Ο Ομοσπονδιακός Νόμος "Στην Αγορά των Αγορών Κινητών Αξιών" ρυθμίζει το θέμα της ρύθμισης, το οποίο σας επιτρέπει να καθορίσετε άμεσα την ίδια την έννοια, καθώς και τα υπάρχοντα είδη αγορών στις οποίες κυκλοφορούν τίτλοι. Τι είναι μια ασφάλεια εγγράφων θα περιγραφεί λεπτομερώς σε αυτό το άρθρο.
Αγορά - ένας τύπος σχέσης που συμβαίνει κατά τη διάρκεια της έκδοσης, καθώς και η κυκλοφορία διαφόρων ειδών τίτλων. Σημαίνει επίσης άμεσα τις δραστηριότητες των συμμετεχόντων στον σχετικό επαγγελματικό τομέα.
Ταξινόμηση αγοράς
Οι αγορές κινητών αξιών ταξινομούνται ως εξής:
- Στο επίπεδο της οργάνωσης (υπάρχουν οργανωμένες αγορές και όχι οργανωμένες αγορές).
- Ανά τόπο συναλλαγών (διαχωρισμός μεταξύ αγορών συναλλάγματος και εξωχρηματιστηριακών τίτλων).
- Δεδομένου του χρόνου έκδοσης (που αντιπροσωπεύεται από την πρωτογενή και δευτερογενή αγορά κινητών αξιών).
- Με γεωγραφικό χαρακτηριστικό (διαχωρισμός των αγορών κινητών αξιών τοπικού, περιφερειακού, εθνικού και διεθνούς τύπου).
- Ανά είδος συναλλαγών (υπάρχουν αγορές μετρητών και παραγώγων).
Φαίνεται επίσης δυνατό να ταξινομηθούν οι αγορές κινητών αξιών σύμφωνα με τους κυριότερους τύπους των εκδοτών τους ή των επενδυτών και άμεσα από τον ίδιο τον τύπο των μέσων. Ο ίδιος ο ορισμός, καθώς και η περιγραφή των υφιστάμενων τύπων τίτλων, καθορίζονται από το νόμο και εμφαίνονται στο κεφάλαιο 7 του Αστικού Κώδικα της Ρωσικής Ομοσπονδίας. Τι είναι λοιπόν μια ασφάλεια εγγράφων; Περισσότερα για αυτό αργότερα.
Είδη Τίτλων
Ο Αστικός Κώδικας της Ρωσικής Ομοσπονδίας καθορίζει δύο βασικές έννοιες που είναι βασικές:
- Τεκμηρίωση τίτλων. Πρόκειται για έγγραφα που συντάσσονται σύμφωνα με τις νομοθετικές απαιτήσεις. Αυτός ο τύπος χρεογράφων πιστοποιεί ένα συγκεκριμένο είδος υποχρέωσης ή άλλα δικαιώματα που μπορούν να πραγματοποιηθούν με την παρουσίαση αυτών των τίτλων. Ποιοι είναι οι τύποι τίτλων εγγράφων; Εξετάστε το παρακάτω.
- Οι τίτλοι δεν είναι πιστοποιημένοι. Υποχρεωτικά και άλλα δικαιώματα, τα οποία καθορίζονται από την απόφαση για την έκδοση ή από άλλο έγγραφο του προσώπου που τα εξέδωσε. Επιπλέον, η έκδοση, η πώληση, η μεταβίβαση της ιδιοκτησίας τους είναι δυνατόν να εφαρμοστούν μόνο σύμφωνα με τους καθιερωμένους κανόνες του νόμου.
Θα καταλάβουμε ποια κοινά χαρακτηριστικά έχουν αυτές οι δύο έννοιες, καθώς και ποια είναι η διαφορά μεταξύ τους.
Δημιουργούμε μια σύντομη ιδέα που χαρακτηρίζει την ουσία των τίτλων.
Η ουσία κάθε είδους ασφάλειας είναι ότι εξασφαλίζει έναν ορισμένο κατάλογο δικαιωμάτων του κατόχου της. (Αυτό μπορεί να είναι το δικαίωμα σε οποιαδήποτε ιδιοκτησία ή, για παράδειγμα, το δικαίωμα συμμετοχής στις δραστηριότητες της επιχείρησης και άλλα).
Έτσι, μπορείτε να παρατηρήσετε την κύρια διαφορά. Τα δικαιώματα στην πρώτη περίπτωση καθορίζονται στο ίδιο το έγγραφο, αν πρόκειται για εγγύηση τύπου ντοκιμαντέρ ή για απόφαση για θέμα, εάν πρόκειται για εγγύηση χωρίς χαρτί.
