Днес един от най-разпространените видове инвестиране на пари е инвестирането в акции. Важно е да се отбележи, че популярността на представения вид инвестиция може да се определи от много предимства, придобити със специално значение. Тази разпоредба се сравнява благоприятно с инвестирането на пари в ценни книжа сред другите известни понастоящем опции. Със сигурност за най-успешната и печеливша работа на парите, инвестирани в акции, трябва да се знаят някои нюанси и някои тънкости на процеса на директни инвестиции. Препоръчително е да разгледаме тези въпроси по-подробно.
Общи разпоредби
Като начало трябва да се отбележи, че повечето начинаещи инвеститори объркват две коренно различни концепции. По този начин, паричната инвестиция в акции предполага, че инвестирането на капитал в ценни книжа в средносрочен или дългосрочен план се представя в очакване на увеличение на цената на всяка отделна акция. Търговията с ценни книжа на фондовия пазар чрез Интернет, втората концепция, предполага, че печалбата идва от определени промени по отношение на цените на акциите, обикновено в краткосрочен план. Важно е да се отбележи, че тази промяна може да бъде определена от посоката както в посока на намаляване на цената, така и в посока на нейното увеличаване. По този начин представеният инструмент е инструмент за спекулативен доход.
Търговията със стокови структури, която се насърчава от търговците по един или друг начин, предполага наличието на определени знания в областта на техническия и фундаментален анализ на пазара на ценни книжа, умения за работа с терминали за търговия и търговски стратегии. В допълнение, това е дейност, която е свързана с повишено ниво на риск.
Възможности за инвестиции в Русия
Ако човек иска да направи инвестиция в акции, тогава той има възможност да ги търгува независимо чрез посредническа компания или да даде пари на тази структура за управление. Последната тема обаче може да бъде определена като фундаментално отделен аспект, в съответствие със съдържанието на който може да бъде посочена независима статия.
По този начин е логично да се разгледат средносрочните и дългосрочните инвестиции в акции, както и инвестициите в облигации. Освен това е важно да се определи процедурата за формиране на инвестиционния портфейл и по-нататъшното му управление, за да се максимизират печалбите и да се сведат до минимум рисковете. По един или друг начин руски инвеститор е надарен с възможност да инвестира в акции както на местни, така и на чуждестранни компании.
Инвестиране в акции на западните структури
Важно е да се отбележи, че инвестирайки в акции и облигации на западни компании, инвеститор от Руската федерация може да продава изключително чрез посредническа компания, която има лиценз (специално разрешение) за директна търговия на съществуващи видове ценни книжа на борсовите пазари. В Русия счетоводството на финансовите инвестиции в акции се извършва както по отношение на борсата, така и по пряк начин, тоест извън структурата на борсовия пазар. Трябва да се помни, че на фондовата борса инвестирането на пари в различни видове акции се извършва само чрез помощта на брокер.
За целта инвеститорът трябва да отвори брокерска сметка и да направи депозит за закупуване на ценни книжа. Трябва да се отбележи, че за пълно обслужване на брокерската сметка инвеститорът трябва периодично да плаща конкретна комисионна сума.Обаче днес са изброени далеч не всички руски структури. По този начин инвестирането на средства в акции на дружества, които не са на пазара, е възможно чрез изпълнение на договор за продажба, предмет на обявяване на правото на притежаване на ценни книжа от регистратор, който се занимава с отчитане на собствеността върху определени акции.
Интересното е, че освен акции, инвеститорът има възможност да инвестира пари в различни видове облигации. Така той може да създаде инвестиционен портфейл, който включва както акции, така и облигации. Важно е да се знае, че инвестирането в акции на компании е доста сложен процес. По един или друг начин той предполага, че инвеститорът трябва да има определено ниво на финансова грамотност. Препоръчително е да се обърнете към този процес по-подробно.
В какви акции да инвестирате?
