Vrste financijske stabilnosti i njihove karakteristike

U članku će se govoriti o vrstama financijske stabilnosti. Razmotrit ćemo glavne vrste, saznati njihove značajke i razlikovne značajke. Ovo nije samo vrlo zanimljivo, već je i korisno jer je zahvaljujući dobivenim informacijama moguće cjelovito razmotriti određeno poduzeće sa stajališta njegove održivosti.

O čemu govoriš?

Prije nego što razgovaramo o vrstama financijske stabilnosti, potrebno je razumjeti sam koncept. Dakle, financijska stabilnost je stanje u kojem tvrtka ima dovoljno novca na svim svojim računima da jamči i pokazuje punu solventnost. Ako poduzeće ima dovoljno jak i razvijen sustav upravljanja, njegovo rukovodstvo će uvijek biti svjesno razine promjene različitih izvora prihoda. To će omogućiti kontrolu i utjecaj na proces kako bi se zajamčila i osigurala solventnost.

Što je potrebno za izračun?

Određivanje vrste financijske stabilnosti nemoguće je bez koeficijenta, koji se izračunava pomoću brojnih pokazatelja. Zove se - koeficijent stabilnosti ili stabilnosti. U stanju je jasno pokazati koliko je poduzeće ili tvrtka stabilna i na kojoj razini može jamčiti solventnost svojih partnera.

Dakle, razmotrite pokazatelje koji su potrebni za izračunavanje koeficijenta:

• koeficijent autonomije ili neovisnosti;
• koeficijent koji pokazuje razinu financijske ovisnosti;
• omjeri koji prikazuju solventnost dužnika;
• znakovi bankrota izraženi u numeričkom formatu;
• razina likvidnosti imovine;
• dodatni izračuni izvedeni za dobivanje točnih rezultata.

Vjeruje se da se može pouzdano odrediti vrsta financijske stabilnosti čak i iz dva glavna pokazatelja - nivo likvidnosti i solventnosti. Upravo ti pokazatelji imaju najveći utjecaj na vrstu stabilnosti.

Financijsko tržište

Kada analizirate ovu temu, možete primijetiti da financijsko tržište ima veliki utjecaj na razinu stabilnosti poduzeća. Od njegove organizacije i kvalitete ovisi kretanje određenih resursa koje tvrtka koristi za obavljanje poslovnih aktivnosti. Drugim riječima, financijska situacija pojedinih poduzeća i poduzeća uvelike će ovisiti o razvijenosti i snažnom financijskom tržištu.

Osim toga, nemojte podcjenjivati ​​financijsko tržište. Ovo je vrlo moćan alat koji može brzo promijeniti situaciju. Dakle, u rukama države rješava mnoge probleme. Financijsko tržište koristi se za rješavanje različitih makroekonomskih problema. To može uključivati ​​regulaciju razine novca u optjecaju. Na primjer, u kratkom roku država može imati značajan utjecaj na inflaciju ako regulira emisiju i raznolikost vrijednosnih papira. Kao rezultat toga, to će, naravno, utjecati na rad i stabilnost poduzeća.

Što još utječe?

Moram reći da je moguće odrediti vrstu financijske stabilnosti poduzeća korištenjem i analizom apsolutnih i relativnih pokazatelja iz kojih možemo izvući puno korisnih informacija. Ovi su pokazatelji vrlo važni ne samo za pojedine tvrtke, već i za vladine agencije koje vode ekonomski razvoj zemlje. Tako se dobiveni rezultati učinkovito primjenjuju u praksi i omogućuju postizanje učinkovitijeg rada u poslovnom i financijskom poslovanju.

Nezavisnost ili neovisnost poduzeća

Kao što već znamo, određivanje vrste financijske stabilnosti poduzeća nemoguće je bez korištenja posebnih pokazatelja. Jedan od njih je pokazatelj koji pokazuje nivo autonomije.

To je u omjeru kapitala poduzeća i svih njegovih rezervi u ukupnoj imovini. Da biste izračunali ovaj pokazatelj, morate dobiti podatke iz bilance.

Za određivanje vrste financijske stabilnosti organizacije, ovaj je pokazatelj izuzetno važan, jer može pokazati koji je udio imovine najkorisniji i najvažniji dio našeg poduzeća. Uz to vidimo upravo udio imovine koju poduzeće ili tvrtka može pokriti samostalno, to jest iz vlastitih sredstava. Drugim riječima, odmah vidimo kako je tvrtka u stanju pokriti svoju imovinu, platiti račune. Morate shvatiti da je sasvim normalno kada se neka od njih pokrije iz izračuna sredstava koja posuđujemo. To nije samo normalno, već je i korisno jer svjetska praksa pokazuje da je mnogo isplativije raditi na bazi 50/50 (kada je polovica kapitala vlastiti, a polovica posuđena).

Posebna i pomna pažnja u istraživanju vrste stabilnosti ovog pokazatelja pridaju banke i investicijske kompanije. Odnosno, sve one organizacije koje nas sponzoriraju, pozajmljuju. Što je veća stopa autonomije, to je vjerojatnije da će tvrtka otplatiti dug na teret vlastitih sredstava. Ako se oslanjate samo na posuđena sredstva, tada možete dugo čekati da platite zajam.

