Financijska stabilnost je željeno stanje bilo kojeg poduzeća. Uostalom, njezino je postignuće ključ za opstanak na tržištu za bilo koju tvrtku. Snažna, stabilna i održiva poduzeća imaju prednost u odnosu na manje uspješne poslovne subjekte.
Opće informacije
Trebali biste započeti s definicijom ovog koncepta. Financijska stabilnost određeno je stanje računa poduzeća, što jamči njegovu stalnu solventnost. Poznavanje ograničenja omogućava vam uključivanje u takve poslovne operacije koje u konačnici dovode do poboljšanja stanja u poduzeću. Za procjenu situacije koriste se omjeri financijske stabilnosti. Takozvani niz pokazatelja pomoću kojih možete prepoznati razinu stabilnosti situacije. Ovo je općenita definicija financijske stabilnosti.
Kakav je učinak?
Na tvrtku utječu različiti čimbenici:
- Pozicija tvrtke na tržištu.
- Dizajn i izrada najprodavanijih proizvoda.
- Potencijal za poslovnu suradnju.
- Prisutnost nesolventnih dužnika.
- Ovisnost o investitorima i vanjskim zajmodavcima.
- Učinkovitost financijskog i poslovnog poslovanja.
I niz drugih čimbenika. Financijsku stabilnost karakterizira stabilan višak prihoda nad troškovima. Zbog toga je moguće slobodno manevrirati novčanim sredstvima koja poduzeće ima za svoju učinkovitu upotrebu. To doprinosi non-stop procesu rada i prodaje.
Drugim riječima, potrebno je težiti situaciji kada stanje, raspodjela i upotreba raspoloživih financijskih sredstava osiguravaju razvoj poduzeća zbog rasta dobiti i kapitala, uz održavanje kreditne sposobnosti i solventnosti u uvjetima prihvatljive razine rizika. Sve to trebalo bi biti oblikovano u sklopu tekućih industrijskih i gospodarskih aktivnosti.
Analiza položaja
Održava se na određeni datum. Omogućuje vam da saznate koliko je tvrtka pravilno upravljala financijskim resursima u razdoblju koje je prethodilo planiranom datumu. Važno je da njihovo stanje udovoljava potrebama razvoja tvrtke i zahtjevima tržišta. Uostalom, ako postoji financijska stabilnost - to vam omogućuje osiguranje solventnosti.
U drugom slučaju, neće biti sredstava za razvoj. Treba napomenuti da ako postoji prekomjerna financijska stabilnost, to vodi prepreci razvoju. Doista, u ovom slučaju, poduzeće je opterećeno prekomjernim rezervama i zalihama. Da bi se postigla najbolja moguća situacija, potrebno je učinkovito formulirati, distribuirati i koristiti raspoložive resurse. Štoviše, solventnost je vanjska manifestacija situacije. Naučite točne parametre omogućava analizu položaja.
naselja
Za početak morate potražiti odgovor na pitanje je li učinak poduzeća uravnotežen. Zatim morate izračunati svu dugotrajnu imovinu. Zatim se zbraja kapital, rezerve, dugoročni i kratkoročni krediti i krediti. Poželjno je da se između ova dva dobivena pokazatelja postavi znak jednakosti. Ali to je najlakša opcija. Ova formula može biti složena. Dakle, u imovinu mogu biti uključena sva neobrtna sredstva s sredstvima u opticaju. Za drugi pokazatelj, za dobivanje točnijih podataka, možete dodati sve iznose koji se koriste za pokrivanje financijskih nedostataka.Za rad s visoko specijaliziranim karakteristikama moraju se izračunati koeficijenti. Vratit ćemo im se.
Važna teorijska stajališta
Procijeniti financijsku situaciju poduzeća bez analize postojeće održivosti - to znači svjesno neozbiljno reagirati na izvršavanje dužnosti. Kada proučavamo situaciju, uvijek je potrebno usporediti stanje obveza i imovine. Ovo vam omogućuje da saznate koliko je tvrtka spremna otplaćivati dugove. Osim toga, proučava se veličina imovine i obveza, kao i njihova struktura. To je potrebno kako bi se odgovorilo na brojna pitanja: koliko je tvrtka financijski neovisna, povećava li se taj pokazatelj ili smanjuje i odgovara li trenutna situacija poslovnim ciljevima aktivnosti.
Treba napomenuti da je financijska stabilnost karakteristika poduzeća koja je povezana s općom strukturom i pokazuje koliko ovisi o vjerovnicima i dužnicima. Razmotrimo mali primjer. Postoji tvrtka koja se financira iz posuđenih sredstava. U slučaju kada više velikih vjerovnika istovremeno zahtijeva leđa, može bankrotirati. To je dugoročno procjena vlastitih i posuđenih sredstava. Osiguravanje troškova izvorima i formiranje rezervi temelj su financijske stabilnosti. Kako to osigurati?
O izvorima
Ukratko, oni su unutarnji i vanjski. Najbolja opcija je kada se svi zahtjevi mogu pokriti snagom samog poduzeća. Ali, nažalost, ova je situacija prilično rijetka. Stoga je potrebno uzeti u obzir i unutarnje i vanjske izvore financijske stabilnosti.
Za karakterizaciju trenutne situacije u pravilu se koriste tri glavna pokazatelja:
- Vlastita obrtna sredstva. Razlika su između pričuvnog kapitala i imovine koja nije povezana s prihodom. Ovaj se pokazatelj koristi za karakterizaciju neto obrtnog kapitala. Ako je u odnosu na prethodno razdoblje njegova vrijednost porasla, to ukazuje da se poduzeće razvija.
