La legislació actual no interpreta en cap cas el concepte de "transacció interconnectada", que ofereix àmplies oportunitats d'interpretació per part d'advocats corporatius i tribunals de qualsevol tipus. No obstant això, les transaccions interconnectades són un element important de les relacions de dret civil a la societat. Només la llei sobre societats anònimes considera el terme i l'equipara amb el concepte de "transacció important". Pot ser que no es tracti d’una operació, sinó d’algunes destinades a l’adquisició o disposició de la propietat. El valor de la transacció hauria de ser igual al 25% del valor comptable de la propietat alienada o adquirida.
A la pràctica, els advocats interpreten el concepte de “transaccions interconnectades” com a contractes units per un objectiu comú. Els tribunals tampoc no tenen una clara comprensió del terme i l’interpreten de manera diferent en el context de cada cas individual.
Interpretació de termes
Les transaccions relacionades són un terme que no figura en cap acte legislatiu, tot i que es menciona en molts procediments judicials. Per tant, és possible determinar una transacció relacionada o diverses interrelacionades només mitjançant signes indirectes.
Si coincideixen les parts de l’acord, aquest és el primer signe que pot confirmar la creació d’una determinada cadena d’empreses marítimes. Però, al final, el veritable adquirent també pot rebre propietats.
Fixeu-vos en la durada i el tema de la transacció. Si la propietat es ven en parts durant un període de temps determinat, es tracta de la segona confirmació de la transacció relacionada. L’objectiu de la transacció també pot ser una confirmació de la relació, sobretot si supera les activitats estàndard d’una determinada empresa. Ara considereu qui està implicat en un acord així.
- Beneficiari - Es tracta d’una persona, una persona jurídica, que és el destinatari final de la propietat que es ven, encara que s’amagés darrere de diversos acords de confiança.
- Persona única de l’òrgan executiu. En el context de transaccions interrelacionades, aquesta persona és considerada com una posició encomanada per a les funcions de direcció d’una determinada empresa. Es pot obtenir a aquest apoderament una potestat d'administració per exercir determinades funcions, o bé es pot confirmar a la carta. El principal és que els documents defineixin clarament quins contractes i quines quantitats pot signar el director de l'empresa.
Aplicació pràctica
Per allunyar-se dels requisits de la legislació actual, moltes empreses anònimes comparteixen grans transaccions en diverses petites. Això és beneficiós quan el comitè antimonopoli supervisa les transaccions de la societat anònima i quan conclou un contracte important, necessita necessàriament la seva aprovació. També es pot amagar de l'obligació de negociar un acord amb els propietaris de l'empresa si el gestor pot signar contractes només fins a un cert import.
Criteris per definir una transacció relacionada
Si ens basem en la pràctica judicial, podem treure la conclusió següent: els jutges es guien per determinats paràmetres per tal de fer una determinada conclusió.
Composició subjectiva unificada
En aquest context, el tribunal intenta percebre la relació mútua entre les transaccions i la manera com aquestes s’afecten les unes a les altres. Les empreses que van poder demostrar l'impacte de relacions contractuals específiques entre elles van guanyar els tribunals.
Els jutges es poden guiar per la composició subjectiva de les transaccions.Això vol dir que, fins i tot si es pot demostrar una completa falta de comunicació en els contractes, si el resultat del comprador es converteix en el propietari d’una determinada propietat, les transaccions es reconeixen com a interconnectades.
Objectiu comú i enfocament
Les transaccions relacionades amb interès en obtenir un resultat únic poden qualificar-se interrelacionades, però no en tots els casos. Si els contractes es conclouen entre contrapartides diferents, però l'objectiu és el mateix i tots els contractes donen lloc als mateixos drets i obligacions, llavors la relació és fàcil d'establir. Si les transaccions es fan només entre dues parts, però cadascuna d'elles dóna lloc a drets i obligacions diferents, aquestes relacions no podran estar interrelacionades.
Marc de temps
Aquest criteri es té més en compte a l’hora de considerar casos judicials. El tribunal té en compte si totes les transaccions es van concloure simultàniament o en un determinat interval. Es creu que el termini màxim per a transaccions interrelacionades és d’un exercici fiscal. Naturalment, si es pot demostrar que cadascuna de les transaccions va ser el resultat de drets i obligacions independents, no es parlarà de cap relació.
Mai no es considera el termini sense establir el fet d’un objectiu únic i els objectius de les transaccions.
Com s’apliquen els criteris identificats?