В какви случаи е логично инвестирането в акции? Първоначално е необходимо да се определи броят на отделните ценни книжа, които допълнително ще формират инвестиционния портфейл. В съответствие с този въпрос към днешна дата не са идентифицирани категорични препоръки. Обикновено броят на акциите в портфейла на частен инвеститор варира от три до осем дяла. Трябва да се помни, че при никакви обстоятелства не трябва да се инвестира в акции само от една структура. Минимумът в този случай е три предприятия. Необходимо е да се добави, че инвестицията, по един или друг начин, трябва да се извършва стриктно в съответствие с приложимите към момента правила за диверсификация.
Максимумът се разкрива от способността на инвеститора да наблюдава и анализира ежедневно входяща информация, която по правило е изключително голяма. Разбира се, много нюанси се определят от размера на инвестирания капитал или размера на депозита. Във всеки случай трябва да създадете инвестиционен портфейл от тези акции, които принадлежат към различни сектори на икономиката. Важно е да се отбележи, че следните точки могат да бъдат определени като основни:
- Потребителски стоки.
- Основни материали.
- Промишлени продукти.
- Финансови ресурси.
- Различни видове услуги.
- Комунални услуги.
- Технологичен сектор.
- Здравеопазване и свързани с него области.
анализ на
Всички сектори на икономиката, представени в предишната глава, са формирани от определени сектори. И така, почти на първо място е анализът на макроикономическата ситуация. В ситуация, в която инвеститор, направил известна инвестиция в акции, очаква увеличение на стойността на ценните книжа през периода на растеж на основните икономически показатели, е необходимо да се обърне голямо внимание на акциите на сектори с изключително висок потенциал за растеж, както и на ценните книжа, които имат най-оптималното съотношение на цените / печалба. Във време, когато икономиката е във фаза на стагнация, е необходимо да се придобият надеждни запаси, които напълно да гарантират стабилно ниво на приходи от дивиденти. В този случай инвеститорът трябва да се съсредоточи предимно върху значителна степен на дивидентна доходност върху ценни книжа. Важно е да се отбележи, че обратната връзка е ясно видима между представените показатели: с нарастването на коефициента, посочен по-горе, доходността от дивидент става малко по-ниска.
Една от причините за това съотношение е необходимостта от страна на новите компании от обемно финансиране, за да се изведат на пазара определени иновативни разработки, както и професии в конкретна ниша. В случай, че икономиката на страната, в съответствие с най-важните показатели, расте, наличието на кредит също се увеличава. Така че поставянето на ценни книжа, както и отчитането на инвестиции в акции са много по-лесни. Когато икономиката е в рецесия, инвеститорите, по един или друг начин, искат да намалят рисковете.Логично е, че кредитирането се реализира в по-висок процент. Във всеки случай подобни обстоятелства увеличават риска от неизпълнение на заем и невъзстановяване на облигации.
Коя държава да изберем за инвестиция?
Инвестирането в акции на различни структури е сериозен въпрос. Ето защо е важно да изберете конкретна държава за инвестиционни операции. Важно е да се отбележи, че е най-целесъобразно да се изготви на базата на анализ на сегашния етап на икономическо развитие. Така че, като правило, предпочитание се дава на страната, чиято икономика е във фаза на бум. Освен това се дава предимство на страна, която влезе в тази фаза малко по-рано от своите конкуренти. Следва да се добави, че значително внимание се обръща на анализа на темповете на икономически растеж, с други думи, на процентния растеж на брутния вътрешен продукт.
Освен това за инвестициите в акции (активи) много важен фактор е етапът на развитие на пазара на финансови ресурси, както и данъчното облагане. Днес инвеститорите доста често инвестират в ценни книжа и по-нататъшното формиране на инвестиционния портфейл в края на рецесията. Ако икономиката на страната е във фаза на растеж, запасите от растеж са изключително обещаващи. Когато икономиката застой, напротив, се дава предпочитание на ценни книжа с надеждни структури, чиято история на дивидентите се определя като задоволителна или по-добра като положителна.
Какви фактори влияят върху избора на запасите?