Τύποι μη βεβαιωμένων τίτλων
Οι κύριοι τύποι τίτλων που δεν έχουν τεκμηριωθεί περιλαμβάνουν:
- Αποθέματα.
- Ομόλογα.
- Επιλογές εκδότη.
- Ρωσικές αποδείξεις αποθετηρίου.
Τύποι τίτλων εγγράφων
Οι κύριοι τύποι τίτλων εγγράφων περιλαμβάνουν:
- Ασφάλεια φορέα.
- Τύπος ασφαλείας.
- Καταχωρημένη ασφάλεια.
Ας εξετάσουμε λεπτομερέστερα τα έγγραφα των τίτλων, τους τύπους τους, τα κύρια χαρακτηριστικά τους.
Ασφάλεια ντοκιμαντέρ
Όπως έχουμε ήδη ανακαλύψει, οι τίτλοι εγγράφων είναι έγγραφα που εκδίδονται σε χαρτί και πιστοποιούν ορισμένα δικαιώματα ιδιοκτησίας. Πρέπει να έχει μια αυστηρά παρατηρούμενη μορφή και ορισμένες υποχρεωτικές λεπτομέρειες.Η μεταβίβαση δικαιωμάτων που κατοχυρώνονται με εγγύηση τύπου εγγράφων είναι δυνατή μόνο με την άμεση παρουσίαση της αρχικής εγγύησης.
Οι κλασικοί τίτλοι εγγράφων χωρίζονται σε:
- λογαριασμούς ·
- διάφορους ελέγχους.
- πιστοποιητικά, καταθέσεις, καθώς και εξοικονόμηση?
- τραπεζικά βιβλία
- φορτωτικές.
Οι μετοχικοί τίτλοι, όπως τα ομόλογα, καθώς και οι μετοχές, εκδίδονται και με τις δύο μορφές, τόσο ντοκιμαντέρ όσο και μη ντοκιμαντέρ. Επομένως, μια ασφάλεια εγγράφων πιστοποιεί δικαιώματα. Εάν η εγγύηση συμμετοχής έχει τεκμηριωμένη μορφή, τότε ο κάτοχος του δικαιώματος λαμβάνει ένα έγγραφο που έχει εκτελεστεί σωστά και το οποίο δηλώνει την ενοποίηση του δικαιώματος. Αναφέρεται ως πιστοποιητικό ασφαλείας. Σε περίπτωση που το τεύχος του τεύχους παρουσιάζεται σε μη τεκμηριωμένη μορφή, το δικαίωμα του κατόχου καθορίζεται από μια εγγραφή στο σύστημα στο οποίο διατηρείται το μητρώο που αντανακλά στοιχεία για τίτλους.
Χαρακτηριστικά
Πρέπει να σημειωθεί ότι ένα αντίγραφο ασφαλείας ενός εγγράφου τεκμηρίωσης μπορεί να πιστοποιηθεί μόνο με ένα μόνο πιστοποιητικό, αλλά ένα πιστοποιητικό μπορεί να πιστοποιήσει ένα, πολλά και όλα τα χρεόγραφα που έχουν τον ίδιο αριθμό κρατικής εγγραφής.
Μια ασφάλεια εγγράφου τύπου μπορεί να αποθηκευτεί απευθείας στον ιδιοκτήτη της, τότε το δικαίωμα ιδιοκτησίας που έχει ασφαλιστεί σε αυτό θα περάσει μαζί με τη μεταφορά του ίδιου του χαρτιού. Μπορεί επίσης να αποθηκευτεί στο αποθετήριο, και στην περίπτωση αυτή, όλα τα δικαιώματα σε αυτό μεταφέρονται στον νέο ιδιοκτήτη όταν μεταβιβάζονται στον θεματοφύλακα στο λογαριασμό θεματοφυλακής.
Τα δικαιώματα ιδιοκτησίας που επισυνάπτονται στην ασφάλεια εγγράφων εγγράφου, καθώς και το πεδίο εφαρμογής αυτών των δικαιωμάτων, περιέχονται στο πιστοποιητικό ή στην απόφαση σχετικά με την έκδοσή του. Σε περίπτωση που διαπιστωθούν αποκλίσεις μεταξύ του κειμένου της απόφασης σχετικά με την έκδοση και του πιστοποιητικού, ο κάτοχος του εγγράφου έκδοσης έχει το πλήρες δικαίωμα να απαιτήσει την άσκηση των δικαιωμάτων που έχει εξασφαλίσει από αυτό στο ποσό που συνεπάγεται το πιστοποιητικό.
