U članku razmatramo bankarski i novčani multiplikator. Uz prisustvo dvostepene strukture, mehanizam bezgotovinskog izdavanja djeluje na osnovi bankovnih kredita i, štoviše, umnožavanja depozita. Da biste pravilno shvatili bezgotovinsku emisiju novca kao objektivno djelujući proces koji utječe na ekonomski promet, morate znati načelo djelovanja animacijskog mehanizma. U prijevodu s latinskog jezika, "animacija" znači "množenje".
Što je bankarski multiplikator?
Kao dio procjene nenovčane gotovinske emisije treba razmotriti mogućnost utjecaja ostalih sudionika u gospodarskom prometu na animirani mehanizam bezgotovinskih sredstava. S obzirom na krutost bankarske strukture, koja je stvorena posebnim ekonomskim standardima, pod određenim uvjetima financijske institucije mogu, po vlastitom nahođenju, i, osim toga, u skladu sa stanjem na financijskom tržištu, ne samo stvarati, već i potpuno eliminirati depozite.
Čemu služi?
Središnja banka Ruske Federacije, zahvaljujući upravljanju multiplikatorom bankovnih rezervi, može proširiti ili suziti mogućnosti izdavanja financijskih institucija. U definiciju uske financijske osnovice uložite gotovinu koju je izdala središnja banka u opticaju, kao i stanja na računima potrebnih rezervi iz kreditnih centara.
Istina, mora se imati na umu da u zemljama s gospodarstvima u razvoju gotovinsko upravljanje igra različite uloge s gledišta upotrebe uske financijske baze, u usporedbi s industrijskim zemljama. To je zbog činjenice da napredna gospodarstva uvijek pokušavaju umanjiti potrebne rezerve kao element uske monetarne baze.
Novčana osnova i njeni elementi
Od značajne važnosti za upravljanje radom bankarskog multiplikatora je široko zasnovana novčana osnova koja, osim elemenata uske financijske osnove, uključuje i sljedeća sredstva kreditnih institucija u središnjoj banci:
- Gotovina na dopisnim računima.
- Depozitna sredstva.
- Ulaganja u obveznice središnje banke.
- Ostale obveze središnje banke koje se odnose na određene transakcije s kreditnim centrima u nacionalnoj valuti.
Čemu je jednak multiplikator banke? Ovo je uobičajeno pitanje.
Koncept pričuvnog novca
Treba naglasiti da središnja banka u analitičkoj definiciji koristi i koncept pričuvnog novca. U kvantitativnom smislu, oni mogu premašiti široku financijsku bazu iznosom depozita potražnje institucija koje su sudionice gospodarskog prometa servisirane u središnjoj instituciji. Iz tog razloga, bit će moguće u potpunosti procijeniti zajedno s mogućnostima izdavanja depozita, što utječe na gospodarski promet, samo ako se koristi potencijal elemenata široke financijske baze, a osim toga, rezervni novac i njegova dinamika.
Kreditna mogućnost
Multiplikator bankarskog sustava u njegovom širokom smislu je integrirani mehanizam pozajmljivanja koji osigurava elastičnost ekonomskih i novčanih tokova, uz brzo reagiranje na ponašanje sudionika na financijskom tržištu.
Pod financijskim multiplikatorom podrazumijevaju se procesi izdavanja sredstava plaćanja gospodarskog prometa uz povećanje novčane osnovice za jednu jedinicu. Odnosno, sredstva središnje banke.Posebnosti reguliranja i ocjenjivanja ovog postupka izravno ovise o uključivanju financijske imovine sa smanjenom likvidnošću u izračun monetarnih agregata. Istovremeno, važno je uzeti u obzir i vjerojatnost odljeva gotovine iz depozita bankarske strukture.
Mehanizam banknih multiplikatora
Množitelj se definira kao omjer novčane mase i financijske osnove. Novčani multiplikator otkriva sposobnost financijskih agregata da utječu na ekonomske procese. Od 1998. do 2003., novčani multiplikator u Rusiji promijenio se s pokazatelja 1,40 na vrijednosti 2,1.
Pri procjeni utjecaja mehanizma financijske animacije moraju se uzeti u obzir sljedeći čimbenici:
- Postojeći uvjeti za kretanje sredstava između bankarskih organizacija.
- Utjecaj kretanja financijskih sredstava na širenje kreditnih ulaganja u bankarskoj strukturi.
- Stupanj opravdanosti ovisnosti postojećeg volumena kreditnih ulaganja o dostupnosti depozita u određenoj banci.
- Mogućnost rezerviranja velikih financijskih sredstava od strane banaka.
- Isplata dijela bankovnih depozita u obliku gotovine.
- Pretvaranje određenog udjela bankovnih depozita u oročene oblike koji možda nisu uključeni u izračun novčane mase.
- Plaćena osnova zajma bankarskih organizacija.
- Razina zainteresiranosti bankarskih institucija za ostvarivanjem dobiti.
- Otvorenost i, uz to, transparentnost financijskog tržišta.
Što još znači multiplikator banke?
Osnove mehanizma
U najinformativnijem i funkcionalno opravdanoj formi u suvremenoj literaturi mehanizam animacije banaka predstavljen je u udžbenicima o makroekonomiji.