Инвестирането на организация в акции на други организации е деликатен въпрос. Ценните книжа като обект на инвестиция се характеризират с финансовото състояние на дружеството. Днес има много показатели, към които трябва да се ръководи инвеститор, когато инвестира в различни видове акции. Сред тях е важно да се отбележат следните точки:
- Пазарната капитализация на структурата, според която обхватът от 300 милиона до 2 милиарда е желаният диапазон, Трябва да се вземе предвид, че известните големи компании ще продължат да показват незначителен, но стабилен растеж. Ценни книжа с незначителни по отношение на размера и структурите на популярност имат възможност да нарастват значително. Когато стратегията, разработена от инвеститора, е насочена към растежа на ценните книжа, той се интересува преди всичко от малки нишови организации с доста сериозен потенциал за растеж. С други думи, препоръчително е да се търсят структури, чийто обем на приходите непрекъснато расте. Освен това техните парични потоци и печалби винаги са стабилни.
- Цената на една акция над пет долара. Важно е да се отбележи, че ценните книжа с по-ниска стойност са надарени с по-висока волатилност, която в някои дни може да достигне двадесет процента. Тази разпоредба значително увеличава рисковете.
- Средният дневен обем на търговия, който започва от 300 000. Трябва да се отбележи, че представеният показател е изключително важен. Тя характеризира ликвидността на ценните книжа, тоест възможността да ги продаде в съответствие с пазара или близо до този курс. Между другото, в случай на нисък показател, това е много трудно осъществимо, тъй като търсенето на ценни книжа е незначително, а спредът е широк. Сумата от 300 000 е минималният праг, който по един или друг начин предпазва от ниска ликвидност.
Размер на дивидента и финансови съотношения
Като се има предвид значимостта на всички видове инвестиции в налични днес акции, по правило високите дивиденти се изплащат от структури, които не инвестират в прякото си развитие. Такива компании са напълно приемливи за консервативно портфолио. Важно е да се отбележи, че ценните книжа на предприятията могат да се считат за надеждни, когато бизнесът им е определен като финансово стабилен, печеливш и ефективен.Ето защо в процеса на избор на посоката на инвестиране в акции на компанията е препоръчително да се проучат съотношенията на рентабилност, платежоспособност и, разбира се, ликвидност. Важно е да се вземат предвид следните данни:
- Съотношението на заемните средства към собствените средства е показателят D / E. И така, колкото по-малък е индикаторът, толкова по-стабилна е компанията.
- Бърза ликвидност на структурата. Важно е да се отбележи, че нормативното ниво на индикатора трябва да е равно или надвишаващо. В процеса на търсене на платежоспособни предприятия е необходимо да се приложи индикатор, който отчита най-ликвидните активи на структурата.
- Марж на брутната печалба (определен от положителна стойност).
- Марж на оперативния тип печалба (определя се с положителна стойност).
- Възвръщаемостта на възвръщаемостта директно към собствения капитал трябва до известна степен да надвишава десет процента. В противен случай е по-изгодно да инвестирате пари в определена банкова структура, отколкото да рискувате в процеса на инвестиране на пари в ценни книжа.
Технически анализ на запасите
Важно е да се отбележи, че след извършване на предварителната операция за подбор е препоръчително да се извърши технически анализ на акциите от тяхната класация. На първо място, трябва да разгледате текущата тенденция на пазара. Така че, в случай на низходяща тенденция, придобиването на съответните ценни книжа трябва да се изостави преди началото на сигнала, позволяващ покупката да се появи на графиката. Трябва да сте наясно, че днес чрез интернет на специални услуги е възможен графичен анализ на ценни книжа.
Създаване на инвестиционен портфейл
Както бе отбелязано по-горе, инвестирането в отделни акции е ненадежден механизъм. За всяка закупена ценна книга има определен риск от загуба, до абсолютна загуба на инвестиция. Ето защо логичната инвестиция в ценни книжа в дългосрочен план предполага създаването на инвестиционен портфейл. Въз основа на конкретната цел на инвеститора, в процеса на неговото формиране се вземат предвид фактори като диверсификация на портфейла, рентабилност и приемливата степен на риск. Важно е да се отбележи, че днес е обичайно да се класифицират инвестиционни портфейли според инвестиционните свойства на ценните книжа в съответствие с три вида:
- Портфейл за растеж (среден, консервативен или агресивен).
- Портфейл на дохода (формиран от дивиденти и лихвени плащания).
- Портфейлът на доходите и растежа (в момента се разграничава между балансиран портфейл и портфейл с двойна цел).