- Prisutnost dugoročnih i vlastitih posuđenih izvora formiranja troškova i rezervi. Da bi se to utvrdilo, prethodni se pokazatelj mora povećati za iznos obveza u dužem razdoblju.
- Ukupna vrijednost glavnih izvora formiranja troškova i zaliha. Da bi se postigao ovaj pokazatelj, prethodna vrijednost mora se povećati za iznos kratkoročnih posuđenih sredstava.
Kako izvori odgovaraju potrebama?
To je također izračunato. Da biste utvrdili pokrivaju li izvori financijske stabilnosti troškove, možete koristiti jednostavan pokazatelj: zalihe se oduzimaju iz obrtnog kapitala. Ako dobijete pozitivan broj, onda to ukazuje na prisutnost viška. Inače, postoji mana. Treba napomenuti da je prekomjerno velika vrijednost, bez obzira na znak, pokazatelj problema. Dakle, ako postoji minus - situacija u poduzeću je nesigurna. Financijska i ekonomska održivost je loša. Vjerojatnost bankrota je uz značajne šokove velika. Prekomjerni viškovi mogu značiti da su zalihe premale. A u kritičnom trenutku možda nešto neće biti dovoljno za održavanje ciklusa proizvodnje.
O vrstama održivosti
Ovisno o financijskim pokazateljima, postoje takve situacije:
- Apsolutna održivost poduzeća. Vrlo je rijetka. Preduvjet je da se sve zalihe u potpunosti pokriju na štetu vlastitog obrtnog kapitala. Zahvaljujući tome, tvrtka nije ovisna o vanjskim vjerovnicima, čak ni u najmanjoj mjeri. Ali mnogi ekonomisti smatraju da je razmatranje ove situacije kao idealne situacije pogrešno.Naposljetku, ovo sugerira da uprava tvrtke ne želi, nije u mogućnosti ili ne može iskoristiti mogućnosti vanjskih izvora financiranja svoje osnovne djelatnosti.
- Normalna stabilnost poduzeća. Razgovara o solventnosti. Podrazumijeva da tvrtka uspješno kombinira i koristi izvore različitog podrijetla: vlastite i privlačne za pokrivanje svojih troškova i punjenje zaliha.
- Relativna financijska stabilnost. Ovo je nestabilan položaj. Karakterizira ga kršenje solventnosti. Ali istodobno je moguće postići ravnotežu povećanjem obrtnog kapitala i osobnih sredstava. Prisutnost takve odredbe smatra se dopuštenom ako iznos uzetih zajmova ne prelazi ukupni trošak zaliha i gotovih proizvoda.
- Krizna situacija. Ova situacija sugerira da je tvrtka na rubu bankrota. U ovom slučaju, potraživanja, kratkoročne vrijednosnice i novac ne mogu pokriti čak niti dospjele kredite.
O izgledi
Pod njima se podrazumijeva omjer kapitala i dugoročnih obveza. Oni se koriste za prikazivanje udjela njihovih sredstava u ukupnom pokazatelju izvora financiranja. Vrijednost koeficijenata omogućava nam prosuditi je li položaj poduzeća stabilan i omogućuje dobivanje predodžbe o tome koliko je vješto izvršeno upravljanje. Iako treba imati na umu da utjecaj vrši velik broj ekonomskih i proizvodnih čimbenika, kao i ekonomsko okruženje.
Izračun betona
Da biste saznali je li ispunjen uvjet financijske stabilnosti, potrebno je koristiti matematičke proračune za procjenu situacije:
- Koeficijent autonomije. Prikazuje kako tvrtka ovisi o posuđenim sredstvima. Dobiva se dijeljenjem iznosa kapitala i imovine. Normativna vrijednost smatra se ne većom od 0,5. Iako je potrebno uzeti u obzir specifičnosti industrije.
- Koeficijent financijske ovisnosti. Koristi se za opisivanje koliko je potrebno vanjsko financiranje. Dobiva se podjelom obveza prema imovini. Poželjno je da rezultirajuća vrijednost bude manja od 0,8.
- Omjer vlastitih i posuđenih sredstava. Omogućuje vam da dobijete najopćenitiju procjenu situacije. Pokazuje koliko jedinica posuđenih sredstava ima onih u imovini. Poželjno je da njegova vrijednost ne pređe vrijednost od 0,7.
- Koeficijent upravljivosti radnog kapitala. Zaliha financijske stabilnosti daleko je od svega, potrebno je i vješto koristiti ono što jest. Kako bi se izračunala vrijednost ovog koeficijenta, potrebno je podijeliti tekuću imovinu (koja pripada poduzeću) na iznos vlasničkog kapitala. Ekonomski stručnjaci preporučuju da se vrijednost ovog pokazatelja kreće u rasponu od 0,2 do 0,5.
- Omjer kapitala Koristi se za iskazivanje dostatnosti novca za financiranje operativnih (tekućih) aktivnosti.
zaključak
Pa koji su ciljevi financijske stabilnosti i nagodbe? Njihova primjena određenog datuma omogućava nam prosuditi koliko je ispravna, adekvatna i učinkovita strategija usvojena i djelovala prije nje. Potrebno je osigurati da stanje financijskih sredstava poduzeća ispunjava zahtjeve tržišta. Dapače, u protivnom može doći do krize insolventnosti, nedostatka sredstava za razvoj.
Kvote mogu također pomoći identificiranju viška situacije kada je razvoj opterećen rezervama i rezervama, koje se također moraju izdvojiti za servisiranje.Treba napomenuti da se analiza može provesti ne samo pomoću omjera, već i zbog pokazatelja neto imovine.