Un problema sorgeix quan la mateixa empresa ha revelat tots els signes de la relació entre les transaccions. En aquesta situació, es recomana el següent:
- Creació d'un document local titulat "Reglament sobre transaccions importants i operacions relacionades";
- aprovació del Reglament per un organisme autoritzat, per exemple, el consell d'administració o l'assemblea general d'accionistes.
L’aprovació de transaccions interrelacionades s’ha de dur a terme en un protocol separat. La normativa i els protocols estan dissenyats per sistematitzar i qualificar transaccions grans i relacionades i determinar aquelles relacions comercials que no siguin objecte d’aprovació per part d’òrgans de direcció. Aquests documents locals reduiran els riscos de la impugnació de transaccions en els tribunals.
El Reglament ha de descriure necessàriament en detall els signes de les transaccions interconnectades.
Aprovació de transaccions amb parts relacionades interdependents
Per controlar l’acció dels òrgans executius i excloure l’opció d’obtenir beneficis personals, cal obtenir una decisió sobre l’aprovació de transaccions interrelacionades per part de l’òrgan de govern i la reunió d’accionistes. L’aprovació ha de precedir necessàriament la transacció mateixa. Al mateix temps, si s'ha finalitzat la transacció i només s'ha obtingut l'aprovació, és impossible reconèixer-la com a nul·la només sobre aquesta base. En el moment de la conclusió del contracte, ningú no es va oposar.
Per regla general, el consell d’administració aprova transaccions interconnectades. El més important és que ni un sol membre del consell té un interès personal en la transacció. Si almenys un d’ells està interessat en ella, llavors no té dret a vot. Quan hi hagi persones més recents, l’aprovació només es podrà dur a terme en una reunió general d’accionistes.
L'assemblea general d'accionistes ha d'aprovar la transacció en els casos següents:
- si la propietat alienada és del 2% del valor comptable dels actius o més;
- si s’alienen les accions, que representen el 2% de les cotitzacions anteriors;
- altres valors propis previstos per a la venda.
Després de la decisió, s'ha d'elaborar un protocol per a l'aprovació de les transaccions relacionades. La decisió s'ha de prendre per votació de majoria ordinària, només sense la participació dels accionistes interessats en la transacció. La supressió d'aquests membres de la companyia suposa una mena de protecció per a la resta d'accionistes contra accions indecents.
Grans ofertes
A més de transaccions interconnectades, les grans tenen diferents interpretacions, segons la forma legal de l'empresa.
- LLC Per a aquestes persones jurídiques, una operació es considera gran si més del 25% del valor total de tots els béns de l'empresa són objecte de venda o adquisició. Els documents estatutaris poden preveure altres restriccions.
- AO En aquest cas, la transacció es reconeix com a gran si s’adquireix o es ven una propietat igual al 25 per cent o més del valor comptable de tots els actius de l’entitat jurídica.
- Empresa unitària. En aquest cas, amb la finalitat de determinar una transacció important i una transacció interconnectada, s’utilitza la mida del capital autoritzat. La transacció no hauria de superar el 10% del capital autoritzat o en el contracte, el valor total no hauria de superar el salari mínim en més de 50 mil vegades. La mida de la transacció per a la venda d’immobles es determina en funció de la comptabilitat de l’empresa. Si s’adquireix la propietat, el valor de la transacció es determina en funció del valor total del contracte.
La decisió d’una operació important es pot prendre només amb el consentiment del propietari, que actua en aquest cas, la Federació Russa. Si no s’obté el consentiment, es pot declarar insolvent. Per tant, els caps d’empreses unitàries estan obligats a coordinar gairebé qualsevol operació amb l’organisme autoritzat.
En el cas d’empreses estatals i municipals, el valor de venda no ha de superar el 10% del valor comptable del patrimoni de l’organització. Els documents estatutaris poden establir una mida de límit diferent per determinar una transacció important.
Com passa amb les empreses unitàries, els caps d’estat i les institucions municipals han de coordinar gairebé qualsevol operació amb els òrgans autoritzats de la Federació Russa. Si no es fa, es pot invalidar pràcticament qualsevol operació comercial.
El cap de l'empresa ha de sol·licitar-se a la comissió, que coordina aquestes transaccions amb un conjunt de documents específic.
Això és:
- declaració sobre l’aprovació prèvia de l’operació;
- còpies dels estats del darrer exercici;
- Una còpia del projecte d'acord a acordar;
- quan es tracta de la venda o la compra d’immobles, s’afegeix un informe sobre el valor estimat d’aquest;
- heu d’adjuntar informació sobre els cobraments i els rebuts existents.
