditakrifkan sebagai aspek yang secara asasnya berasingan, mengikut kandungan yang mana artikel bebas boleh dinyatakan.
Oleh itu, adalah logik untuk menimbangkan pelaburan jangka sederhana dan panjang dalam stok, serta pelaburan dalam bon. Di samping itu, adalah penting untuk mengenal pasti prosedur untuk pembentukan portfolio pelaburan dan pengurusannya yang lebih lanjut untuk memaksimumkan keuntungan dan meminimumkan risiko. Satu cara atau satu lagi, pelabur Rusia diberi peluang untuk melabur dalam saham syarikat tempatan dan asing.
Melabur dalam saham struktur Barat
Adalah penting untuk ambil perhatian bahawa melabur dalam saham dan bon syarikat Barat, pelabur dari Persekutuan Rusia boleh menjual secara eksklusif melalui syarikat broker yang mempunyai lesen (permit khas) untuk mengurus langsung jenis-jenis sekuriti sedia ada di pasaran pertukaran. Di Rusia, perakaunan untuk pelaburan kewangan dalam saham dijalankan baik berhubung dengan pertukaran dan secara langsung, iaitu, di luar struktur pasaran pertukaran. Perlu diingatkan bahawa di bursa saham melabur wang dalam pelbagai jenis saham hanya dijalankan melalui bantuan broker.
Untuk melakukan ini, pelabur perlu membuka akaun pembrokeran dan membuat deposit untuk membeli sekuriti. Harus diingat bahawa untuk perkhidmatan penuh akaun pembrokeran, pelabur perlu membayar secara berkala jumlah komisen tertentu.Walau bagaimanapun, hari ini jauh dari semua struktur Rusia disenaraikan. Oleh itu, pelaburan dana dalam saham syarikat yang tidak berada di pasaran adalah mungkin melalui pelaksanaan kontrak jualan tertakluk kepada pengumuman hak memegang sekuriti oleh seorang pendaftar yang terlibat dalam perakaunan pemilikan syer tertentu.
Menariknya, sebagai tambahan kepada saham, pelabur berpeluang melabur wang dalam pelbagai jenis bon. Jadi, dia boleh membuat portfolio pelaburan yang merangkumi kedua-dua saham dan bon. Adalah penting untuk mengetahui bahawa melabur dalam stok syarikat adalah proses yang agak rumit. Satu cara atau yang lain, dia menyarankan bahawa pelabur harus mempunyai tahap literasi kewangan tertentu. Ia akan dinasihatkan untuk merujuk proses ini dengan lebih terperinci.
Apakah saham yang akan dilaburkan?
Dalam kes apa yang melabur dalam stok logik? Pada mulanya, adalah perlu untuk menentukan bilangan sekuriti individu yang akan membentuk portfolio pelaburan selanjutnya. Selaras dengan isu ini setakat ini, tiada cadangan pasti telah dikenalpasti. Biasanya, bilangan saham dalam portfolio pelabur swasta berbeza dari tiga hingga lapan unit. Perlu diingatkan bahawa dalam keadaan apa-apa, seseorang mesti melabur dalam saham secara eksklusif satu struktur. Minimum dalam hal ini adalah tiga perusahaan. Perlu menambahkan pelaburan itu, satu cara atau yang lain, harus dilakukan dengan ketat sesuai dengan peraturan diversifikasi yang ada saat ini.
Maksimum didedahkan oleh keupayaan pelabur untuk mengawasi dan menganalisis setiap maklumat yang masuk, yang, sebagai peraturan, sangat besar. Sudah tentu, banyak nuansa ditentukan oleh jumlah modal yang dilaburkan atau saiz deposit. Walau apa pun, anda perlu membuat portfolio pelaburan daripada saham-saham yang dimiliki oleh sektor ekonomi yang berlainan. Adalah penting untuk ambil perhatian bahawa perkara-perkara berikut boleh dibezakan sebagai yang utama:
- Produk komoditi pengguna.
- Bahan asas.
- Produk perindustrian.
- Sumber kewangan.
- Pelbagai jenis perkhidmatan.
- Utiliti.
- Sektor teknologi.
- Kesihatan dan kawasan yang berkaitan.