Dakle, možemo izvući mali zaključak da što je veći taj pokazatelj, to je kompanija slobodnija od utjecaja vanjskih čimbenika.

Financijska ovisnost

Analiza vrste financijske stabilnosti događa se i proučavanjem pokazatelja ovisnosti, što je obrnuto onome što ste ispitali gore. Izračunavamo ga prema omjeru svih financijskih sredstava i ukupnom broju izvora naše imovine.

Taj je omjer vrlo važan, jer pokazuje koliko je poduzeće ovisno o određenim vanjskim tvrtkama, odnosno je li neovisno u svojim financijama. Pokazatelj također pokazuje koliko je novca prikupljeno za 1 rublje. Ipak financijska ovisnost pokazuje kako poduzeće može brzo i učinkovito likvidirati svoju imovinu kako bi u potpunosti ili barem djelomično platilo dug.

Solventnost i likvidnost

Razina likvidnosti, solventnosti i neovisnosti trokomponentni su pokazatelji vrste financijske stabilnosti, koja se koristi za dobivanje brzih i točnih rezultata. Posljednju komponentu ove formule razmotrili smo gore, a sada ćemo razgovarati o dvije preostale.

Likvidnost i sposobnost plaćanja smatraju se jednim od najvažnijih kriterija za ocjenu financijskog stanja. Da biste izračunali ove pokazatelje, možete pribjeći dvije različite metode:

• proučavanje likvidnosti same imovine, odnosno imovine poduzeća;
• studija ravnoteže likvidnosti.

Ako je s prvom metodom sve transparentno, onda je drugu potrebno objasniti odvojeno. Omogućuje vam ispravno grupiranje stavki bilance kako bi se utvrdio omjer i proporcionalnost imovine i obveza. Uz to, pruža priliku za provođenje kvalitativne komparativne analize, kao i pažljivu analizu pokazatelja poslovnih aktivnosti.

stečaj

Prema zakonodavstvu Ruske Federacije, slučaj stečaja može se razmatrati samo ako su ispunjena dva uvjeta:

• na strani pravne osobe financijska potraživanja prelaze 300 tisuća rubalja, a na dijelu fizičke osobe - 500 tisuća rubalja;
• tvrtka je dužnik više od 3 mjeseca.

To su vrlo štedljive norme, jer je ranije, za pokretanje stečajnog postupka, bilo dovoljno da je tvrtka imala netočnu ili netočnu strukturu bilance.

Ostali važni pokazatelji

Zasebno, trebalo bi razmotriti niz pokazatelja koji mogu neizravno osvijetliti situaciju u vezi s vrstom financijske stabilnosti poduzeća.

Postoji indeks koji pokazuje kako se tvrtka opskrbljuje vlastitim radnim resursima. Ovo je značajan pokazatelj, koji pokazuje samo svoj, a ne posuđeni udio u obrtnom kapitalu.

Izračunava se omjerom u kojem se razlika između vlastitih sredstava tvrtke i prilagođene dugotrajne imovine bilježi u brojačima, a ukupni iznos kratkotrajne imovine je naveden u nazivniku.

Pokazatelj koji pokazuje omjer potraživanja i imovine. To pokazuje koliko dugujemo i koliki je udio duga u ukupnoj imovini. To je također važno, jer stvari nisu dobre ako se imovina sastoji uglavnom od potraživanja.

vrste

Sada razgovarajmo o samim vrstama održivosti koje postoje.

1. Apsolutni tip financijske stabilnosti. Karakterizira ga činjenica da se sve zalihe koje pripadaju poduzeću ili organizaciji mogu u potpunosti pokriti korištenjem tekuće imovine. Drugim riječima, možemo reći da tvrtka nije ovisna o vanjskim vjerovnicima, može platiti uplate. Također, ovaj sustav karakterizira činjenica da nema propusta u unutarnjoj i vanjskoj financijskoj disciplini. Štoviše, apsolutna financijska stabilnost opisana je nejednakošću. U njemu obrtni kapital tvrtke premašuje zbroj troškova i rezervi. Moram reći da je u stvarnom životu ova vrsta financijske stabilnosti izuzetno rijetka.
2. Normalna financijska stabilnost. U takvoj situaciji, tvrtka pokriva zalihe koristeći obrtna sredstva i posuđena sredstva. Ovu vrstu stabilnosti možemo opisati nejednakošću, u kojoj je zbroj kratkotrajne imovine i obveza veći od zaliha i troškova. Istodobno su zalihe i troškovi veći od obrtnih sredstava. Sa stajališta uprave, ova je situacija najpovoljnija za poduzeće.
3. Nestabilna financijska situacija. Karakterizira ga činjenica da poduzeće ima poteškoća sa solventnošću. Istodobno, ona može uspostaviti ravnotežu ako ubrzava promet zaliha, smanji potraživanja i nadopuni vlastita sredstva. Nestabilan financijski položaj očituje se u neuspjehu u financijskoj disciplini, nepravilnom primanju novca na tekućem računu, nestabilnoj profitabilnosti, odstupanju od financijskog plana.
4. Krizna financijska situacija. Karakterizira ga činjenica da tvrtka ovisi o svemu i da u svakom trenutku može bankrotirati. Sva monetarna imovina, vrijednosni papiri, pa čak i potraživanja ne mogu pokriti dugovanja poduzeća.