Es destinen 30 dies naturals per a la presa de decisions.
Les regles destinades a determinar transaccions interrelacionades i transaccions principals no s'apliquen als contractes comercials ordinaris. Tot i que la legislació no defineix la frase "activitats comercials actuals d'una persona jurídica". Al mateix temps, els tribunals tenen aproximadament la mateixa opinió per determinar les activitats actuals de l'empresa. Això és:
- contractes destinats a subministrar l'empresa i matèries primeres per tal de començar el procés de producció;
- operacions dirigides a la venda de béns o serveis;
- contractes de préstecs per a operacions comercials actuals.
Molts jutges presten atenció al tipus d’activitats de l’empresa, és a dir, creuen que les activitats estatutàries i ordinàries són iguals.
Desafiar transaccions principals i relacionades
Per desafiar una transacció, heu de tenir signes de transaccions interconnectades i grans transaccions, a saber:
- demostrar que la transacció té un objectiu comú, un termini específic i que hi ha una única composició subjectiva;
- ha d’haver una violació dels drets i interessos dels membres de la societat anònima o d’una altra persona jurídica protegida per la llei;
- l'operació pot causar danys o pot provocar conseqüències adverses per a l'entitat jurídica, els seus fundadors.
No s’evidencia l’import de la pèrdua en aquest litigi.
El concepte de "transacció interconnectada" implica una intenció directa en la seva realització. Si en el moment de la transacció no era obvi que no fos rendible per a una persona jurídica, és impossible demostrar cap intenció.Podeu demostrar la culpabilitat de la direcció empresarial només si s’estableix que la transacció no estava prevista per a l’execució.
Quan es pugui denegar una demanda
El Ple del Tribunal Suprem d'Arbitratge de la Federació Russa explica detalladament en quins casos es pot denegar una demanda:
- si el demandant demana al tribunal que declari la nul·la transacció particular i la decisió de concloure el contracte va ser aprovada per l'assemblea general, però el demandant no hi va participar, és molt important la influència de la seva veu en la decisió;
- en el moment de presentar la reclamació, la transacció s'ha finalitzat de la manera prevista;
- l’acusat desconeixia i no devia saber que l’altra part vulnerava els requisits estipulats per la llei i els documents estatutaris sobre l’aprovació de la transacció.
Què hi ha de nou per concloure grans transaccions aquest any
Des de principis de l'any 2017, s'ha entrat en un nou procediment per regular la conclusió de grans transaccions, que determina el següent:
- Ara, si la transacció no té cap relació amb l'activitat principal de l'empresa, pot ser que es declari nul. En la mateixa perspectiva, es consideraran transaccions que fins i tot poden afectar indirectament la finalització d’una empresa o canviar el seu tipus d’activitat. Aquests indicadors no s'apliquen a les operacions d'arrendament i de llicències.
- Ara, en el moment de la disposició de la propietat, caldrà comparar el valor comptable dels actius i el preu de venda o valor comptable. El consell d’administració de l’empresa ha de tenir en compte el valor de mercat.
- El contracte ha de contenir necessàriament una conclusió amb informació sobre quines poden ser les conseqüències d’una transacció, en la mesura que escaigui.
- Una transacció important interconnectada ja es pot acordar tant abans de la seva conclusió com després. Les empreses tenen ara el dret d’ampliar o reduir de forma independent la llista de transaccions sotmeses a l’aprovació de l’òrgan de govern. També podeu establir un límit superior i inferior per als contractes d’adquisició o eliminació de la propietat.
- El dret a impugnar una transacció important és limitat, ara només podeu prendre aquesta decisió només pel consell d'administració. En el procés de contestació, no és necessari demostrar la pèrdua de negoci de la transacció. Un participant que pugui impugnar una transacció interdependent tingui almenys l’1% de la participació.
Malgrat l'extensa pràctica judicial, la dependència de les parts en la transacció les unes de les altres segueixen sent un tema discutible, perquè hauria de basar-se únicament en la relació de drets i obligacions i l'exercici. Molts juristes encara creuen que en aquest cas l'estat de propietat de l'organització no hauria d'afectar la qualificació del contracte com a important. La mateixa opinió existeix sobre el termini de les transaccions. No és cert que les transaccions estiguin interconnectades si es conclouen en un termini de 6 o 12 mesos. En poques paraules, cada situació requereix una consideració detallada. Aquests arguments són rellevants per a empreses primeres i filials quan la revenda de la propietat és una pràctica habitual. Per tant, és molt important mostrar en documents corporatius què és una transacció gran i interconnectada.