Važno je razmotriti značajke funkcioniranja bankarske strukture kao neovisnog i, osim toga, autonomnog i profesionalnog sudionika u gospodarskom prometu. Stoga se prije svega zahtijeva proučavanje specifičnosti pravnog okvira zajedno s operacijama.
kvantitativna procjena
Bankovni multiplikator je kvantitativna procjena procesa umnožavanja novca na depozitnim računima u komercijalnim strukturama. Izravno, mehanizam bankarske animacije djeluje kontinuirano, a utvrđuje se korištenjem sljedećih koeficijenata:
- Vrijednost bankarske animacije.
- Pokazatelj promjena ponude novca.
Mehanizam bankarskih animacija može funkcionirati samo u okviru dvostranog financijskog sustava. U ovom slučaju, prva razina je središnja banka koja kontrolira ovaj mehanizam.
Drugu razinu predstavljaju komercijalne banke zbog kojih ovaj mehanizam funkcionira. U isto vrijeme, prisiljavaju ga da djeluje automatski, bez obzira na želju vodstva pojedinih banaka.
Stoga se novac ne može umnožiti jednom komercijalnom bankom. Gotovina izravno umnožava cijeli sustav.
Funkcije multiplikatora bankovnih depozita bez obzira na to jesu li krediti odobreni komercijalnim institucijama ili vladi. Financije u ovoj situaciji ići će na proračunske račune u komercijalnim bankama.
Taj je novac također povezan s privlačenim resursima, pa je aktiviran mehanizam animacije banaka. Formula bankarskog multiplikatora izgleda ovako:
- m = Novčana masa / Novčana osnova = M / B.
Ovaj mehanizam djeluje ne samo zahvaljujući pružanju kredita od strane središnje banke. Može se pokrenuti i u situacijama kada središnja banka kupuje vrijednosne papire ili određenu valutu od komercijalnih organizacija.
Središnja banka je također sposobna uključiti ovaj mehanizam u situacijama u kojima smanjuje stopu odbitka u korist obvezne rezerve.U ovom se slučaju povećava slobodna rezerva komercijalnih organizacija, što, ceteris paribus, može dovesti do povećanja kreditiranja i, osim toga, do uključivanja novčanog multiplikatora. Novac za bankarstvo mora se ispravno koristiti.
Od svih stvarnih ulaganja komercijalnih institucija u aktivno poslovanje, samo kreditni depoziti mogu stvarati nove depozite. Dakle, omogućuju bankarskom sustavu zemlje da obavlja emisiju. Stoga, što je veći udio zajma u imovini, to će biti veći obujam aktivnosti izdavanja.
Proces animacije kao kontinuirani fenomen
Je li moguće da je multiplikator banke "5"? Nikada neće moći postići tu vrijednost. To je zato što će se dio novca uvijek koristiti za druge operacije koje nisu kreditne. Na blagajni bilo koje bankarske institucije mora uvijek biti gotovina za gotovinske transakcije.
S obzirom da je proces animacije kontinuiran, njegov se koeficijent izračunava za određeno vremensko razdoblje, na primjer, godinu dana. Proračuni pokazuju koliko je novčana masa koja je bila u opticaju povećana tijekom određenog razdoblja. Potrebno je obratiti pozornost na činjenicu da veličina mogućeg povećanja financijskih sredstava od strane komercijalnih struktura ne ovisi o njihovom ukupnom broju.
Od velike važnosti u procjeni mehanizma bankarskog multiplikatora su različiti čimbenici koji utječu na njegov omjer.
Minimalni kapital
Minimalna veličina statutarnog kapitala komercijalne organizacije i bankarske strukture u cjelini, u okviru povećanja, ima utjecaj na mehanizam, a uz to i na multiplikator. No, na osnovu službenog povećanja utvrđenog minimalnog iznosa kapitala, broj bankarskih organizacija može se toliko smanjiti da se ukupna imovina cijelog financijskog sustava može značajno smanjiti.
Konjunkcija nekih pojedinačnih segmenata financijskog tržišta, zajedno s promjenama u novčanom dohotku stanovništva, iznosu kreditiranja središnje banke komercijalnim organizacijama i vladi, promjenama u veličini troškova robe, strukturi pozajmljenih resursa, stanju bankovnog sustava prijenosa i količini međubankarskih zajmova, također mogu imati utjecaj na rast mehanizam animacije.
Istina, treba napomenuti da za brojne pozicije ovaj trend može poći u suprotnom smjeru. Na primjer, nešto slično moguće je u okviru preferencija kreditnih institucija za rad na tržištima vrijednosnih papira, i, osim toga, na valutnoj platformi. Inflatorno povećanje cijena usluga i robe, uključujući ono koje nije popraćeno rastom proizvodnje, može prisiliti bankarske institucije da smanje volumen zajma.
zaključak
Dakle, izdavanje bezgotovinskih financija je primarno i događa se nanošenjem dodatnih izdanih sredstava na odgovarajući račun kreditne institucije u obliku zajma središnje banke ili raspodjele proračuna.
Uz postojanje dvostrane bankarske strukture, mehanizam bezgotovinskog novčanog izdavanja djeluje na temelju animacije. Za multiplikator banke podrazumijeva se proces povećanja novca na depozitnom računu poslovne banke tijekom njihovog prelaska s jedne na drugu financijsku strukturu.