Η οργάνωση που διεξήγαγε το ζήτημα πρέπει να ολοκληρώσει την εκτέλεση της τεκμηρίωσης πλήρως και υπέρ του προσώπου που προσκομίζει το πιστοποιητικό. Εάν η ασφάλεια βρίσκεται υπό κράτηση στο θεματοφύλακα, τότε οι υποχρεώσεις πρέπει να πληρούνται σε σχέση με το πρόσωπο που ο εκδότης θα υποδείξει στον εκδότη.
Μια ασφάλεια ντοκιμαντέρ ήταν ο μόνος τύπος ασφάλειας μέχρι τα μέσα του περασμένου αιώνα. Ωστόσο, με την ανάπτυξη τεχνολογιών πληροφόρησης και λογιστικής, το ζήτημα των τίτλων χωρίς χαρτί έγινε σημαντικό. Ο καθορισμός της απελευθέρωσής τους πραγματοποιείται διατηρώντας καταχωρήσεις στο μητρώο ή σε αποθήκες.
Σε περίπτωση έκδοσης τίτλου τεκμηρίωσης υπό την προϋπόθεση υποχρεωτικής κεντρικής αποθήκευσης, ο θεματοφύλακας πρέπει να αναγράφεται στο πιστοποιητικό.
Ας εξετάσουμε λεπτομερέστερα ορισμένους τύπους τίτλων ντοκουμέντου.
Γραμμή φορτωτικής
Η ασφάλεια εγγράφων είναι μια φορτωτική.
Φορτωτική - έγγραφο που επιβεβαιώνει το γεγονός της αποστολής από τον φορτωτή δια θαλάσσης. Κατά κανόνα, χρησιμοποιείται όταν το πλοίο είναι γενικό, δηλαδή εκτελεί ταυτόχρονη μεταφορά αγαθών που ανήκουν σε διαφορετικούς φορτωτές. Κάθε ένας από αυτούς τους φορτωτές λαμβάνει μια φορτωτική. Η έκδοση εκτελείται συνήθως από τον πλοίαρχο του σκάφους είτε για λογαριασμό του πλοιοκτήτη είτε για λογαριασμό του ναυλωτή.
Οι κύριες λειτουργίες της φορτωτικής είναι:
- Διευκρινίζει ότι το φορτίο έγινε αποδεκτό.
- Περιέχει πληροφορίες που απαριθμούν τους όρους της σύμβασης μεταφοράς εμπορευμάτων.
- Καθορισμός της κυριότητας των αγαθών.
Η φορτωτική πρέπει να αναφέρει:
- Πλήρες και ακριβές όνομα του σκάφους. Αναφέρεται εάν το φορτίο μεταφέρεται από ένα συγκεκριμένο σκάφος.
- Ονόματα του μεταφορέα και του αποστολέα του φορτίου, καθώς και ο τόπος αποδοχής του φορτίου για μεταφορά.
- Προορισμός του φορτίου, καθώς και το όνομα του παραλήπτη. Σύμφωνα με τον τύπο του παραλήπτη, οι φορτωτικές διακρίνονται, παραγγέλλονται, καταχωρούνται και για τον αποστολέα.
- Πλήρεις πληροφορίες για το φορτίο. Το όνομά του, τα διαθέσιμα σημάδια, την ποιότητα, τις ιδιότητές του, καθώς και την εμφάνιση.
- Ο αριθμός των τεμαχίων φορτίου, το βάρος και ο όγκος του.
- Δεδομένα μεταφοράς φορτίου, καθώς και άλλες πληρωμές που οφείλονται στον μεταφορέα.
- Ο αριθμός των αντιγράφων στα οποία καταρτίζεται η φορτωτική.
- Υπογραφή του αντιπροσώπου του μεταφορέα ή του πλοιάρχου του σκάφους.
Τύποι φορτωτικής
Όπως προαναφέρθηκε, υπάρχουν 3 τύποι φορτωτικών:
- Εγγυημένη ασφάλεια, η οποία περιλαμβάνει τον προσδιορισμό του ονόματος του συγκεκριμένου παραλήπτη.
- Μια εγγύηση παραγγελίας (τεκμηρίωση) υποδηλώνει ότι τα εμπορεύματα πρέπει να εκδίδονται με εντολή του παραλήπτη ή του αποστολέα του.
- Φορέας. Όπως υποδηλώνει το όνομα, η παράδοση αγαθών θα πρέπει να γίνεται σε αυτόν που παρουσιάζει τη φορτωτική.
