Pažangi vaizdo gavimo technologija leidžia tiksliai nustatyti, kurios smegenų sritys suaktyvinamos, kai žmogus patiria baimę ar euforiją. Tačiau jums nereikia tikrinti smegenų, kad pamatytumėte, kaip rinka žaidžia su šiomis emocijomis: „Dow Jones Industrial Average“ indeksas nuo praėjusių metų spalio pradžios iki gruodžio pabaigos nukrito maždaug 5000 punktų ir iki sausio 30 dienos sugebėjo susigrąžinti tik 3000 punktų. Tai yra viena. didžiausių nesėkmių per pastarąją istoriją.
Panašios situacijos gali būti nemalonios. Ar man reikia pirkti, parduoti, ar geriau nieko nedaryti? Ar turėčiau nepaisyti triukšmo, kuris kyla aplink sandorius? Tai gerai, jei esate drausmingas ilgalaikis investuotojas, tačiau tai mažai padės, jei uždirbate prekiaudami ar gaudami procentą klientų uždarbio.
Finansų psichologija
Finansinio elgesio ekspertai siūlo kelis atsakymus į klausimą, kaip elgtis sudėtingose situacijose. Viena vertus, gerai žinoma, kad investavimas yra emocinis veiksmas. Dauguma žmonių su rinka susijusių emocijų ir jausmų kyla dėl smegenų biochemijos. Tačiau greičiausiai mūsų instinktai nepadės išgyventi rinkoje.
Nors ne viskas taip niūriai. Pripažindami, kaip emocijos gali juos supainioti, investuotojai gali imtis priemonių, kad apsisaugotų nuo blogiausių impulsų. Finansų patarėjai gali atlikti lemiamą vaidmenį ugdant klientus suprasti savo vidų ir vengiant klaidų investuojant. Daugelis finansų kompanijų rengia konsultantus, kad jie atrodytų labiau kaip terapeutai ir instruktoriai. Elgesio koučingas dažnai laikomas pagrindine paslauga. Konsultantų darbas yra suprasti, kas varo žmones, su kuriais jie turi dirbti, o ne tik kurti portfelius ir patarti investuotojams.
Deja, tai nėra tikslusis mokslas. Kalifornijos Daviso universiteto finansų profesorius Bradas Barberis mano, kad nėra pakankamai mokslinių įrodymų, kad būtų galima nustatyti intervencijos ar instruktavimo metodą, kuris visada veikia. Tai tarsi bandymas surasti universalų vėžį išgydantį vaistą. Genetiniai skirtumai yra tokie dideli, kad kiekvienam reikia individualaus vaisto.
Keli žymiausi Amerikos finansinio elgesio ekspertai pateikė keletą psichinių triukų, kurie padės nepasiduoti savo emocijoms ir instinktams ir nepakenkti sau.
Neatlaikykite nuo blogų investicijų
Daugelis investuotojų negali atsisakyti nuostolingų akcijų. Šis elgesio tipas, užfiksuotas akademiniuose tyrimuose, gali būti gana brangus. Tyrimų duomenimis, pajamų iš tokių akcijų lygis yra 3,4% mažesnis.
Vienas sprendimas yra paklausti savęs, kodėl jūs vis labiau stengiatės prarasti atsargas. Nes jūs, remdamiesi nauja informacija, tikrai tikite, kad jie pasveiks? Jūs nenorite parduoti, nes tai reikštų pripažinti, kad tai buvo bloga investicija?
Apsvarstykite nuostolių permąstymą kaip galimybę, kaip „turto perkėlimą“ į akcijas ar fondus, kurie turi prasmę dabartinėje aplinkoje. Venkite frazės „parduokite savo blogas akcijas“, nes tai verčia jus jaustis kaip nesėkmingą. Nugalėtojai perduoda savo turtą.
Laimingas akcijas parduodate per greitai
Jei turite pajamų iš vertybinių popierių, pagunda parduoti ir pasiimti pelną gali būti labai stipri. Daugybė tyrimų rodo, kad investuotojai labiau linkę parduoti turtą, kuris išaugo, nei sumažėjusį.Tai tendencija, vadinama „susvetimėjimo efektu“.
Vienas iš būdų išvengti išankstinio nusistatymo yra paslėpti akcijų pirkimo kainą prekybos ekrane. Kuo reikšmingesnė informacija apie pirkimą, tuo didesnė tikimybė, kad prekiausite, o manipuliavimas informacijos svarba gali pagerinti prekybos rezultatus.
Turite stengtis teisingai įvertinti turimą informaciją: ar manote, kad akcija ar fondas vis dar turi gerų ilgalaikių perspektyvų, o gal žinote kokių nors informacijos pranašumų, kurių trūksta visiems kitiems. Neužsiimkite dėl to, kas nesusiję su atlikimu, pavyzdžiui, dėl jūsų sumokėtos kainos.
Per daug pasitikite savimi ir rizikuojate
Daugelis investuotojų pervertina savo įgūdžius ir nuvertina išorinę riziką. Jie tiki, kad gali aplenkti rinką pasirinkdami atskiras akcijas (dauguma tyrimų rodo, kad tai mažai tikėtina). Jie taip pat gali pernelyg optimistiškai vertinti akcijų grąžos perspektyvas, o tai vėliau daro įtaką pensijų investicijoms.
Jei pasirenkate akcijas ar dirbate su fondais, darykite tai su tokia suma, kuri neturi didelės įtakos jūsų išėjimui į pensiją. Venkite pagundos dažnai prekiauti.
Jei esate linkęs nuvertinti riziką, ieškokite žiniasklaidos istorijų ar analizės priešingai. Jei per didelis pasitikėjimas savimi verčia nerūpestingai rizikuoti, tada šiek tiek padidėjęs negatyvo dėmesys gali jus padaryti atsargesnius.
Jūs sutelkiate dėmesį į neteisingus signalus
Daugelis žmonių neturi sistemos savo investicijoms ir nuolatos ieško aplinkinių chaoso paaiškinimo. Jie ieško modelių, atspindinčių praeitį, ir patvirtina ankstesnes jų teorijas. Dažniausiai susiduriame su klaidingomis idėjomis, kurios skatina mus prekiauti remiantis iškraipytais duomenimis arba aukšto lygio antraštėmis.
Jei atsidūrėte sunkioje situacijoje, atidžiai išstudijuokite savo investicijas ir sužinokite, ką darote teisingai ir neteisingai. Investuotojai dažniausiai yra linkę į tai, kas patraukia jų dėmesį. Turite išsiaiškinti, ką padarėte ir ko nepadarėte, tvarkyti įrašus ir žiūrėti, kas veikia, o kas ne.
Atsargos mažėja, o jūs norite jas parduoti
Daugelis žmonių neobjektyviai vertina tai, kas aktualu šiuo metu, tikisi, kad naujausios tendencijos išliks. Ir sunku susitaikyti su trumpalaikėmis problemomis, net jei žinote apie atlyginimą, kurį galima gauti tik po daugelio metų (pvz., Daugiau pinigų išeitinėje sąskaitoje).
Užuot suklydę ir pardavę popierių, kai viskas atrodo niūriai, pagalvokite apie atlygį sau. Yra psichologinis triukas, kuris gali padėti: užuot sutelkę dėmesį į skausmą lankydamiesi sporto salėje, diskomforto tikėjimą pakeiskite atlygiu už gerą treniruotę, pavyzdžiui, masažu ar pasimatymu su sutuoktiniu.
Prie savo kompiuterio pridėkite užrašą su Warreno Buffetto patarimais: būkite godūs, kai kiti bijo.