Trokomponentna vrsta financijske stabilnosti

Temelji se na usporedbi izvora zaliha i troškova s ​​njihovom razinom sigurnosti.

pokazatelji:

• Višak ili nedostatak tekuće imovine.
• Višak ili nedostatak kreditnih sredstava.
• Višak ili nedostatak ukupnog iznosa glavnih izvora za formiranje vlastitih troškova i rezervi

Na temelju ova tri pokazatelja može se izvesti trokomponentni indikator. Ali istodobno, ako promatramo višak, tada je indikator označen jedinstvom, a kada postoji nedostatak, situacija je označena s nulom. Dakle, možemo zaključiti da je apsolutna vrsta financijske stabilnosti 1 1 1, jer ovdje sve govori o višku. Ako želimo prikazati normalnu stabilnost pomoću ovog pokazatelja, to će izgledati ovako - 0 1 1. Nestabilno financijsko stanje sa strane trokomponentnog pokazatelja izgledat će ovako - 0 0 1, a krizna situacija - 0 0 0.

klasifikacija

Prema bilanci, vrstu financijske stabilnosti nije teško odrediti, jer odmah možemo vidjeti trenutno stanje kratkotrajne imovine i zajmova, potraživanja i obveza. Međutim, može se razmotriti vrsta financijske stabilnosti na temelju različitih kriterija, na primjer, vremenom, strukturom, prirodom pojavljivanja itd.

Razmotrit ćemo glavne klasifikacije koje pružaju najkvalitetnije i najkorisnije podatke za analitiku.

Po vremenu:

• kratkoročna stabilnost karakterizira činjenica da traje kratko vrijeme;
• srednjoročna financijska stabilnost karakterizira stanje poduzeća u nekom trenutku kada je izloženo stvarnim čimbenicima;
• dugoročna financijska stabilnost karakterizira stanje poduzeća dugo vremena, praktički se ne mijenja od vrste upravljanja i ekonomskog ciklusa.

Po strukturi:

• formalna stabilnost, koju umjetno stvara i potiče država;
• konkurentna ili stvarna stabilnost, koju karakterizira ekonomska proizvodna aktivnost u uvjetima stvarne konkurencije.

Metodama upravljanja:

• konzervativna stabilnost nastaje kao rezultat toga što tvrtka provodi konzervativnu politiku, odnosno izbjegava rizike i preferira oprezne radnje;
• progresivna stabilnost karakterizira činjenica da tvrtka koristi napredne metode, nastoji osvajati nova tržišta i liderstvo.

Po sadržaju:

• stratešku stabilnost karakterizira činjenica da tvrtka može dugo vremena stvarati i održavati važne tržišne prednosti u stalno promjenjivom okruženju;
• ekonomski karakterizira činjenica da se tvrtka fokusira na ekonomske čimbenike i nastoji se intenzivno razvijati korištenjem novih tehnologija;
• socijalna stabilnost omogućava vam dinamično i proporcionalno razvijanje ekonomske i radne strane tvrtke.

Ako je moguće regulacija:

• otvorenu financijsku stabilnost karakterizira činjenica da je podložna regulaciji i promjenama;
• Zatvorena financijska stabilnost praktički je nekontrolirana, a ne mijenja svoje učinkovite pokazatelje kao rezultat promjena u vanjskim uvjetima.

U amplitudi:

1. Ciklička stabilnost karakterizira činjenica da se može ponoviti nakon bilo kojeg određenog razdoblja. Štoviše, stimuliraju ga vanjski ili unutarnji čimbenici.
2. Translacijska stabilnost pokazuje da poduzeće može biti u ravnoteži neko vrijeme i reagirati na tržišne promjene. Istodobno se ne mijenja bitno iznutra i praktički ne napušta ravnotežno stanje.

Na mjestu pojavljivanja:

• lokalna stabilnost tipična je za poduzeća određene regije ili regije;
• globalna održivost opisuje situaciju na razini cijele zemlje.

Doseg:

• planirana stabilnost postiže se postupno i jasno prema planu;
• neplanirana stabilnost može se postići u suprotnosti s pokazateljima prognoze.

Ukratko, napominjemo da smo ispitali sve vrste financijske stabilnosti, razgovarali o kriterijima za njihovu procjenu, a također smo posvetili veliku pozornost koeficijentima i pokazateljima koji utječu na formiranje vrste stabilnosti. Ti su podaci vrlo važni za ekonomiste i analitičare, jer vam omogućuju da vidite široku sliku i procijenite prikladnost i učinkovitost tvrtke.