Na nestabilných trhoch je obzvlášť dôležité venovať pozornosť vášmu investičnému portfóliu. Ak je trh volatilný, dochádza k výrazným nárastom a poklesom, čo možno vysvetliť tlakom na trhu, zmenami hodnoty a psychologickým dopadom na investorov. Volatilita znamená, že akcie alebo fondy uskutočňujú neočakávané zmeny na základe dlhodobých investičných trendov. Investovanie do takýchto podmienok je čoraz ťažšie.
Čas na trhu je zložitý faktor, preto je lepšie nechať ho na profesionálnych investorov. Nižšie je uvedená rada odborníka Ram Lee, partnera poradcov spoločnosti Seven Bridges, pre investorov, ktorí chcú prežiť a prosperovať v nestabilnom prostredí.
Čo je to volatilita?
Volatilita je miera, o ktorú môžu akcie alebo cenné papiere vzrásť alebo klesnúť v porovnaní s ich dlhodobou základnou úrovňou. Ako štatistická metóda sa používa štandardná odchýlka. Napríklad, ak je štandardná odchýlka približne 15 percent, znamená to, že cena môže stúpať alebo klesať približne o 15 percent, pričom zostáva v rámci očakávaných pohybov. Ostatné typy investícií, napríklad vkladové certifikáty, zostávajú stabilné so štandardnými odchýlkami od nuly.
Príčiny volatility nie sú vždy známe. Niekedy môžu správy od spoločností, iných trhov, denných obchodníkov a inštitucionálnych investorov spôsobiť kolísanie týchto cien. Prchavosť môže spôsobiť aj psychologické faktory. Je to pochopiteľné, pretože proces nákupu a predaja je emocionálny obchod. Najlepšie je udržiavať emócie mimo obchodovania s akciami a investíciami, aj keď sú trhy volatilné. Pracujte na základe štatistických princípov a zistíte, že najlepšiu návratnosť svojej investície dosahujete.
Ako investovať do nestabilných podmienok?
Niektorí investori radšej dlhodobo ignorujú volatilitu. Ak dôjde k recesii trhu, môže to spôsobiť značné finančné údery. Aj keď je pravdepodobné, že sa akciový trh po určitom čase zotaví, je to silná psychologická rana pre dôveru investorov. Niektorí investori, ktorí používajú túto stratégiu, ignorujú svoje investície, kým nie sú pripravení ich vyplatiť, zatiaľ čo iní robia malé zmeny na základe pohybov na trhu.
Existuje všeobecná mylná predstava, že 10-ročná stratégia nákupu a držania bude vždy zisková. Počiatočné a konečné body každého desaťročného obdobia môžu byť dobré pre zlé akciové trhy. Hoci väčšina desaťročných období má pozitívny výnos, nie vždy sa tak stane.
Tipy pre volatilné trhy
Keď sa trhy pohybujú, často vznikajú príležitosti. Väčšina investorov by sa zvyčajne mala snažiť vyvážiť svoje portfóliá, keď sa percentuálna distribúcia vymkne z rúk.
Ak napríklad plánujete portfólio, ktoré má 70% akcií a 30% dlhopisov, a vaše investície do akcií rastú v porovnaní s vašimi investíciami do dlhopisov, takže vaše portfólio teraz obsahuje 80% akcií a 20% dlhopisov, pravdepodobne je čas trochu znížiť vaše akciové portfólio. V tomto prípade môže disciplinovaný investor akcie predať, aby zosúladil svoje portfólio s pomerom 70% / 30%. Naopak, ak zásoby klesnú a rovnaké portfólio klesne zo 70% na 60%, je pravdepodobne čas predať niektoré dlhopisy a reinvestovať do akcií po takomto predaji.
Ako konať na volatilnom trhu?
Je rozumné zadať limitný pokyn na volatilnom trhu, či už ide o jednu akciu alebo výmenný fond, ktorý je diverzifikovanejšou zásobou akcií. Limitné objednávky môžu byť o niečo drahšie ako trhové pokyny, v závislosti od vášho makléra, ale poskytujú vám väčšiu dôveru v to, akú cenu kúpite alebo predáte. Prostredníctvom limitného pokynu sprostredkovateľ automaticky zakúpi alebo predá vaše akcie za dané množstvo a iba vtedy, keď cena dosiahne alebo prekročí určitú hranicu.
Stop objednávky môžu byť tiež užitočné na zabezpečenie toho, že predáte sklad, ktorý chcete, ak jeho cena začne klesať. Aj keď príkazy na zastavenie môžu obmedziť straty, mali by sa použiť skôr na zásoby, ktoré ste ochotní predať, ak cena klesne, a nie na nákup ďalších.
Príkazy na limit aj na zastavenie vám pomôžu spravovať volatilný trh bez toho, aby ste sa museli pripájať k obrazovke, aby ste mali neustále prehľad o svojich investíciách.
Prežitie na nestabilnom trhu
Veľké výkyvy cien môžu vystrašiť aj najskúsenejšieho investora. Pomocou týchto tipov by investori mali mať možnosť vyhnúť sa najhorším účinkom pohybov na trhu a mali by byť schopní zarobiť si peniaze. V prvom rade by investori mali naďalej monitorovať aj svoje dlhodobé investície na nestabilnom trhu.