Analisis
Semua sektor ekonomi yang dibentangkan dalam bab sebelumnya dibentuk dari sektor tertentu. Jadi, hampir di tempat pertama adalah analisis keadaan makroekonomi. Dalam keadaan di mana pelabur yang telah membuat beberapa pelaburan dalam saham menjangka peningkatan dalam kos sekuriti semasa tempoh pertumbuhan penunjuk ekonomi utama, adalah perlu untuk memberi perhatian kepada saham sektor dengan potensi pertumbuhan yang sangat tinggi, serta sekuriti yang mempunyai nisbah harga yang paling optimum / keuntungan. Pada masa ekonomi berada dalam fasa genangan, adalah perlu untuk memperoleh stok yang boleh dipercayai yang memastikan tahap pendapatan dividen yang stabil. Dalam kes ini, pelabur perlu memberi tumpuan terutamanya kepada tahap keuntungan dividen yang signifikan ke atas sekuriti. Adalah penting untuk diperhatikan bahawa hubungan songsang dapat dilihat dengan nyata di antara penunjuk yang ditunjukkan: dengan pertumbuhan nisbah yang dinyatakan di atas, hasil dividen menjadi agak rendah.
Salah satu sebab untuk nisbah ini ialah keperluan bagi syarikat-syarikat baru untuk pembiayaan jumlah untuk membawa ke pasaran perkembangan inovatif tertentu, serta pekerjaan khusus. Sekiranya ekonomi negara, mengikut penunjuk yang paling penting, berkembang, ketersediaan kredit juga meningkat. Oleh itu, penempatan sekuriti, serta perakaunan untuk pelaburan dalam saham adalah lebih mudah. Apabila ekonomi berada dalam kemelesetan, pelabur, satu cara atau yang lain, mahu mengurangkan risiko.Adalah logik bahawa pinjaman direalisasikan pada peratusan yang lebih tinggi. Walau bagaimanapun, keadaan sedemikian meningkatkan risiko kegagalan pinjaman dan pembayaran balik bon.
Negara manakah untuk dipilih untuk pelaburan?
Melabur dalam saham pelbagai struktur adalah perkara yang serius. Oleh itu, adalah penting untuk memilih negara tertentu untuk operasi pelaburan. Adalah penting untuk diperhatikan bahawa ia adalah yang paling mustahil untuk menghasilkannya berdasarkan analisis tahap pembangunan ekonomi semasa. Oleh itu, keutamaan diberikan, sebagai peraturan, kepada negara yang ekonomi berada dalam fasa boom. Di samping itu, keutamaan diberikan kepada negara yang memasuki fasa ini lebih awal daripada saingannya. Perlu ditambah perhatian yang banyak diberikan kepada analisis kadar pertumbuhan ekonomi, dengan kata lain, dengan peratusan pertumbuhan keluaran dalam negara kasar.
Di samping itu, untuk pelaburan dalam stok (aset) merupakan faktor yang sangat penting ialah tahap pembangunan pasaran sumber kewangan, serta cukai. Hari ini, para pelabur sering melabur dalam sekuriti dan pembentukan portfolio pelaburan selanjutnya pada akhir kemelesetan. Jika ekonomi negara berada dalam fasa pertumbuhan, stok pertumbuhan sangat menjanjikan. Apabila ekonomi stagnasi, keutamaan, sebaliknya, diberikan kepada sekuriti struktur yang boleh dipercayai, sejarah dividen yang ditakrifkan sebagai memuaskan, atau lebih baik, positif.
Apakah faktor yang mempengaruhi pilihan saham?
Melabur organisasi dalam saham organisasi lain adalah perkara yang rumit. Sekuriti sebagai objek pelaburan dicirikan oleh keadaan kewangan syarikat. Hari ini, ada banyak penunjuk bahawa pelabur harus dipandu apabila melabur dalam pelbagai jenis saham. Di antara mereka, adalah penting untuk perhatikan perkara-perkara berikut:
- Permodalan pasar struktur, menurut kisaran 300 juta hingga 2 miliar adalah jangkauan yang dikehendaki. Perlu diambil perhatian bahwa perusahaan besar yang terkenal akan terus menunjukkan pertumbuhan yang tidak signifikan, tetapi stabil. Sekuriti yang tidak penting dari segi saiz dan struktur populariti mempunyai peluang untuk berkembang dengan ketara. Apabila strategi yang dibangunkan oleh pelabur adalah bertujuan untuk pertumbuhan sekuriti, dia terutamanya berminat dalam organisasi khusus kecil dengan potensi pertumbuhan yang agak serius. Dalam erti kata lain, adalah dinasihatkan untuk mencari struktur yang jumlahnya terus meningkat. Di samping itu, aliran tunai dan keuntungan mereka sentiasa stabil.