Μια φορτωτική μπορεί να είναι καθαρή εάν ο μεταφορέας δεν έχει κάνει ένα σχόλιο σχετικά με τα ποσοτικά και ποιοτικά χαρακτηριστικά του φορτίου. Το βρώμικο είναι μια φορτωτική στην οποία πραγματοποιούνται κρατήσεις για τα χαρακτηριστικά του φορτίου. Αυτό διακρίνει τους τίτλους σε μορφή εγγράφων.
Επίσης, μια φορτωτική μπορεί να είναι τσάρτερ ή γραμμική. Η γραμμική φορτωτική περιέχει λεπτομερείς πληροφορίες σχετικά με τους όρους της σύμβασης για την εκτέλεση θαλάσσιων εμπορευματικών μεταφορών, η οποία εκτελείται σύμφωνα με αυστηρά προκαθορισμένο χρονοδιάγραμμα και μεταξύ δύο συγκεκριμένων λιμένων. Η φορτωτική γραμμικού τύπου ρυθμίζει τις αμοιβαίες σχέσεις του μεταφορέα τόσο με τον αποδέκτη όσο και με τον αποστολέα των εμπορευμάτων. Η φορτωτική χρονοναύλου χρησιμοποιείται όταν πραγματοποιείται μεταφορά με ελεύθερα φορτηγά. Δηλαδή, μεταφορά έξω από το χρονοδιάγραμμα και από τη γραμμή. Η φορτωτική που εκδόθηκε στον αποστολέα είναι απόδειξη παραλαβής των εμπορευμάτων. Στην πραγματικότητα, η ίδια η φορτωτική ενεργεί ως έγγραφο τίτλου. Πρέπει να υπάρχει αυστηρή συμμόρφωση μεταξύ των όρων του ναύλου και της φορτωτικής.
Βιβλίο Ταμιευτηρίου
Και αυτό ασφάλεια εγγράφων.
Βιβλίο Ταμιευτηρίου - έγγραφο που επιβεβαιώνει το γεγονός ότι ένα άτομο καταθέτει χρήματα σε λογαριασμό ταμιευτηρίου που ανοίγει σύμφωνα με μια συμφωνία που συνάπτεται μεταξύ ενός ατόμου και μιας τράπεζας.
Ένα βιβλίο αποταμίευσης πρέπει να περιέχει στοιχεία όπως:
- Πλήρες όνομα της τράπεζας.
- Διεύθυνση τραπεζών
- Στοιχεία του λογαριασμού που ανατέθηκε σύμφωνα με τη συμφωνία για την κατάθεση ιδιωτικού προσώπου.
- Ποσά κεφαλαίων που έχουν πιστωθεί ή έχουν διαγραφεί.
- Το συνολικό ποσό του υπολοίπου του λογαριασμού κατά τη στιγμή παρουσίασης του βιβλίου.
Οι πληροφορίες σχετικά με την κατάθεση, που αναφέρονται στο βιβλιάριο αποταμίευσης, αποτελούν τη βάση για τις πράξεις κατάθεσης μεταξύ της τράπεζας και του κατόχου του βιβλίου.
Όλες οι πράξεις σε βιβλίο αποταμιεύσεων, όπως πληρωμές τόκων ή πλήρης ανάληψη μιας κατάθεσης, πραγματοποιούνται από την τράπεζα μόνο με την παροχή του βιβλίου. Αυτός είναι ο τρόπος με τον οποίο λειτουργούν οι τίτλοι εγγράφων. Θεωρούμε λεπτομερέστερα τα χαρακτηριστικά γνωρίσματα αυτού του τύπου.
Εγγεγραμμένοι και κομιστές
Τα βιβλία αποταμιεύσεων είναι δύο τύπων - εγγεγραμμένα ή ανώνυμα.
Ένα εγγεγραμμένο βιβλιάριο ταμιευτηρίου είναι ένα έγγραφο, η έκδοση των καταθέσεων και την πληρωμή των τόκων επί της οποίας πραγματοποιείται μόνο κατόπιν παρουσίασης από το πρόσωπο που αναφέρεται σε αυτό το βιβλίο. Ένας σημαντικός κανόνας είναι ότι ένας ονομαστικός τύπος βιβλιάριου αποταμιεύσεων δεν επιτρέπει τη μεταβίβαση δικαιωμάτων κατάθεσης σε άλλο πρόσωπο. Εάν υπάρχει απώλεια ή ζημία σε ένα βιβλίο προσωπικής αποταμίευσης, τότε, κατόπιν αιτήματος του κατόχου της, η τράπεζα είτε εκδίδει ένα νέο προσωπικό βιβλίο είτε καταβάλλει την προκαταβολή και τους οφειλόμενους τόκους. Περιγράψαμε καταχωρημένους τίτλους εγγράφων. Τι άλλο;
Σε περίπτωση που το τραπεζικό βιβλίο ανήκει στον τύπο των κομιστών, τότε όλα τα δικαιώματα στην κατάθεση, καθώς και οι τόκοι της κατάθεσης, ελέγχονται από το πρόσωπο που παρουσιάζει το βιβλίο. Το βιβλίο αποταμίευσης στον κομιστή πάνω στο γεγονός είναι μια ασφάλεια. Σύμφωνα με αυτό, εάν χαθεί ή καταστραφεί, η διαδικασία αποκατάστασης πραγματοποιείται σύμφωνα με τους κανόνες που έχουν θεσπιστεί για τις κινητές αξίες.
Είναι σημαντικό να σημειωθεί ότι σήμερα οι περισσότερες χρηματοπιστωτικές επιχειρήσεις δεν εκδίδουν βιβλία αποταμίευσης χαρτιού, αν και αυτό δεν αποτελεί προϋπόθεση για την τράπεζα. Η διαδικασία ανοίγματος μιας κατάθεσης πραγματοποιείται με τη σύναψη συμφωνίας καταθέσεων. Στην περίπτωση αυτή, η σύμβαση θα πρέπει να αναφέρει άλλους τρόπους καθορισμού της διαδικασίας κατάθεσης και έκδοσης κεφαλαίων.
Δεν έχει μικρή σημασία η ανάγκη για τον καταθέτη να τηρεί όλες τις εισερχόμενες και εξερχόμενες εντολές που καταγράφουν την κίνηση των κεφαλαίων στην κατάθεση. Η παρουσία τους θα είναι καθοριστικός παράγοντας σε περίπτωση διαφωνίας.
Συναλλάγματος
Μια συναλλαγματική ισοτιμία είναι εγγύηση εγγράφου που πιστοποιεί τις υποχρεώσεις ενός οφειλέτη (συρταριού) σε έναν πιστωτή (συρταρά). Μπορεί να υπάρχουν δύο τύποι - θησαυρός και ιδιωτικός. Τα πρώτα εκδίδονται από το δήμο, την κυβέρνηση με τη συμμετοχή της Κεντρικής Τράπεζας της Ρωσικής Ομοσπονδίας. Η ιδιωτική παραγωγή πραγματοποιείται από επιχειρήσεις και εμπορικές τράπεζες. Επίσης υποδιαιρείται σε βασικά και οικονομικά. Μπορούν να είναι απλά και μεταβιβάσιμα.
Πιστοποιητικό εξοικονόμησης ή τύπου κατάθεσης
Ένα πιστοποιητικό αποταμίευσης είναι ένα ειδικό είδος ασφάλειας που καταγράφει το ποσό των επενδυμένων κεφαλαίων που κατατέθηκαν σε λογαριασμό καταθέσεων σε μια τράπεζα καθώς και το δικαίωμα του κατόχου αυτού του πιστοποιητικού να λάβει το πλήρες ποσό της προκαταβολής και τους οφειλόμενους τόκους μετά τη λήξη της κατάθεσης.
Ο κύριος σκοπός της έκδοσης πιστοποιητικού αυτού του τύπου είναι η προσέλκυση ελεύθερων κεφαλαίων από ιδιώτες και νομικά πρόσωπα στην τράπεζα.
Παρόμοια πιστοποιητικά διαφέρουν ως προς τον τύπο. Υπάρχουν καταχωρημένες αυτές που σχετίζονται με τη μη βεβαιωμένη μορφή ασφάλειας, καθώς και με τον κομιστή, που εκδίδονται σε μορφή τεκμηρίωσης.
Ταξινόμηση πιστοποιητικών κατάθεσης
Ταξινόμηση των πιστοποιητικών κατάθεσης για διάφορους λόγους:
- Σύμφωνα με τους όρους τοποθέτησης, διακρίνονται τα επείγοντα πιστοποιητικά καταθέσεων και πιστοποιητικών ζήτησης.
- Κατά τη λήξη, τα πιστοποιητικά καταθέσεων είναι βραχυπρόθεσμα, μεσοπρόθεσμα και μακροπρόθεσμα.
Σύμφωνα με τις ιδιαιτερότητες της εγγραφής τους, καθώς και με τη μέθοδο θεραπείας, διακρίνονται πιστοποιητικά ονομαστικής φύσης και κομιστής.