- Kos satu saham yang melebihi lima dolar. Adalah penting untuk diperhatikan bahawa sekuriti nilai lebih rendah dikurniakan turun naik yang lebih tinggi, yang pada beberapa hari boleh mencapai dua puluh peratus. Peruntukan ini dapat meningkatkan risiko.
- Jumlah perdagangan harian purata, yang bermula pada 300,000. Perlu diperhatikan bahawa petunjuk yang ditunjukkan sangat penting. Ia mencirikan kecairan sekuriti, iaitu kemampuan untuk menjualnya mengikut pasaran atau dekat dengan kadar tersebut. Dengan cara ini, dalam hal penunjuk yang rendah, ini sangat sukar untuk dilaksanakan, kerana permintaan untuk sekuriti tidak penting, dan penyebarannya luas. Jumlah 300,000 adalah ambang minimum, yang, satu cara atau yang lain, melindungi daripada kecairan yang rendah.
Jumlah dividen dan nisbah kewangan
Memandangkan perkaitan semua jenis pelaburan dalam stok yang ada hari ini, sebagai peraturan, dividen yang tinggi dibayar oleh struktur yang tidak melabur dalam pembangunan langsung mereka. Syarikat-syarikat sedemikian boleh diterima sepenuhnya untuk portfolio konservatif. Adalah penting untuk diperhatikan bahawa sekuriti perusahaan boleh dianggap boleh dipercayai apabila perniagaan mereka ditakrifkan sebagai kewangan yang stabil, menguntungkan dan cekap.Itulah sebabnya dalam proses memilih arah pelaburan dalam saham syarikat adalah dinasihatkan untuk mempelajari nisbah keuntungan, kesolvenan dan, tentu saja, kecairan. Adalah penting untuk mempertimbangkan data berikut:
- Nisbah yang dipinjam untuk memiliki dana adalah penunjuk D / E. Jadi, penunjuk yang lebih kecil, semakin stabil syarikat.
- Kecairan mudah struktur. Adalah penting untuk diperhatikan bahawa tahap normatif penunjuk harus sama atau melebihi satu. Dalam proses mencari perusahaan pelarut, adalah perlu untuk memohon penunjuk yang mengambil kira aset paling cair struktur.
- Margin keuntungan kasar (ditentukan oleh nilai positif).
- Margin jenis keuntungan operasi (ditentukan oleh nilai positif).
- Pulangan pulangan langsung kepada ekuiti sepatutnya melebihi sepuluh peratus. Jika tidak, lebih menguntungkan untuk melabur wang dalam struktur perbankan tertentu daripada risiko dalam proses melaburkan wang dalam sekuriti.
Analisis teknikal saham
Adalah penting untuk diperhatikan bahawa selepas operasi pemilihan awal dijalankan, adalah disarankan untuk menjalankan analisa teknikal saham pada carta mereka. Pertama sekali, anda perlu melihat tren pasaran semasa. Oleh itu, sekiranya trend menurun, pemerolehan sekuriti yang berkaitan harus ditinggalkan sebelum permulaan isyarat yang membolehkan pembelian muncul pada carta. Anda harus sedar bahawa analisis grafik sekuriti mungkin dilakukan hari ini melalui Internet pada perkhidmatan khas.
Penciptaan portfolio pelaburan
Seperti yang dinyatakan di atas, melabur dalam saham individu adalah mekanisme yang tidak boleh dipercayai. Bagi setiap keselamatan yang dibeli, terdapat risiko kerugian tertentu, sehingga kehilangan pelaburan mutlak. Itulah sebabnya pelaburan logik dalam sekuriti secara jangka panjang menunjukkan penciptaan portfolio pelaburan. Berdasarkan matlamat khusus pelabur, dalam proses faktor pembentukannya seperti kepelbagaian portfolio, keuntungan, dan tahap risiko yang dapat diterima diambilkira. Adalah penting untuk diperhatikan bahawa hari ini adalah kebiasaan untuk mengklasifikasikan portfolio pelaburan mengikut sifat-sifat pelaburan sekuriti mengikut tiga jenis:
- Portfolio pertumbuhan (sederhana, konservatif atau agresif).
- Portfolio pendapatan (dibentuk oleh pembayaran dividen dan faedah).
- Portfolio pendapatan dan pertumbuhan (kini dibezakan antara portfolio yang seimbang dan portfolio dual-purpose).